В настоящий момент российская экономика, как и вся мировая экономика находится в состоянии неопределенности из-за пандемии коронавируса. В связи с этим мы решили разобраться: в какую сторону движется российский фондовый рынок. Сменился ли тренд окончательно на бычий, или рынок ждёт второй волны коронавируса?
Рис.1 - Линия восходящего долгосрочного тренда не была пробита в начале разгара эпидемии. На графике вы можете видеть, что даже минимум марта не смог пробить линию поддержки, и тренд сразу начал набирать обороты. Самое интересное то, что в январе был зафиксирован исторический максимум.
Рис.2 - Семейство краткосрочных трендов всё больше и больше увеличивает угол, поэтому делаем вывод, что быстрого восстановления экономики не будет, и нас ждет очередное пробитие краткосрочной линии поддержки и увеличение угла наклона.
Рис.3 - Мы решили построить каналы Фибоначчи для долгосрочного тренда, наложив его на дневной таймфрейм. В настоящий момент индекс находится в 4-ом канале, однако мы ожидаем, что он пробьёт линию поддержки и опустится в третий канал, дабы увеличить угол наклона краткосрочного тренда.
Рис.4 - Изучая дневной график за последний месяц, мы не обнаружили ни моделей разворота, ни моделей продолжения. Однако, за последние два дня начала формироваться модель разворота похожая на "Размышление". Так это или нет, сможем узнать только в следующие два торговых дня.
Рис.5 - Пересечение скользящих средних говорит о смене краткосрочного тренда в восходящую сторону, однако, взглянув ещё раз на рисунок 4, можно предположить, что скользящие скоро пересекутся, особенно учитывая, что амплитуда у них небольшая.
Рис.6 - Полосы Боллинджера начали сужение ещё 15 числа. Вполне вероятно, что оно продолжится, и полосы станут ещё уже, и тренд снова глобально поменяется.
Рис.7 - Волновой анализ по Эллиотту показал, что в настоящий момент индекс находится на импульсивном отрезке 7-ой волны.
Вывод по техническому анализу
Таким образом, мы делаем вывод, что тренд полностью не сменился на бычий и продолжает своё неопределенное движение в краткосрочных периодах. Поэтому скорее всего рынок всё-таки ожидает второй волны эпидемии. Это также подтверждает вхождение графика в зону волн спада.
Рис. 8 -Во время технического анализа, мы заметили, что динамика акций МосБиржи и индекса МосБиржи практически идентична за последний месяц. В связи с этим, мы сделали вывод, что в настоящий момент фондовый рынок находится в глубоком состоянии неопределенности (МосБиржа не имеет сильной корреляции с одноименным индексом). Поэтому инвесторы с одинаковым темпом покупают и продают акции из главного индекса, из-за чего динамика оказывается одинаковой.
Подписывайтесь на нас здесь и в Telegram, где мы делимся своим мнением на текущие экономические новости. Ставьте лайки, пишите комментарии, задавайте вопросы и делитесь статьей в соцсетях.
Читайте также наши другие статьи по техническому анализу:
- Тех. анализ Мосбиржи
Данная информация не является рекомендацией, рекламой или призывом к действию. Сказанное в данной статье представляет собой исключительно мнение авторов
