Сегодня мы поговорим про риски инвестирования, так как эта информация обязательно пригодится всем начинающим инвесторам, которые только знакомятся с инвестиционным рынком. Прежде всего следует упомянуть о том, что любые капиталовложения, начиная от банковских вкладов и заканчивая приобретением жилья для последующего его сдачи в аренду, связаны с определенными рисками. Даже в том случае, если вы предпочитаете держать свои накопления под матрасом, то все равно рискуете их потерять в результате кражи или под воздействием инфляции. Практика свидетельствует о том, что любой начинающий инвестор желает минимизировать риски и застраховать себя от убытков. Именно об этом мы и поговорим далее.
Инвестиционные риски. Особенности
Вам полезно будет узнать, что под термином «инвестиционные риски» принято подразумевать получение вместо ожидаемой прибыли от капиталовложений убытков. Также вы можете просто потерять вложенные денежные средства.
Многим новичкам ситуация, когда инвестор вкладывает 100 тысяч рублей, а в итоге теряет миллион, может показаться невероятной. На самом деле, подобные ситуации являются реальными. Допустим, инвестор принял решение зарабатывать на операциях с опционами. В этом случае при неблагоприятном стечении обстоятельств его убытки могут существенно превысить объем вложенного капитала. Если вы являетесь начинающим инвестором, то при осуществлении тех или иных операций на фондовом рынке вам в первую очередь необходимо удостовериться в том, что вы не потеряете больше средств, чем изначально вкладываете.
Разновидности инвестиционных рисков
Всем новичкам будет полезно узнать про существование огромного количества разнообразных инвестиционных рисков. В зависимости от причин возникновения существующие инвестиционные риски делятся на следующие типы:
- Экономические, возникновение которых зависит от состояния экономики государства, а также от направления ее политики в области финансов и налогового обложения.
- Технологические. Данный тип рисков, как правило, относится к производственным предприятиям. Эти риски связаны с надежностью используемого оборудования, внедрением инноваций, а также технологическими процессами.
- Социальные. Возникновение этой разновидности рисков связано с человеческим фактором. Такие риски наблюдаются при возникновении социальной напряженности в обществе и выражаются в виде забастовок и т.д.
- Правовые. Данный тип рисков появляется после принятия новых законодательных актов или внесения серьезных изменений в действующие. Также подобные риски могут возникнуть в том случае, если в стране отсутствует независимость судебных процессов.
- Экологические. Данная категория рисков связана с климатическими условиями, а также распространением вредителей, эпидемиями, техногенными авариями и т.д.
- Политические. Эта группа рисков связана с внешнеполитической обстановкой, а также с ситуацией внутри страны и изменениями курса государственной политики.
Следует отметить тот факт, что все риски, связанные с процессом капиталовложений, можно разделить на две крупные категории:
- Системные, которые также называют рыночными или общеэкономическими. Данная группа рисков связана с внешними факторами, на которые инвестор не может повлиять.
- Несистемные, которые также называют коммерческими. Эта категория рисков связана прежде всего с объектом капиталовложений. Исключить влияние этих рисков инвестор может, грамотно выбрав объект для капиталовложений.
Требуется понимать, что инвестиционный процесс тесно связан с рисками. Таким образом, если вам предлагают инвестировать средства и гарантируют полное отсутствие рисков, то с высокой долей вероятности вы имеете дело с мошенниками. Перед тем, как вложить свои накопления в тот или иной актив, инвестор в обязательном порядке должен выполнить оценку следующих факторов:
- Возможность возникновения убытков, а также их потенциальный размер.
- Причины, которые могут способствовать возникновению рисков.
- Выявить способы, которые позволили бы снизить размер финансовых потерь.
Вам полезно будет узнать про существование общего правила инвестиций, которое гласит о том, что чем меньше у инвестора готовность рисковать, тем меньше будет его потенциальная прибыль. Следует упомянуть о том, что многие начинающие инвесторы делают из этого правила неправильные выводы. Обладая желанием хорошо заработать, они идут на неоправданные риски. Поступать таким образом не следует, так как вы можете быстро потерять свои накопления.
Оценка рисков при инвестировании
Профессионалы настоятельно рекомендуют всегда оценивать риски инвестирования, так как лишь при таком подходе вы сможете рассчитывать на получение стабильного дохода. В настоящее время существует множество методов для оценки рисков инвестирования, которые можно разделить на две крупные группы:
- Методы качественной оценки. Данные методики, как правило, используют во время создания бизнес-проектов. В эту категорию входит экспертный метод, который предполагает изучение мнений экспертов и их анализ. Также в эту группу входит метод уместности трат, основанный на определении потенциальной угрозы для инвестиционного капитала на каждом этапе капиталовложений. Он используется для того, чтобы в момент, когда риски превысят разумные значения, прекратить вкладывать деньги. Также для качественной оценки используется и метод аналогий, суть которого состоит в анализе опыта реализации похожих проектов.
- Метод количественной оценки, как правило, используется для выявления численного значения рисков. В эту категорию входит метод вычисления уровня предельной устойчивости проекта, а также метод оценки чувствительности проекта. Кроме того, в рамках количественной оценки применяется метод моделирования рисков.
Для достижения максимально точного результата методы оценки рисков применяются комплексно.
Как минимизировать риски
Чтобы свести к минимуму риски, связанные с инвестиционным процессом, рекомендуется в обязательном порядке соблюдать небольшое количество довольно простых рекомендаций:
- Следует действовать обдумано. Ни в коем случае не следует совершать операции спонтанно. Необходимо не только действовать в соответствии с выбранной стратегией, но и обладать запасными вариантами, которые вы будете использовать при возникновении непредвиденных обстоятельств.
- Осуществлять капиталовложения следует лишь в понятные вам отрасли. Дело в том, что если вы не знакомы с той или иной отраслью, то вам будет трудно определить компании, вложение денег в которые позволит получить прибыль.
- Перед капиталовложениями в незнакомую отрасль следует в обязательном порядке уделить время на ее изучение. Также при изучении новой отрасли не лишним будет воспользоваться помощью специалистов.
Если вы являетесь начинающим инвестором и делаете свои первые шаги на фондовом рынке, то вам следует придерживаться нескольких дополнительных рекомендаций:
- В процессе выбора подходящих методов для вложения своих накоплений необходимо обращать внимание не только на уровень потенциальной доходности, но и на сопутствующие риски. Допустим, вы приняли решение вложить свой капитал в акции, так как они приносят более серьезный доход, чем облигации. При этом требуется понимать, что на котировки акций оказывает влияние большое количество факторов и, если вы не в состоянии составить собственный прогноз котировок, то лучше всего отказаться от акций в пользу облигаций. После накопления опыта вы сможете начать инвестировать в акции.
- Проведение анализа рисков даст вам возможность понять, на какие именно потенциальные потери вы готовы пойти для получения максимальной доходности. Эта информация позволит вам в будущем выбирать оптимальные для себя инструменты для капиталовложений.
- Вам требуется понять, что свести уровень рисков к нулю практически невозможно. При этом грамотная диверсификация и строгое соблюдение правил выбранной вами стратегии капиталовложений позволит вам существенно сократить сопутствующие риски. Именно по этой причине прежде, чем формировать собственный портфель капиталовложений, следует научиться его грамотно диверсифицировать.
Заключение
Сегодня инвестором может стать практически каждый независимо от того, каким объемом накоплений он обладает. Для этого достаточно открыть брокерский или индивидуальный инвестиционный счет и приступить к процессу капиталовложений. В процессе выбора подходящего брокера для открытия счета следует отдавать предпочтение лишь самым надежным компаниям:
