Мне часто задают вопрос, как составить портфель! Придержите коней, друзья! Перед тем, как собирать себе портфель, нужно осознать свой риск-профиль, дабы не портить нервы во время просадок.
Жду с вас лайк и приступаю к пояснению 🤝
Для начала давайте определимся с основными понятиями.
- Риск — это вероятность потерпеть убыток в инвестициях. Вы уже в курсе, что доходность и риск связаны между собой. Чем больше риск, тем больше награда. Чем меньше риск, тем, соответственно, меньший профит вас ждет. Задача инвестора — найти такие активы, доходность в которых будет компенсировать потенциальные убытки и не травмировать психику.
- Риск-профиль — это ваше отношение к риску. Зная свой риск-профиль, вы понимаете, какие активы стоит покупать, чтобы обеспечить себе желаемую доходность и ограничить просадку по портфелю. Тут могут быть и инвестиции в крипту (очень высокий риск), и депозиты (низкий риск), и покупка государственных облигаций (средний риск).
Инвестиционные советники, в основном, выделяют 3 категории риск-профиля:
КОНСЕРВАТИВНЫЙ
Инвестор хочет сформировать капитал и защитить его от инфляции. Основную часть портфеля составляют депозит и ОФЗ. Корпоративные облигации и акции надёжных компаний (голубых фишек) занимают в таком портфеле небольшую долю — меньше половины портфеля. Доходность — ниже рыночной.
УМЕРЕННЫЙ
Инвестор готов пойти на средний уровень риска для повышения доходности по портфелю. Готов пересидеть небольшие просадки ради средней доходности. Классический состав такого портфеля — это 50 на 50. 50% выделяем на безрисковые активы (ОФЗ, депозиты, недвижимость), оставшиеся 50% идут на покупку активов рисковых (отдельные акции или ETF на них). Доходность приравнивается к рыночной.
АГРЕССИВНЫЙ
Инвестор хочет получить максимальную доходность по портфелю, обогнать рынок. Тут мы готовы к высокой волатильности и серьёзным просадкам. Большая часть портфеля в таком случае выделяется под высокорисковые активы (акции компаний малой капитализации, крипта, IPO, деривативы). Доходность выше рыночной, но и убытки могут привести к обнулению портфеля.
В интернете есть куча тестов, по которым вы можете определить свой риск-профиль, но важно помнить, что риск-профиль на бумаге и на практике — это разные вещи, которые также зависят от величины капитала.
Рубаха-парень, уверенный, что у него агрессивный профиль, при просадке портфеля на 50% может нехило так запаниковать и наделать ошибок. Имейте это в виду и попытайтесь смоделировать заранее самые негативные сценарии развития событий на своем портфеле.
А теперь расскажите, как у вас риск-профиль?