Доброго времени суток, уважаемые читатели! Продолжаю делиться с Вами полезной информацией по финансовой грамотности. Подписываетесь на канал, чтобы НЕ пропустить очередную интересную статью! ⚡
ОФЗ ИН — это облигации федерального займа с защитой от инфляции. Доходность напрямую зависит от уровня инфляции в стране. Инвесторы получают прибыль в виде роста номинальной стоимости бумаг + купонный доход, скорректированный на величину обесценивания товаров и услуг за отчетный период.
В чем смысл ОФЗ-ИН
Главная цель — это нивелировать инфляционные риски, связанные со скачками цен в будущем. Инвестор получает некую страховку в виде дополнительной прибыли.
Если взлетят цены на 20-30%, то доход по ОФЗ-ин возрастет на аналогичную величину, помимо положенных купонных выплат.
Как это работает
Основные параметры:
- Первоначальный номинал облигаций — 1000 рублей.
- Ставка по купону — (внимание!!!) — всего 2,5% годовых от номинала бумаги.
- Выплаты — 2 раза в год.
Относительный (процентный) купонный доход будет фиксированный на весь срок обращения облигации.
В отличии от облигаций с постоянным доходом, номинал инфляционных бумаг — плавающий и изменяется одновременно с инфляцией.
Выросли цены в стране на 10% — номинал бумаги автоматически увеличится на аналогичную величину и составит — 1100 рублей за штуку.
Купонный доход будет уже не 2,5 рубля, а на 10% больше — 2,75. И так далее.
Кстати, еще больше информации по финансовой грамотности и не только Вы найдете на моем Telegram-канале, подписывайтесь: @capital_education
Как происходит изменение номинала
За базу расчета берется индекс потребительских цен (та же инфляция). Данный индекс рассчитывается и публикуется ежемесячно Росстатом.
Обновление стоимости номинала облигации происходит ежедневно на аналогичную величину. То есть, если инфляции за месяц составила 1%, то стоимость облигации увеличивается тоже на 1%.
Внимание, есть задержка! Пересчет цен на долговые бумаги происходит с 3-х месячным лагом. Например, инфляция на конец января учтется в цене облигаций только в конце апреля.
Так же как и у обычных облигаций, рыночная стоимость указывается в процентах от номинала. Разница только в том, что у подавляющего выпуска облигаций, номинал составляет ровно 1 000 рублей. А у ОФЗ-ИН он плавающий.
По инфляционным облигациям — номинал не может упасть ниже 1 000 рублей.
Что есть на рынке
В данный момент в обращении находятся только 2 выпуска государственных облигаций с защитой от инфляции:
- ОФЗ-52001-ин (с погашением в 2023 году);
- ОФЗ-52002-ин (погашение в 2028 году).
Первый запуск стартовал в 2015 году и показал высокий спрос среди инвесторов. Второй в 2018 году.
Выпуски отличаются только текущей номинальной стоимостью и сроком до конца обращения. Механизмы обновления номинала и купонный доход одинаковые.
Как найти бумаги самостоятельно
Через поиск на сайте rusbonds.ru (потребуется бесплатная регистрация).
Заполняем поля:
- Сектор рынка — «Гос»;
- Состояние выпуска — «В обращении».
После установки значений, в поле поиска пишем «-ин».
Налогообложение индексируемых облигаций
Физические лица заплатят налог в 13% только при продажи бумаги с прибылью. Налогообложению подлежит разница между покупкой и продажей.
________________________________
Читайте также ТОП-5 статей канала:
Желаю удачных инвестиций!
«Не знаешь с чего начать инвестировать? - Начни с меня!»