Это цикл заметок об инвестировании. Если вы хотите прочесть с начала, в предыдущей части говорилось о том, что такое инвестиции.
Как я уже говорил в первой части, для начала инвестиций необходимо определиться с целями, которые эти инвестиции преследуют.
На западе и других странах есть стандарты личного финансового планирования, которые помогают сформировать цели в разные периоды времени, основываясь на этапах жизни человека. Об этом в той или ином виде говорят и классические книги об инвестициях и какие-нибудь пособия для чайников.
Рассмотрим на примере. Начальным этапом будет рождение человека, конечным - смерть. У средне-статистического человека произойдут следующие ключевые события:
- Рождение
- Учеба (среднее, высшее образование)
- Заведение семьи
- Рождение детей
- Пенсия
- Смерть
Каждый такой период будет сопряжен с каким-то финансовым событием. Например, оплата учебы, крупная покупка в виде жилья или ипотечного кредита после создания семьи, оплата учебы детям. Дальше, собственная пенсия, когда человек будет активно тратить накопленные сбережения, передача капитала (завещание) и смерть.
Таким образом, определив этапы, появляются примеры конкретных финансовых целей:
- Страхование собственной жизни и здоровья
- Подушка безопасности на черный день
- Собственное образование
- Крупная покупка (например, автомобиль)
- Свадьба
- Крупная покупка (например, недвижимость)
- Рождение детей
- Накопление на образование детей
- Формирование собственной пенсии
- Формирование капитала в наследство
Конечно все такие примеры финансовых событий могут расширяться или сокращаться. В зависимости от указанных целей, сумм и срока, на которые делается планирование, определяются риск-профили инвестора и инструменты, которые позволят достигать такие цели с указанным риском.
Например, если человек, которому сейчас 55 лет, собирается выходить на пенсию в 60 и только начал формировать пенсионные накопления, ему не нужно вкладываться в стартап по аренде самокатов или искусственного мяса на все деньги, которые у него есть. Высокий риск для такой цели не приемлем.
Сразу отмечу про инвестиции в недвижимость. К чему их можно отнести? Первое что нужно отметить, что сама недвижимость в большей степени это инструмент. Пока сосредоточитесь на целях, которые будут иметь для вас полезность: жилье для детей, обеспечить безбедную старость, обладать собственной недвижимостью для жилья, а о недвижимости как инвестициях поговорим в других частях.
Виды инвесторов
Каждый человек по-разному смотрит на процесс вложения денег. На это влияют многие критерии. Например:
- время инвестирования и возраст человека.
- склонность к риску.
- цели, которые определил инвестор.
- размер средств, доступных для инвестирования.
В базовом варианте существует три вида инвесторов, которыми обычно оперируют брокеры и финансовые советники:
- Консервативный
- Умеренно-агрессивный
- Агрессивный
Это достаточно обобщенное разграничение и иногда встречаются более расширенные классификации, например, вместо одного «агрессивного» делят на «агрессивный» и «спекулятивный». Дополнительные классификации это для удобства, в общем виде это те же три категории: «не приемлем риск», «нейтрален к риску» и «в поисках риска».
Принцип простой, чем выше доходность хочет инвестор на рынке (особенно доходность, превышающую инфляцию), тем выше риск он на себя берет.
Чем важнее цель и меньше времени до цели, тем более консервативны должны быть инвестиции.
Это же справедливо для волнительных людей - волнуетесь, не лезьте в агрессивные инвестиции всем капиталом, можно потерять здоровье, не дожив до цели.
Консервативные инвестиции
Консервативные инвестиции преследуют цель сохранить и защитить капитал. По ним повышенную доходность не получить.
Классически к консервативным целям относится подушка безопастности на черный день. Это накопления, которые могут потребоваться в короткие сроки и в полном объеме. Обычно такая подушка составляет сумму зарплат от 3-6 месяцев. Этот средний срок, в течение которого можно найти работу в случае ее потери и продолжать жить с обычным уровнем потребления.
Если говорить об инструментах, то обычно это депозиты. В России депозиты до 1.4 млн гарантировано защищены агентством по страхованию вкладов. Кто-то справедливо может заметить, что есть еще облигации и они отчасти будут правы. Мы вернемся к этому позднее. Сейчас остановимся только на простых инструментах.
Пенсионные накопления тоже можно отнести к консервативным инвестициям, но многое зависит от срока до пенсии. Если вы начали копить на пенсию в 20 лет, формирование пенсии может быть более рискованным, но чем ближе к сроку выхода на пенсию, тем больше в инвестициях на такие цели должно быть денежных средств, например, тех же депозитов.
Умеренно-агресивные инвестиции
Примерами целей, которые будут иметь умеренно-агрессивный подход может быть образование детей в долгосрочном периоде, накопления на автомобиль или загородной недвижимости.
Умеренно агрессивные инвестиции должны иметь максимальный приемлемый уровень риска именно для вас. Например, максимальный риск - не получить доход в течение нескольких лет, но гарантировано сохранить внесенный капитал, а при благоприятном раскладе получить повышенную доходность в размере 10-13%. Такие инструменты тоже есть. Они дают немного меньше доходность, чем по депозиту в худшем случае, но значительно большую доходность при наилучшем результате. Например, структурные продукты. О них мы тоже будем говорить в отдельной статье.
Агрессивные
Особенность агрессивных инвестиций в том, что сохранность капитала не гарантируется. Да, можно получить существенно высокую доходность, опережающую мыслимое и не мыслимое, но и потерять весь свой вложенный капитал, а в некоторых спекуляциях уйти в такой же немыслимый минус. Пенсионные накопления в таком подходе формировать не стоит.
Примерами агрессивных инвестиций будет криптовалюта, инвестирование в стартапы (венчурное инвестирование), рулетка и т.д.
Если вы считаете, что готовы рисковать на 100%, попробуйте разместить 20-ю часть от того капитала, которым, как вам кажется, вы могли бы рискнуть и понаблюдать за своим отношением к риску. Для вас может быть откровением ваше волнение.
Теперь вам потребуется проделать практическое упражнение и определить для самого себя финансовые события, которые для вас актуальны. Ниже есть алгоритм, который подойдет в большинстве случаев:
Есть ли у вас страховка жизни и здоровья?
- Да. Отлично, двигайтесь дальше.
- Нет. Оформите страховку. Если у вас нет страховки, вы подвергаете риску любые свои накопления и в случае возникновения проблем со здоровьем, рискуете потратить весь накопленный капитал и в конце остаться бедным и больным.
Есть ли у вас подушка безопасности?
- Да. Отлично, двигайтесь дальше.
- Нет. Сформируйте подушку безопасности. Определите сумму из ваших 3-6 зарплат и сформируйте ее. Это ваш спасательный круг на непредвиденные обстоятельства: потеря работы, неожиданные судебные иски и т.д.
Вы начали формировать пенсионные накопления?
- Да. Отлично, можно сказать, что вы уже инвестируете.
- Нет. Начните это делать. Это первая инвестиция, с которой вы можете начать. Возраст с которого точно нужно копить на пенсию - 40 лет. Если вы начнете делать это раньше, то сможете сформировать хорошую пенсию за небольшие ежемесячные вложения и пробовать более рискованные вложения.
Теперь можно выбрать любую другую цель.
На этом базовые вводные заканчиваются. Будем считать, что вы определились с собственными целями. Читайте далее - куда вкладываться? Недвижимость, акции, золото, вклады
Если вам интересно, подписывайтесь на канал, ставьте лайки/шеры/ретвиты.
