Представьте: вы решили начать инвестировать, купили акции трех сырьевых компаний, а через полгода цены на сырье резко упали. Вы потеряли деньги, потому что вложились в разные инструменты, но только в один класс активов и один сектор. Чтобы избежать убытков при изменениях рынка, нужно одновременно вкладывать в несколько классов активов (акции, облигации, золото), разные отрасли, которые по-разному реагируют на одни и те же события. Это называется диверсификация.
Определите свою готовность терять
Важно понимать, что доходность связана с риском: чем выше ожидаемая доходность, тем выше риск (то есть можете много заработать и много потерять). Комбинируйте в портфеле более и менее рискованные инструменты. Но сперва определите, к какой просадке капитала вы в принципе готовы, ответив на простой вопрос: какой процент от стоимости портфеля вам не страшно потерять? Или пройдите тест на комфортный для вас уровень риска.
Используйте подходящие инструменты
Самые подходящие инструменты для долгосрочных вложений — акции и облигации. В долгосрочном периоде акции не только более доходные, но и менее рискованные инвестиции.
Облигации бывают разные, вот два основных вида:
- Гособлигации (их выпускает государство). Самые известные и самые надежные в мире гособлигации — Treasury bills (или T-Bills) — казначейские векселя США. Облигации федерального займа (ОФЗ) тоже гособлигации, только риск у них выше, чем у T-Bills.
- Корпоративные облигации (их выпускают компании). Доходность корпоративных облигаций чаще выше государственных, но выше и риск.
Еще одна классификация — по валюте вложений. Локальные облигации торгуются в «домашней» валюте, например для РФ — в рублях, а евробонды (бумаги в валюте, отличной от валюты эмитента, не обязательно в евро) позволяют дополнительно диверсифицировать портфель за счет другой валюты.
Вкладывайте в несколько секторов и стран
Чтобы соблюсти баланс между риском и доходностью, инвестируйте в акции разных стран, отраслей и компаний.
Пример: вы купили акции фармацевтической компании с многообещающими разработками, но из-за обнаруженного побочного действия их самое популярное лекарство отозвано с рынка — акции упали в цене, и неизвестно, как дела пойдут дальше. Если разделить вложения между несколькими компаниями, потерь можно избежать. Помните, что угадывать будущих победителей соблазнительно, но чрезвычайно сложно.
Вкладываться только в одну отрасль — пусть даже в несколько разных компаний — недостаточно. Это не защитит вас от событий, которые влияют на отрасль в целом. Например во время вспышки «свиного гриппа» упали акции компаний, производящих мясо и корм для животных (зато акции фармацевтических компаний подросли).
Чтобы обезопасить портфель от таких потрясений, применяйте широкую диверсификацию: инвестируйте в акции компаний разных отраслей и разных стран.
Используйте инструменты со встроенной диверсификацией
ETF — биржевой инвестиционный фонд или, проще говоря, акция, покупая которую, вы приобретаете сразу десятки или сотни акций крупнейших компаний определенной отрасли или страны. Например, FXIT — это акции американских компаний IT-сектора. В одной бумаге такого ETF более 90 акций крупнейших компаний: Apple, Microsoft, Visa и других. Собрав портфель из ETF на разные активы (акции, евробонды, гособлигации, золото) и разные страны (США, Россию, Китай, Японию, Германию, Австралию, Казахстан, Великобританию), вы защищаете свой капитал от колебаний рынка.
Покупать ETF наугад, впрочем, тоже не стоит. Если не разбираетесь в портфельном управлении, лучше поручить создание и ведение диверсифицированного портфеля доверительному управляющему. Он грамотно подберет инструменты под вашу финансовую цель, определит допустимый уровень риска и будет корректировать состав портфеля согласно выбранной стратегии инвестирования.
Однако комиссии, которые берут за свои услуги живые управляющие, «кусаются». Советуем использовать более демократичную и надежную альтернативу — автоматического финансового советника. Такой сервис использует те же алгоритмы и знания, что и живые портфельные управляющие. И при этом работает круглосуточно, не поддается эмоциям и не принимает решения на основе паники — только точный расчет и минимальные риски.
Самое важное
1. Диверсификация нужна, чтобы избежать убытков, если какой-то из ваших активов потеряет в цене.
2. Составляя портфель, помните: доходность пропорциональна риску. Создайте сбалансированный портфель из акций развивающихся и развитых стран, евробондов, надежных гособлигаций США Treasury Bills и золота в качестве «спасательного круга» в период коррекций на рынке.
3. Выбирайте инструменты, эффективные в долгосрочной перспективе.
4. Используйте инструменты с заложенной диверсификацией, например индексные фонды ETF.
5. Если вы не экономист, поручите вести портфель профессиональному управляющему или автоматизированному робо-советнику.
Если вам понравилась статья, поддержите нас лайком и подписывайтесь на канал. Поделитесь статьей в соцсетях, если она оказалась полезной.