Надеюсь вы прочитали 1 часть про фьючерсы, это можно было сделать ТУТ
В прошлой статье я в общих чертах рассказал про фьючерсы, теперь поговорим про нюансы.
Не все фьючерсы доступны у брокеров
На сайте Мосбиржи можно посмотреть все доступные фьючерсы, но ваш брокер может предоставлять доступ только к части из них!
Когда вы введете наименование компании, то вам выскочит несколько фьючерсов на один актив, но с разной датой исполнения.
Например: Возьмем фьючерс ВТБ, мы видим три контракта с датой исполнения 9.22 (сентябрь), 6.22 (июнь), 12.22 (декабрь)
В чем плюсы и минусы каждого фьючерса?
Если открыть любой из фьючерсов в трейдингвью, то можно увидеть, что чем ближе, дата исполнения тем больше движения в графике, с точки зрения объёмов, волатильности.
Когда есть движение хорошее в стакане, маленький спред между покупкой и продажей, то вы в любой момент сможете закрыть сделку.
Если объемов мало, то и спред будет большой и вам тяжело будет закрыть сделку по нужной вам цене.
Что это даёт?
Фьючерсы это всегда большие риски, так как за малые деньги вы покупаете больше акций и плюс у вас начисление вариационной маржи 2 раза в день, утром и вечером.
Если вы встали в лонг по фьючерсу и вышли негативные новости и он пошел резко вниз, то вы сможете быстро из него выйти, но и потерять сможете так же много. При условии, что у вас фьючерс самый ближайший к дате исполнения.
Чем фьючерс более дальний, тем там меньше ликвидности и он не так сильно реагирует на какие-то негативные или позитивные моменты.
Например, фьючерс с датой исполнения июнь может на позитиве вырасти на 10%, с датой исполнения сентябрь на той же новости покажет рост 6%, а с датой декабрь покажет рост только 3%.
То есть заходя в более дальний фьючерс, вы пытаетесь, как бы, минимизировать риски, но за счет его более низкой ликвидности, большим спредом, закрывать его при условии, что движение пошло не в вашу сторону придется по рынку, тк не будет достаточного объема.
Теперь пример
3 фьючерса на ВТБ с датой исполнения июнь, сентябрь, декабрь.
Разная волатильность и в моменте в один день и в один час, июньский вырос более чем на 6%, сентябрьский более чем на 5% и декабрьский 1.77%
Как быть?
Каждый хочет заработать много и поэтому, всегда берёт на всю котлету, без стопов, веря, что ОНО отрастёт! Ставьте стопы, торгуйте аккуратно и не надо лесть в дальние фьючерсы.
