Скальперы стремятся извлекать прибыль из небольших колебаний цен. Их цель не в том, чтобы получать большую прибыль от каждой сделки, а в том, чтобы получать небольшую прибыль постоянно. Если они делают это успешно, то со временем увеличивают торговый счет. Кроме того, скальперы часто используют кредитное плечо и жесткие стоп-лоссы.
Введение
Скальпинг (или скальп-трейдинг) – это популярная краткосрочная торговая стратегия. Фактически это одна из самых распространенных стратегий внутридневной торговли. Она подразумевает короткие временные горизонты, быстрое приятие решений, хорошие навыки технического анализа и умение обращаться с инструментами для анализа графиков. Многие профессиональные дневные трейдеры выделяют часть своего торгового счета для скальпинга.
Поскольку стратегии скальпинга применимы к различным финансовых рынкам, скальперы активны на фондовом рынке, Форексе и рынке криптовалют.
Что такое скальпинг?
Скальпинг – это торговая стратегия, которая подразумевает получение дохода от относительно небольших колебаний цены. У скальперов нет цели получить большую прибыль сразу. Вместо этого они стремятся получить постоянный доход от небольших изменений цены.
Таким образом, скальперы совершают много сделок за короткий период в поиске небольших ценовых движений и неэффективности на рынке. Идея в том, что в результате суммирования небольших доходов от каждой сделки итоговый доход будет весьма значительным.
Поскольку торговля ведется на коротких таймфреймах, для генерации торговых идей скальперы полагаются преимущественно на технический анализ. И это понятно. Большинство глобальных значимых событий происходит в течение длительного периода времени, а значит, фундаментальный анализ едва ли будет полезен. Тем не менее фундаментальный анализ имеет большое значение при принятии решения о том, каким активом торговать. Акции или монеты с повышенным интересом на фоне каких бы то ни было новостей или фундаментальных событий, как правило, будут иметь большой объем торгов и хорошую ликвидность, по крайней мере, в течение определенного периода. В эти периоды приходят скальперы и извлекают прибыль из увеличившейся волатильности.
Таким образом, скальперы используют краткосрочные всплески волатильности, а не более крупные ценовые движения. Скальпинг нельзя считать универсальной стратегией, поскольку он требует глубокого понимания рыночной механики и быстрого принятия решений (часто в условиях стресса).
Как зарабатывают скальперы?
Какие технические факторы учитывают скальперы? Для определения торговых позиций чаще всего используются такие характеристики, как объем торгов, ценовое действие, уровни поддержки и сопротивления, а также свечные графические паттерны. Наиболее распространенные технические индикаторы – это скользящие средние, индекс относительной силы (RSI), линии Боллинджера, VWAP и уровни коррекции Фибоначчи.
Многие скальперы также анализируют ордербук в реальном времени, профиль объема, открытый интерес и другие сложные индикаторы. Некоторые создают свои собственные индикаторы, чтобы иметь на рынке преимущество. Как и в случае с любой другой торговой стратегией, поиск уникального преимущества на рынке играет главную роль в достижении успеха.
Скальпинг – это умение находить незначительные возможности на рынке и использовать их. Любая стратегия легко могут стать убыточной, как только будет известна широкой публике. Именно поэтому трейдеры, занимающиеся скальпингом, предпочитают не распространяться о своих индивидуальных торговых инструментах. И именно поэтому важно создать и протестировать собственную торговую стратегию.
Как мы уже говорили, скальперы обычно торгуют на малых таймфреймах. Это внутридневные графики – часовые, пятнадцатиминутные, пятиминутные или даже минутные. Некоторые скальп-трейдеры могут изучать таймфреймы продолжительностью даже менее минуты.
И даже с учетом вышесказанного торговые и инвестиционные стратегии у трейдеров могут существенно отличаться. В скальпинге нет строгих правил, но есть рекомендации, которым вы можете следовать, устанавливая собственные правила.
Стратегии скальпинга
Различают два типа скальперов – дискреционные и системные.
Дискреционные трейдеры принимают торговые решения «на месте», по мере изменения рынка. Их решения основаны на известных условиях: у них может не быть определенных требований относительно того, когда входить и выходить. Иными словами, дискреционные трейдеры могут учитывать множество различных факторов, но их правила менее жесткие, и они больше полагаются на интуицию и внутренние ощущения.
У системных трейдеров другой подход. У них есть четко определенная торговая система, которая определяет триггеры для входа и выхода. Если соблюдаются определенные условия их набора правил, они входят в сделку или выходят из нее. Системный трейдинг в большей степени основан на данных, чем дискреционный. Системные трейдеры меньше полагаются на интуицию и больше – на данные и алгоритмы.
Эта классификация может применяться и к другим типам трейдеров. Однако применительно к краткосрочным стратегиям такого рода деление более четкое. Так, на более длительных таймфреймах дискреционная торговля может быть менее эффективной.
Некоторые скальперы применяют стратегию, известную как диапазонная торговля. Они ждут фиксации цены в установленном ценовом диапазоне и торгуют в его пределах. Идея заключается в том, что до тех пор, пока диапазон не будет нарушен, нижняя часть диапазона будет линией поддержки, а верхняя часть – линией сопротивления. Диапазонная торговля не является гарантией успеха, но все же может быть успешной системой скальпинга. При этом хорошие скальперы всегда готовы к прорыву диапазона, устанавливая стоп-лоссы.
Еще одна технология скальпинга – использование бид-аск-спреда. Если существует значительная разница между самой высокой ценой покупки (бид) и самой низкой ценой продажи (аск), скальперы могут получить от этого прибыль. С учетом сказанного такая стратегия больше подходит для алгоритмической или количественной торговли. Почему? Люди не так результативны в нахождении небольших неэффективностей рынка, как компьютеры. В результате это поле переполнено торговыми ботами. Таким образом, трейдерам, которые хотят использовать эту стратегию, приходится конкурировать с алгоритмами.
Обычно скальпинг подразумевает использование плеча. Поскольку процентные цели относительно невелики, скальперы могут увеличить размер своей позиции с помощью кредитного плеча. Вот почему скальперы часто пользуются платформами маржинальной торговли, фьючерсными контрактами и другими типами финансовых продуктов с использованием заемных средств. Однако из-за того что скальперы стремятся получить прибыль от небольших ценовых движений, обладая большими позициями, они должны помнить о проскальзывании.
Вывод
Скальпинг – широко распространенная краткосрочная торговая стратегия, которая подразумевает получение прибыли от небольших колебаний цены. Эта торговая техника требует большой дисциплины, знания рынка и быстрого принятия решений. Подходит ли вам скальпинг как торговая стратегия? Если вы новичок, то сначала можете рассмотреть более долгосрочные стратегии, но независимо от того, что вы делаете на финансовых рынках, всегда важно уделять внимание управлению рисками, которое включает в себя использование стоп-лоссов и расчет разумных размеров позиций.
