Почему технический анализ так популярен среди трейдеров? Его основы и методы читайте в этой статье
Технический анализ - это универсальный метод прогнозирования движения цены любого биржевого финансового актива (валютных пар, акций, фьючерсов, опционов, криптовалют). Он позиционируется как альтернатива фундаментальному, который открывает сделки на экономических и политических событиях, слухах и настроениях рыночной толпы. Технический анализ работает только с математическими алгоритмами обработки исторических ценовых данных.
Основные принципы были опубликованы Чарльзом Доу в "Уолл-стрит джорнэл" в 1900-1902 годах. За основу было взято изучение статистики фондового рынка, эта теория хорошо работает на валютном рынке Форекс. Анализ работает по трем принципам:
- Цена (рыночная) учитывает все.
Текущие цены и учитывают все тренды, настроения участников и другие факторы, которые могут повлиять на движение рынка. Нет необходимости в фундаментальном анализе (торговля на новостях).
История повторяется.
Согласно теории Доу, большинство рыночных паттернов, таких как чередование максимума (вершины) и минимума (дна), достаточно стабильны и имеют тенденцию повторяться с течением времени. Этот принцип технического анализа лежит в основе индикаторов и их математических алгоритмов;
Пример: График евро/доллар показывает цену max/min за неделю и месяц.
Посмотрите, как цена откатывается от этих сильных ценовых уровней. Вы можете открывать прибыльные сделки как на покупку (BUY), так и на продажу (SELL). Теория Доу подтверждается: все повторяется, люди мыслят стереотипно. Изменить ситуацию могут только маркет - мейкеры и внешнеэкономические события. Это показывает пробой месячного максимума с развитием восходящего тренда. Не рекомендуется определять решения только по уровням, мы всегда ищем подтверждения от индикаторов или паттернов графического анализа!
Рекомендация для трейдеров: Торгуя на исторических уровнях, смотрите, как они расположены. Если уровень открытия новой сессии Форекс составляет около сильного max/min, дождитесь, как будет развиваться ситуация на европейской сессии. Или открывайте только краткосрочные сделки.
Ценовые тренды присутствуют постоянно, дополняя друг друга.
Движение цены не хаотично, в каждый момент происходит основное движение: вверх, вниз или в боковом диапазоне. Кроме того, в каждой фазе рынка можно выделить "вложенные" друг в друга тенденции:
- Первичный (глобальный). Здесь присутствуют долгосрочные (от года и более) движения, на которых работают маркет-мейкеры и инвестиционные фонды;
- Вторичное образование (от одного месяца до шести месяцев). Большинство коррекций и откатов основного тренда находятся здесь. Основная часть рыночной толпы торгует на нем.
- Маленький. Быстрые разнонаправленные ценовые импульсы, длящиеся от нескольких минут до нескольких часов. Обычно они вызваны влиянием фундаментальных событий, хотя в данном случае анализ утверждает, что это не так. Элемент скальперов, внутридневных трейдеров и HFT-алгоритмов.
Пример: классический метод определения "реального" тренда для нескольких ценовых трендов. Известна как стратегия "Три экрана Элдера".
Идея состоит в том, чтобы одновременно анализировать движение цены на трех таймфреймах от самого низкого до самого высокого. Примером может служить австралийский доллар и таймфреймы М1-М5-М15. Это комбинация для краткосрочных сделок. Для внутридневных и среднесрочных нужно увеличить время, можно М30-Н1-Н4, принцип стратегии не меняется.
Итак. Во-первых, мы смотрим на "самый длинный" таймфрейм, он у нас М15. Затем он идет “вниз” и если движение цены совпадает по всем трем, то можно открывать сделку в направлении глобального тренда. Для подтверждения рекомендуется добавить осциллятор перекупленности/перепроданности. У нас есть этот стохастик, который указывает на разворот и начало восходящего тренда. Стратегия хорошо работает на таймфреймах от М30, а также подтверждает теорию Доу и технический анализ в целом.
Рекомендация для трейдеров: помимо индикаторов посмотрите на графические паттерны. Они могут отменить сигнал, особенно если находятся на более высоких таймфреймах.
Теория Доу утверждает, что в любой момент времени по торговому активу может быть определено направленное движение. Но наблюдения за реальным рынком показывают, что большую часть времени (до 70%) цена движется пусть и в широком, но все же боковом диапазоне. В то же время сохраняется возможность среднесрочного и долгосрочного прогнозирования на основе исторических данных.
Помимо основных, методика имеет два дополнительных правила:
- Движение или изменение тренда всегда должно подтверждаться изменением объема.
В профессиональной среде продолжаются споры о силе влияния объемов рынка на точность прогноза, особенно на Форекс, где нет информации о реальных денежных объемах открытых сделок, но статистика показывает, что правило соблюдается - объемы должны увеличиваться как с ростом, так и с падением рынка. Если технические инструменты не дают подтверждения, то мы видим только краткосрочную коррекцию или откат.
- Пока сигнала разворота нет, тренд продолжается.
Это одно из основных правил - всегда следует ждать разворота при открытии противоположной позиции или закрытии текущей.
Варианты методов технического анализа
Технические стратегии делятся на две группы: графические и математические. На ценовом графике рисуются специальные линии:
Тренд, показывающий направление и скорость (посмотрите на угол наклона) текущего ценового движения цены;
Поддержки/Сопротивления, которые определяют границы бокового канала, и уровни, от которых цена несколько раз отбивалась (ретест). Такое поведение цены обычно наблюдается на ключевых исторических максимумах/минимумах (неделя, месяц) или в областях, где сосредоточен большой объем отложенных ордеров. Открытие после пробоя этих уровней позволяет получить хорошую прибыль;
Пример: британский фунт. Валютная пара с хорошей волатильностью на европейской сессии и во время перекрытия Европа / Америка.
Это дает хорошие трендовые каналы шириной 20-30 пунктов, как в примере. Это позволяет открывать прибыльные сделки на откатах от трендовых линий или уровней поддержки/сопротивления. Даже без дополнительного подтверждения, хотя новичкам этого делать и не нужно. Также рекомендуется проверять уровни на исторические max/min, особенно если это внутридневные сделки.
Фунт всегда был сложной, хотя и прибыльной парой. Уровни могут не работать, особенно при откате. Фундаментальные новости после Brexit также могут не дать сильной реакции. Но, в целом, фунтовые тренды длятся достаточно долго, и развороты можно выявить по дополнительным индикаторам. Если “ширина” трендового канала меньше 20 пунктов, нужно переходить на трендовые стратегии; сделки на откатах будут рискованными даже при хорошем управлении капиталом!
Рекомендация для трейдеров: практика показала, что мы торгуем не более 2-3 ретестов трендовых линий или уровней поддержки/сопротивления. Далее, существует высокая вероятность разворота тренда!
- Паттерны продолжения или смены тренда.
Сюда же можно отнести подтверждение разворотных паттернов свечного анализа, хотя многие обходятся без дополнительных построений в процессе торговли.
Математические методы основаны на математической обработке прошлых данных, что соответствует принципу "цена учитывает все". Индикаторы технического анализа более четко показывают динамику изменения цены: трендовые индикаторы, куда движется рынок, осцилляторы, как происходит это движение.
Ценовые графики
Технический анализ использует несколько вариантов построения ценового графика, трейдер может выбрать наиболее удобную для себя и торговой стратегии:
- Тик. Каждое новое изменение цены (тик) отображается на графике. Главный недостаток: по графику невозможно понять, сколько времени прошло и насколько изменилась цена (даже если внизу есть временная разметка, сделать это сложно). Новая точка на графике появляется только тогда, когда появляется новый тик. Для прогнозирования тиковые данные практически не используются из - за избыточности и отсутствия временного фактора, но при тестировании автоматических советников тиковые котировки дают более точную информацию, чем минутные;
- Линейный. На этом графике уже показано время и степень изменения цены, но, как и на тиковом графике, не видно, как цена достигла указанного уровня. Трудно определить диапазон его изменения, без чего визуальный анализ на небольших таймфреймах невозможен;
- Колонна (бар). До появления спреда свечи она использовалась на фондовых биржах и использует четыре основные цены для построения: открытие и закрытие, максимум и минимум. Этот тип графика присутствует на всех популярных торговых платформах;
- Свеча. Разработана в Японии более двух столетий назад. Его можно использовать как полностью независимый метод без дополнительных индикаторов, так же, как и гистограмму, он использует четыре типа цен, но отображение более информативно. На данный момент наиболее используемая версия отображения цен и хорошо дополняет классические технические инструменты.
Пример: линейный график используется для определения общего рыночного тренда, в нашем случае внутридневного. Мы используем свечу для “меньшего” анализа и открытия сделок.
Логично спросить: “зачем вообще использовать линейный график, ведь свеча показывает один и тот же тренд и изменение цены”. Да, вы можете использовать только один тип графика и торговать прибыльно. У каждого трейдера есть свое мнение, и это правильно. Но, на наш взгляд, иногда свечной график мешает увидеть "правильный" тренд. Несколько восходящих/нисходящих свечей могут дать ложный сигнал о смене тренда, и это всего лишь импульс или локальный откат. Трейдер может оказаться в убытке. Профессионалы рекомендуют переходить на линейный график после 2-3 последовательных убыточных сделок, чтобы успокоиться и снова начать анализировать рынок.
Также, согласно линейному графику, вы можете увидеть движение без "шума" на 2-3 часа вперед и открыть не одну сделку, которая может быть при развороте с убытком, а несколько прибыльных, как показано на рисунке. При хорошем управлении капиталом вы можете получить больше прибыли!
Рекомендация для трейдеров: линейный график оптимален для таймфреймов от Н4. Таким образом, вы увидите, как будет развиваться рынок в будущем. Используйте свечи на таких таймфреймах только для поиска сигналов разворота.
Помимо основных, перечисленных выше, существуют также нестандартные графики, учитывающие только цену: "крестики-нолики", Ренко и Каги. В литературе, на сайтах и форумах есть отзывы об их эффективном применении. Они не входят в базовый набор индикаторов торговых терминалов; они доступны только в виде дополнительных индикаторов. Стратегии, основанные на них, не получили широкого распространения за пределами южноазиатского региона.
Торговые стратегии и нестандартный анализ
Для открытия сделок используются комбинации индикаторов, которые подают торговые сигналы по заложенному в них математическому алгоритму. В то же время вы всегда должны следовать основному правилу классического технического анализа: стратегия не должна использовать только один инструмент для принятия решения, а подтверждать его другими. Показатели, относящиеся к различным группам:
Видно, что основные принципы теории Доу хорошо работают, позволяют на их основе создавать свои комплексные методы, доступные как профессионалам, так и новичкам. Два метода можно выделить отдельно:
- Волновая теория Эллиотта
как подтверждение правила вложенности ценовых трендов. Несмотря на сложность теории в ее полном виде, существует анализ в более простом варианте, например, волны Вулфа.
Эллиоту удалось показать на большинстве биржевых активов (в том числе и валют), что глобальный рыночный цикл всегда состоит из восьми «волн»: пять из которых будут основными, остальные-корректирующими. Кроме того, рынок имеет свой волновой паттерн на каждом временном интервале и по мере развития цикла он устанавливает соотношения в соответствии с числовым рядом Фибоначчи;
- Уровни Фибоначчи. Стратегия для текущего рынка может не давать очевидных сигналов о продолжении или изменении, и тренд также может быть нечетко определен. Но всегда есть скрытые ключевые ценовые уровни, определяемые с помощью инструментов Фибоначчи. Используя только соответствующий индикатор, даже начинающие трейдеры могут легко определить зоны поддержки/сопротивления и коррекции.
Чем ближе цена находится к уровню (особенно большим значениям), тем более вероятен разворот или продолжения тренда в случае его пробоя. На рисунке четко показано, как цена проходит уровни коррекции и продолжения Фибо.
В дополнении к линиям, стратегии могут использовать "Веер", "Спираль","Дуги" и часовые пояса Фибоначчи. Инструменты входят в базовый набор всех популярных торговых терминалов, например MetaTrader.
Пример: Уровни коррекции Фибоначчи хорошо работают при развороте тренда на любых валютных парах Форекс.
Главное условие получения прибыли - правильно найти начало и конец предыдущего тренда. Пример показывает явный разворот, который подтверждается осциллятором RSI перекупленности/перепроданности. Мы торгуем по уровням сокращения Фибоначчи, но есть и уровни “продолжения”, которые определяют силу тренда. По ним была открыта первая сделка на покупку, которая принесла прибыль до начала разворота. Затем были построены уровни коррекции, на которых открывались сделки на ПРОДАЖУ до момента консолидации, когда цена начала двигаться между экстремальными уровнями. Фибоначчи можно и нужно использовать как индикатор бокового движения (флэта). Они должны быть обязательными в автоматических советниках, работающих по алгоритму "сетки" - открытие нескольких отложенных ордеров выше/ниже текущей цены.
Мы смотрим на то, как уровни расположены вблизи исторического максимума/минимума. Они могут как подтвердить, так и отменить откат/прорыв.
Рекомендация для трейдеров: лучше использовать Фибоначчи на основных валютных парах. Там достаточно ликвидности, чтобы правильно отрабатывать уровни.
- Ценовые разрывы. Часть графика, где цена следующего открытия бара или свечи больше или меньше цены закрытия предыдущей, чаще встречается в начале биржевой сессии, но такую ситуацию можно увидеть и на Форекс. Конечно, можно сказать, что гэпы не относятся к техническому анализу, поскольку основной причиной их появления будут межбанковские и внебиржевые сделки после закрытия основных торговых сессий.
В этих возражениях есть доля правды, но в то же время гэпы подтверждают теорию Доу - возврат к прежним значениям после открытия нового торгового дня еще раз подтверждает, что цена все учитывает и подтверждается объемами рынка.
В большинстве случаев гэпы закрываются в сторону “пустой” ценовой зоны, что позволяет открывать прибыльную сделку даже при отсутствии сильного и правильного сигнала по индикаторам (такая же ситуация и с выходом сильных новостей, когда все классические технические стратегии перестают корректно работать).
Пример: Снова курс Евро/Доллар. Мы открываем сделки, используя индикатор тренда и динамику тиковых объемов.
Сразу скажем, что рынок Форекс не предоставляет информацию о сделках "в деньгах". Это можно увидеть только на фондовых биржах. Здесь трейдер может видеть только количество сделок (тиковые объемы) для своего брокера на выбранном таймфрейме. Гэпы на Форекс встречаются редко, но вы можете торговать по объему, главное - выбирать наиболее волатильные периоды.
Давайте рассмотрим пример. В первой сделке продажи индикатор объема показывает опережающий сигнал для разворота. Объемы резко растут, после чего индикатор запаздывающего тренда показывает начало разворота. Здесь важно понимать – индикатор объема не подает сигнал о смене тренда, как осцилляторы. Он дает информацию только о росте активности покупателей/продавцов, и трейдер должен быть готов открыть сделку после дополнительного подтверждения. Или закройте сделку, если тренд повернется против нее.
Вторая сделка на покупку также является хорошим примером объемной торговли. Они то повышаются, то понижаются, это видно по цене, которая совершает откат. Маркет-мейкеры фиксируют прибыль/убыток или хотят продолжить нисходящий тренд. Затем они начинают покупать, и начинается новый восходящий тренд.
Рекомендация для трейдеров: перед открытием посмотрите на тиковые объемы у других брокеров. В Интернете достаточно статистических данных, которые находятся в свободном доступе. Если общая тенденция к ПОКУПКЕ/ПРОДАЖЕ одинакова, то это можно и нужно сделать.
Рекомендации по применению ...
- Надежность технического анализа возрастает с ростом временного интервала (таймфрейма). Начинающие трейдеры с небольшими депозитами обычно начинают с частных краткосрочных сделок с небольшой прибылью. Такой подход ошибочный – скальпинг выгоден только профессионалам, умеющим работать с неполными фигурами и слабыми уровнями поддержки/сопротивления. Но даже они, прежде чем начать открывать позиции продолжительностью 5-10 минут, проводят предварительный анализ хотя бы за последний день.
- Основные правила открытия сделок по уровням поддержки/сопротивления:
- Тренд становится боковым (консолидация), когда цена в течении длительного времени колеблется вблизи уровня, по крайней мере, с двумя касаниями (ретест). Если повторных тестов будет больше, то в ближайшее время может начаться сильное восходящее или нисходящее движение;
- Сопротивление и поддержка - это только один из видов консолидации. Мы выполняем уровень только после 2-3 последовательных максимумов/минимумов. В процессе быстрой торговли (внутридневной, скальпинг) нет необходимости искать уровень, где его нет!
- Поддержка/сопротивление меняются местами, когда рынок разворачивается.
- Сила тренда определяется его продолжительностью и количеством касаний линии коридора;
- Скорость движения цены хорошо определяется наклоном линий тренда или скользящих средних (см. пример стратегии);
- Новичкам следует избегать торговли от границ канала, особенно узких во время бокового движения. Лучше дождаться пробоя, а затем входить в сигналы индикаторов;
- Лучше дождаться прорыва, а затем входить по сигналам индикаторов;
- Цены обычно снижаются быстрее (нисходящий тренд) и меньше по времени, чем рост (восходящий тренд).
Пример: Скорость трендов видна на азиатских валютах, особенно по иене.
Более того, высокие темпы снижения наблюдается на протяжении всего торгового дня на рынке Форекс. На европейской сессии чаще наблюдаются “быстрые” нисходящие тренды, и трейдерам лучше искать точки входа для продажи. На американской и азиатской сессиях восходящий тренд более продолжительный, и вы можете установить большие уровни отложенной прибыли. В целом тенденция к более длительному восходящему тренду наблюдается на всех валютных парах Форекс, но только в среднесрочной и долгосрочной перспективе. Внутри дня и при скальпинге рыночный "шум" больше, и любые тренды могут закончиться после следующих 2-3 ценовых баров или свечей.
Мы всегда ищем дополнительные подтверждения. Например, это осциллятор MACD. Прорыв выше/ниже нулевых уровней подтверждает разворот рынка.
Рекомендация для трейдеров:" скорость " трендов-понятие относительное. Но нисходящий тренд по-прежнему остается быстрым. Если вы предпочитаете работать на ПРОДАЖУ, установите уровень прибыли и объем сделки меньше, чем на ПОКУПКУ.
Подводя итог, давайте еще раз напомним о работе технического анализа только с историческими данными, других вариантов нет. Они еще не научились предсказывать будущее. Это означает, что любой технический индикатор и стратегия работают с задержкой относительно текущего рынка, сигнал может появиться, когда оптимальная точка входа уже пройдена. Поэтому никогда не пренебрегайте визуальными конструкциями; они во многих случаях гораздо более точны, чем осцилляторы и автоматические советники.
Если вам интересна данная тема можете ознакомится с другими статьями в блоге https://xsignals.one/blog
