Наверное каждый знает о существовании вкладов, многие ими пользуются сейчас или использовали ранее. Инфляция тоже не новость, постоянно с ней сталкиваемся. Но вот что же такое ключевая ставка, зачем нужна и на что влияет?
Ключевая ставка — это минимальная процентная ставка, по которой Центральный банк России (ЦБ РФ) предоставляет кредиты коммерческим банкам на срок в 1 неделю (в рамках аукционов РЕПО).
© Wikipedia.org
Банкам тоже нужны денежные средства, поэтому они могут их "одолжить" у Центрального банка, но не безвозмездно конечно. На текущий момент ключевая ставка составляет 7,5% годовых по последней новости от ЦБ. Давайте теперь разберем основные вопросы по этой теме.
1. Где можно узнать текущее значение ключевой ставки.
Актуальное значение ставки всегда есть на официальном сайте Центрального банка России www.cbr.ru.
2. Как часто происходят изменения?
Решения о сохранении или изменения ключевой ставки принимаются на заседании совета директоров по денежно-кредитной политике. Они проходят 8 раз в год (4 опорных заседания и 4 промежуточных), точные даты всегда можно посмотреть на официальном сайте www.cbr.ru/dkp/cal_mp.
3. Что влияет на значение ключевой ставки?
Макроэкономические параметры. Это довольно обширный пул данных, но наиболее значимый из них это инфляция. Собственно именно на ее ограничение и направлена данная политика. Также довольный высокий вес имеет внешняя политика и ВВП страны. Более подробно можно прочитать здесь.
4. Где можно посмотреть данные по этим параметрам?
Один раз в квартал Центральный банк выкладывай в общий доступ доклад о денежно-кредитной политике. В нем есть все ключевые значения, ожидания и прогнозы по мнению ЦБ. Там содержится много полезной и интересной информации, в том числе детальные данные по инфляции (по разным продуктам и услугам, а также наблюдаемая инфляция). Актуальная презентация на момент публикации находится здесь. Даты публикации также есть на официальном сайте.
5. Как это связано со мной?
Ключевая ставка влияет на ставки по вкладам и кредитам. Банки стараются привлечь средства за меньший процент, т.е. ставки по вкладам немного ниже ключевой ставки, при этом и кредитовать население могут за меньший процент сохраняя значение процентной маржи (разница между процентами по кредиту и депозиту) на том же уровне. Иными словами: чем ниже ставка, тем дешевле кредиты и менее привлекательны вклады и наоборот.
6. И это все? Что мне делать с этой информацией?
В первую очередь не стоит игнорировать. Ключевая ставка также напрямую влияет на ставку по ипотеке и рефинансированию, т.к. они имеют низкую процентную маржу по сравнению с другими кредитами. Не стоит забывать и о государственных и корпоративных облигациях, на которые также оказывается влияние. Подробнее мы их разберем в следующих статьях.
7. И все-таки, какая ставка лучше, высокая или низкая?
Довольно обширный вопрос. Будем отталкиваться от значения инфляции. Высокая ставка означает быстрое обесценивание доходов населения и нестабильное экономическое состояния страны. С другой стороны слишком низкая инфляция, или даже дефляция, также является плохим признаком. Нет точного значения оптимального уровня инфляции, но считается что он находится в диапазоне от 2 до 4 процентов. Инфляция в США, как и в других развитых странах, довольно долгое время находится в этом диапазоне.
8. Немного примеров бы с использованием всей этой информации.
Конечно. В конце 2014 года наступил мировой кризис, он был не таким масштабным как в 90-е или в 2008 году, но все равно имеет свои последствия. Ключевая ставка впервые появилась в 2013 году, до этого же существовала только ставка рефинансирования, сейчас она приравнивается к ключевой ставке.
Как можно заметить, в 2014 году был резкий рост ключевой ставки. Люди, которые успели взять кредиты до этого времени обрадовались, а люди со вкладами глубоко вздохнули. Как использовать данную ситуацию в свою пользу?
- Нужно избегать кредитов, особенно на долгий срок, т.к. инфляция и ставка со временем будет снижаться, а процент по кредиту будет оставаться прежним.
- Самое время открывать вклады и желательно на как можно больший срок.
- Использовать другие финансовые инструменты с большей выгодой (облигации, недвижимость, драгоценные металлы). В будущем мы еще вернемся к этому.
- Не паниковать. :)
Действительно, с 2015 по 2016 год были очень хорошие ставки по вкладам: до 15%-18% годовых, а в менее известных коммерческих банках доходили даже до 20%-24%. Соответственно открыв вклад в начале 2016 года на срок до двух лет, можно было получить очень хороший процент по вкладу в районе 12%-14% в крупных банках, что значительно будет опережать инфляцию далее и приносить большой доход. Крупные банки хороший гарант сохранности средств, помимо существования системы страхования вкладов.
Также на графике видно, как ключевая ставка помогает сдерживать инфляцию и направлять в "правильное русло". Именно политика ЦБ помогла пережить кризис 2015 года в России лучше, чем в некоторых других странах, а особенно, чем кризисы прошлых лет.
Многие с этим не согласятся, но каждый имеет право на свое мнение. ;)
Подводим итоги: мы подробно разобрали основные моменты по ключевой ставке и немного затронули тему кредитов и вкладов. В следующей статье мы уже подробнее остановимся на разных типах вкладов, рассмотрим их плюсы и минусы.
P.S. Если еще не знаком с нами, то обязательно прочитай нашу статью, где мы рассуждаем "Может ли обычный житель России стать миллиардером?".
Всем удачи,
Investing Lite.
