Первое с чего начнем, сравним состояние
- всего российского фондового рынка в целом,
- нефтегазового сектора,
- акций ГАЗПРОМа
То есть насколько акции Газпрома хуже или лучше рынка в целом, нет ли отставаний/опережения динамики нефтегазового сектора
1. Общая картина индекса Мосбиржи и индекса нефти и газа
Главное здесь
- долгосрочно: рынок в целом и нефтегазовый сектор в восходящем тренде
- среднесрочно: нефтегазовый сектор отстает от динамики "всего" рынка.
Индекс Мосбиржи восстановился после распродаж на фоне пандемии и устанавливает новые исторические High. В то время как нефтегазовый сектор пока не может преодолеть уровни High 2019-2020 гг.
2. Общая картина в акциях Газпрома и насколько они выглядят хуже/лучше рынка и нефтегазового сектора
- после обвала цен в 2008 году, котировки акций компании торгуются в достаточно широком повышающемся боковике
В то время как рынок в целом и нефтегазовый сектор находятся в устойчивом долгосрочном восходящем тренде, акции Газпрома находятся в долгосрочном горизонтальном тренде
Перейдем к непосредственному теханализу акций Газпрома
3. Направление долгосрочного, среднесрочного, краткосрочного тренда
Среднесрочно: восходящий тренд, реализован возвратный ход цен к уровню линии шеи разворотной модели "голова и плечи"
Краткосрочно: консолидация, поддерживается среднесрочным восходящим трендом
4. Ключевые уровни поддержек и сопротивлений
Долгосрочно определяем следующие ключевые уровни (при определении исходили из того, что указанный уровень должен проявить себя не менее 3 раз в качестве поддержки или сопротивления):
- 120/ 160/ 200/ 244/ 268/ 290/ 317/ 341
Cреднесрочно можно добавить следующие:
- 180/ 205 (локально)/ 237/ 255
5. Подведем промежуточный итог
Долгосрочно - горизонтальный тренд, под давлением линии сопротивления
Среднесрочно - восходящий тренд, ключевой уровень поддержки 205 руб. за акцию. Ключевым сопротивлением выступает линия шеи модели голова и плечи, а также уровень 255 (совпадает с долгосрочной линией сопротивления)
Краткосрочно: консолидация в виде восходящего боковика (диапазона), поддерживается среднесрочным восходящим трендом
6. Объем торгов: подтверждается ли преимущество покупателей ?
Скорее подтверждается истинность среднесрочного восходящего тренда.
Обратите внимание: во время снижения котировок в район 160 за акцию объем торгов планомерно снижался.
Затем, во время роста с отметки 160 к 205 объем торгов рос вместе с ростом цен (как и должно быть в бычьем тренде)
По мере консолидации объем снижается, это абсолютно нормально
7. Наличие/отсутствие моделей продолжения или разворота тренда
Отсутствуют, по крайне мере пока
Зато они есть в акциях Сбера (там долгосрочная модель продолжения) и ВТБ (среднесрочная модель разворота горизонтального тренда)
8. Скользящие средние значения
Расположены в "правильном" для восходящего тренда порядке
Уровни поддержки по сост. на закрытие рынка 30.04:
- MA200: 199.7
- MA100: 221.4
- MA50: 227.5
подтверждают среднесрочный восходящий тренд, выступают поддержкой
9. Осцилляторы, наличие/отсутствие расхождений
Дивергенций, расхождений по осцилляторам нет. Подтверждают диапазонную торговлю
10. Рыночные циклы
Достаточно грубо, но в целом Газпром живет классическими двухлетними циклами (если кто-то поправит будем признательны, здесь не сильны).
По крайне мере если разделить так, то на начало/завершение очередного цикла приходится новый High/Low или изменение тренда
А если верное сказанное, то текущий рыночный цикл начался в 2020 и закончится в начале 2022 года
❗ Полный разбор всех компаний российского фондового рынка с определением ценовых ориентиров (при наличии возможности) здесь
📋 Также на нашем канале:
◾ Абрау-Дюрсо ◾ АФК Система ◾ Аэрофлот ◾ Алроса ◾ Ашинский металлургический завод ◾ Русская Аквакультура ◾ Арсагера УК
◾ Башнефть ◾ Башнефть(прив.) ◾ Белуга Групп ◾ Башинформсвязь (прив.) ◾ Банк Санкт-Петербург ◾ Детский мир ◾ Московский кредитный банк
◾ Сбербанк ◾ Банк ВТБ ◾ Газпром ◾ Татнефть ◾ РусГидро ◾ ЧТПЗ
Статья не является инвестиционной рекомендацией