Когда компания из индекса S&P 500 ежегодно увеличивает #дивиденды в течение как минимум 25 лет подряд, она дивидендным аристократом. Если она продержит этот рост еще 25 лет и преодолеет отметку в полвека, компания станет королем дивидендов (или королевой). В прошлом году такой титул получили менее 30 компаний. А сегодня я выделю пять «королей дивидендов», которые инвесторы могут покупать и с комфортом держать вечно для стабильной дивидендной прибыли.
Данная статья - мнение автора, и не является инвестиционной рекомендацией, а разбором инвестиционных идей. Но вы могли бы получить инвест-идею по Сбербанку совершенно бесплатно и заработать 10% за 2 недели, как это уже сделали подписчики в нашем Telegram канале в этом месяце. Присоединяйтесь к нам, и уже сегодня найдете там новую инвест-идею по МосБирже.
Мои выбор, это:
- Coca-Cola (NYSE: KO),
- Procter & Gamble (NYSE: PG),
- Colgate-Palmolive (NYSE: CL),
- Johnson & Johnson (NYSE: JNJ)
- Hormel (NYSE: HRL).
Почему именно этот выбор?
Все они обладают тремя общими характеристиками:
- они владеют брендами, которые всегда имеют спрос,
- они платят более высокую доходность, чем #доходность 10-летних бондов США (1,6%),
- их коэффициент выплаты денежных дивидендов остается ниже 100%.
С учетом реинвестированных дивидендов каждая из этих пяти компаний за последние 30 лет получила впечатляющую, опережающую инфляцию, прибыль.
Самый важный фактор
Эти пять компаний пережили четыре крупных рецессии за эти три десятилетия, ежегодно увеличивая свои дивиденды. Прошлые результаты никогда не гарантируют будущих прибылей, но эта устойчивость указывает на то, что они останутся отличными "защитными акциями", которые нужно держать во время будущих экономических спадов.
Широко диверсифицированный и развивающийся бизнес
Эти пять королей дивидендов владеют хорошо диверсифицированным бизнесом.
- Coca-Cola борется со снижением уровня потребления газированных напитков, но диверсифицировала свой портфель, добавив чаи, фруктовые соки, спортивные напитки, обычную воду и даже алкогольные напитки, чтобы смягчить потери со стороны меньшего спроса на газировку.
- В P&G входит более 65 брендов, например Bounty, Gillette, Head & Shoulders, Pampers и Tide;
- Colgate-Palmolive продает одноименные продукты и другие известные бренды для чистки и личной гигиены, такие как Softsoap, Irish Spring и Ajax. Обе компании выиграли от ускорения покупательских тенденций во время пандемии, и они, вероятно, продолжат расти после окончания кризиса.
- Производство фармацевтических препаратов, товаров для здоровья потребителей и медицинского оборудования J&J растет с разной скоростью, но ее сильные стороны обычно компенсируют слабые стороны. Например, продажи медицинского оборудования J&J снизились в прошлом году из-за того, что пациенты отложили операции во время пандемии, но сильные стороны фармацевтического и потребительского секторов здравоохранения компенсировали это снижение.
- На протяжении всей пандемии Hormel пользовалась устойчивым спросом на свои бренды упакованного мяса, а популярность брендов SPAM и Skippy позволила международному бизнесу добиться рекордного роста прибыли за последние пять кварталов.
Как накопить 1 миллион рублей своему ребенку на совершеннолетие
Долгосрочный рост по разумным ценам сейчас
Аналитики ожидают, что, основываясь на этих "вечнозеленых" и сильных сторонах, все пять компаний обеспечат стабильный рост прибыли в течение следующих пяти лет любому инвестору и подойдет под его #инвестиционный портфель . Их акции также торгуются с разумным форвардным соотношением цены к прибыли.
Мы должны относиться к оценкам с Уолл-стрит с недоверием, поскольку в следующие пять лет может произойти многое. Но я также считаю, что эти компании будут медленно, но неуклонно увеличивать свои доходы, поскольку спрос на их продукцию должен оставаться постоянным, несмотря на макроэкономические проблемы, а популяция только увеличиваться.
Аналогично, все эти акции могут стать фаворитом в этом году, поскольку опасения по поводу роста доходности облигаций и инфляции вызывают тенденцию перехода от акций роста к акциям стоимости.
Ключевые выводы
Эти пять королей дивидендов - не идеальные акции для ориентированных на рост инвесторов с короткими инвестиционными горизонтами. Но это отличные инвестиции для инвесторов, которые планируют держать свои акции в течение десятилетий, #реинвестировать #дивиденды и получать прибыль от сложного процента.