Краудлендинг набирает обороты в России, через специальные платформы бизнес берет взаймы у простых инвесторов сотни миллионов рублей в месяц. И самое главное, что этот рынок сейчас расширяется. Я не буду сегодня говорить про какие-то конкретные платформы, расскажу как в принципе можно выбрать посредника, что бы дать денег в долг и получить за это свой процент.
Что такое краудлендинг?
Для начала, давайте я напомню, что такое краудлендинг. Это выдача займов бизнесу на заранее оговоренные цели под процент. Чем-то краудлендинг напоминаем мне облигации с амортизацией, бизнес берет в долг, допустим 1000 рублей и в течение заранее оговоренного времени возвращает по частям основной долг и проценты по нему.
Краудлендинг считается инструментом более рискованным чем облигации, но и доходность у него немного лучше. Получается, что по самым надежным краудлендинговым займам доход будет лучше, чем по самым надежным облигациям. А так же доход по высокорискованным краудлендинговым займам будет выше чем по высокорискованным облигациям. А вот надежные займы и рискованные облигации сравнивать не корректно.
Про риск
Самый главный вопрос, который волнует многих инвесторов - это риски связанные с новым типом инвестирования. Я сама когда начинала заниматься краудлендингом, старалась выбрать платформу за которой стоят известные мне компании, мне казалось, что они будут неким гарантом. Сейчас я понимаю, что немного не правильно ставила вопрос.
Да, если краудлендинговую компанию спонсирует какой-то известный банк или даже Московская биржа - это защищает инвесторов только с той точки зрения, что они попали не на сайт мошенников, которые деньги возьмут, а ничего потом никому не отдадут. Все.
Все остальные риски с которыми сталкиваются инвесторы, зависят только от заемщиков. Краудлендинговые компании на них никак повлиять не могут. Более того, если краудлендинговая компания, например, обанкротится, заемщик все равно должен будет вернуть долг инвестору. То же самое произойдет, если у краудлендинговой компании начнутся проблемы с законом.
Получается, что с точки зрения рисков заемщику все равно через какую платформу инвестировать, или почти все равно. Риски потери денег зависят в основном от того кому были выданы деньги, а не через кого это было сделано.
Субсидии
Сейчас наше государство ратует за развитие краудлендинга. У нас действует специальная программа по субсидированию этого нового типа инвестирования в бизнес. Суть заключается вот в чем:
- Минэкономразвития отобрал 11 площадок занимающихся крайдлендингом, которые прошли через специальный конкурс;
- Компании малого бизнеса могут взять в долг через эти платформы и оформить субсидию, которая покроет размер комиссии причитающейся краудлендинговой платформе;
- Компания берет займ, платит проценты инвесторам за использование заемных средств, комиссию площадке. Если компания расплачивается по займу в срок, то платформа возвращает ей уплаченную комиссию, а сама запрашивает эти деньги у Минэкономразвития.
Так вот, при выборе площадки для краудлендинговых инвестиций, я бы советовала обратить внимание на тех игроков, которые были отобраны Минэкономразвития для получения субсидий. Почему я так говорю? На это есть 3 простые причины:
- Представьте приходит заемщик на 2 платформы и пытается узнать на каких условиях ему могут дать займ. Допустим обе площадки используют схожие скоринговые модели для оценки риска невозврата. Они посмотрели на него и сказали, что это не рискованный займ. Но площадка, которая получит субсидию, находится в куда более выгодном положении. Она может просить с заемщика больше денег, понимая, что часть из них потом будет возвращена в виде субсидии, а может оставить ту же ставку, что и другая платформа, но большую часть из них отдать инвестору;
- К компаниям отобранным Минэкономразвития будет идти больше заемщиков, никому не хочется платить лишние комиссии, если их можно вернуть в виде субсидии. Когда на платформе много займов - это хорошо. Я за свою жизнь уже встречалась с тем, что на платформе не хватало займов на всех инвесторов, тогда мои деньги не работали и не приносили мне прибыль;
- Прежде чем отбирать платформы, Минэкономразвития изучал их документы и провел какой-то отбор. Если кто-то изучил компания за меня - это прекрасно.
Доходность - это не всегда показатель
Я пользуюсь двумя краудлендинговыми платформами, вижу, что доходность самых надежных займов на них отличается, но не существенно. Так же отличается потолок самых рискованных заимствований, но я считаю, что надо смотреть картинку в целом, доходность всего инвестиционного портфеля конкретного человека, а не отдельных его составных частей. И говорю я это потому, что есть некие мелочи, которые будут не заметны невооруженному глазу, а на доходность они могут влиять. Об одной такой мелочи я уже рассказывала ранее на примере конкретной платформы. Оставлю тут ссылку на подборку моих статей про краудлендинг, но не буду приводить конкретных названий.
Смотреть на доходность, которую приводит платформа на своем официальном сайте можно, но это тоже средняя температура по больнице. На одной платформе я работаю уже больше полугода, у меня на ней нет дефолтов, а есть люди на Дзене, у которых дефолты съели всю доходность. Они инвестировали в более рискованные займы и им не повезло. А у меня доходность под 20% годовых, а сколько будет в среднем?
Вывод средств
Достаточно тяжелым вопросом для краудлендинга является срочный вывод средств. Тут есть несколько стратегий, которые можно выбрать:
- Использование платформы, которая позволяет перепродавать займы. Я кстати некоторое время назад ради эксперимента решила продать займ, за 100% от стоимости у меня его никто не купил... Возможность перепродавать займы реализована, а по факту продать можно только с дисконтом;
- Ручное инвестирование (адова работа) или подбор займов в автоматическом режиме так, что бы деньги гарантировано высвободились к определенной дате;
- Инвестирование денег на неопределенный срок и их медленный вывод если вдруг возникнет такая необходимость. Может получиться так, что остатки по отдельным займам будут выводиться годами.
Я сегодня перечислила основные аспекты, на которые надо обращать внимание при выборе платформы для краудлендинга, но есть и мелкие детали. В любом случае лучше почитать отзывы о платформах до того, как вы будете заводить на нее деньги, потому, что вполне могут быть подводные камни. Например, одна очень известная платформа берет комиссию при пополнении счета через СБП. Я пополнила счет не через СБП, а двое моих подписчиков пожаловались, что им пришлось заплатить эту комиссию.
Приглашаю Вас на мой телеграмм канал.
