Приветствую, дорогие читатели. Сегодня я хотел бы рассказать вам о том, как же выбрать ценные акции.
Выбор акций - это не просто выбор нескольких компаний, которые вам нравятся, а затем совершение нескольких сделок-просто потому, что компания производит звездные продукты, это еще не гарантирует, что она будет хорошей инвестицией. Основная цель здесь состоит в том, чтобы выявить компании, которые могут быть недооценены на рынке, также известные как ценные бумаги. Вот наши четыре любимых показателя для оценки финансового состояния таких акций.
Соотношение цены и прибыли.
Анализ соотношения цены и прибыли компании - то есть текущей цены акции относительно прибыли на акцию - полезен для определения ее внутренней стоимости относительно её рыночной стоимости.
Некоторые инвесторы смотрят на соотношение P/E (отношение рыночной стоимости акции к годовой прибыли, полученной на акцию ) основанное на ожидаемой прибыли; однако это вводит еще один слой догадок. Мы предлагаем придерживаться исторической прибыли и смотреть на прибыль за последние четыре квартала. И поскольку эти коэффициенты, как правило, различаются в разных секторах, убедитесь, что вы сравниваете коэффициенты P/E для компаний в одном и том же секторе.
Рентабельность собственного капитала.
Оценив стоимость компании, вы захотите узнать о качестве ее доходов. Есть ли у компании финансовые возможности для поддержания своей прибыли или, в идеале, для ее роста? Один из способов оценить это - посмотреть на рентабельность собственного капитала или на то, насколько эффективно компания использует свой капитал. Одна из формул для определения этого:
чистая прибыль ÷ (активы – обязательства)
Чем выше процент, тем лучше, но, как и в случае с соотношением P/E, ROE компании следует оценивать относительно ее сверстников.
Имейте в виду, что внезапный скачок ROE может быть вызван увеличением долга компании, а не повышением ее прибыльности. Поэтому всегда проверяйте, существенно ли изменился уровень долга компании.
Волатильность.
Колебания цены акций могут свидетельствовать о том, что инвесторы не уверены в их прибыли. Какова степень, в которой ежедневная цена акций колеблется относительно ее отраслевых аналогов? Вообще говоря, вы хотите, чтобы акции имели волатильность ниже средней, так как это может сигнализировать о более стабильном доходе. К сожалению, такой анализ может быть затруднен для отдельных инвесторов, и в этом случае может помочь консультация с прогнозами волатильности от отраслевых экспертов.
Импульс.
Повышение интереса инвесторов - это положительный знак, при прочих равных условиях. Если в течение последних шести месяцев цена акции пробилась выше диапазона, в котором она торговалась в течение длительного периода, акции могут иметь импульс и могут продолжать расти. Тем не менее, позитивный импульс больше похож на дополнительный кредит и не должен превзойти другие показатели, такие как оценка.
Вот такие четыре совета я бы хотел вам дать. Если данная статья была вам полезна, подписывайтесь на канал, ставьте лайк и пишите своё мнение в комментариях. До новых встреч!
