О чем вы думаете, когда слышите слово "инвестирование"? Увлекаетесь ли вы исследованием и анализом акций? И не просто какие-то акции, а акции, которые вы можете купить, а затем пассивно наблюдать, как они растут с течением времени? И не просто расти, а расти таким образом, чтобы вы могли жить той жизнью, которую вы всегда себе представляли, просто из потока пассивного дохода, который обеспечивают эти акции.
Если какое-либо из этих утверждений применимо к вам, то дивидендное инвестирование может быть именно тем типом инвестиционного плана, который вы ищете. В этой статье мы определим, что такое дивидендная акция, Некоторые стратегии инвестирования дивидендов, познакомим вас с важными терминами, такими как дата экс-дивидендов, и разберем, подходит ли вам план реинвестирования дивидендов (DRIP).
Что такое дивидендные акции?
Дивидендные акцииэто акции, выпущенные компаниями, которые регулярно перераспределяют часть своей прибыли своим акционерам. Эти дивиденды обычно выплачиваются наличными деньгами,хотя иногда они могут быть выпущены в виде дополнительных акций. Дивиденды обычно выплачиваются ежеквартально.
Если бы вы определили дивидендные акции одним словом, вы могли бы сказать “надежные” или “устойчивые”. Они, конечно, не предлагают такой же привлекательности с высоким риском и высоким вознаграждением, как многие инвесторы. Тем не менее, инвестор, который планирует дивидендную инвестиционную стратегию, будет вознагражден компаниями, которые имеют надежные балансы, находятся в секторах, которые предлагают стабильность и рост (например, Wal-Mart или Coca-Cola), и будут гордиться вознаграждением своих акционеров. Лучшие представители породы активно стремятся увеличить стоимость своих акций, а также свои дивиденды.
Объявление дивидендов сигнализирует о том, что у компании есть бизнес-модель, которая позволяет ей обеспечивать доход для своих акционеров устойчивым образом. Выплата дивидендов создает некоторую ценовую стабильность для акций и как инвестор; вы получаете ощутимые доказательства эффективности акций.
Дивидендные акции всегда имелиопределенную привлекательность для инвесторов. На самом деле раньше говорили, что компания существует для выплаты дивидендов своим акционерам. Многие инвесторы (и руководители компаний, если уж на то пошло) посмеялись бы над этим сегодня, но есть много компаний, которые все еще верят в распределение доли своей прибыли своим акционерам.
Тем не менее, относительная предсказуемость дивидендных акций делает их скучными для некоторых инвесторов. Для этих инвесторов дивидендное инвестирование в 1990-е годы вышло из моды, однако в последние годы оно вернулось в моду. Это объясняется несколькими факторами:
Во-первых, многие инвесторы извлекли свой урок из пузырей последних 20 лет. Дивидендные акции представляют собой более безопасный способ для инвесторов инвестировать свой путь к богатству.
Во-вторых, как известно любому, у кого есть деньги в банке, мы живем в условиях низких процентных ставок. Хотя это может быть хорошей новостью для заемщиков, это не так хорошо для вкладчиков. Было время, когда банки фактически платили нам проценты за размещение денег в своих учреждениях. Технически они все еще делают это, но процентные ставки, которые они платят, ничтожны, особенно для людей, желающих увеличить свои сбережения.
Вот тут-то и появляются дивидендные акции.
Как дивидендные акции обеспечивают мне доход?
Как мы уже упоминали, дивиденды - это денежные выплаты из прибыли компании. Компания решает, какая часть прибыли будет возвращена акционерам, и делает публичное объявление. Затем в назначенный день инвесторы получают свои дивиденды. Сумма, которую получает каждый акционер, проста:
(Годовой дивиденд) x (количество принадлежащих акций)
Например, в 2017 году Coca-Cola выплатила дивиденды в размере 1,48 доллара. Если бы вы владели 1000 их акций, то получили бы годовой дивиденд в размере 1480 долларов. Поскольку дивиденды выплачиваются ежеквартально, они делятся на четыре части. Итак, в этом примере вы будете получать $370 в квартал.
Очевидно, что чем большим количеством акций вы владеете, тем выше ваши дивиденды.
Так что, по-вашему, я должен искать компании, которые выплачивают самые высокие годовые дивиденды. Понял.
Не так быстро.
Прежде чем мы перейдем к объяснению некоторых стратегий инвестирования в дивидендные акции, мы должны объяснить разницу между годовым дивидендом на акцию и дивидендной доходностью. Для этого воспользуемся другим примером:
- Компания А объявляет годовой дивиденд в размере $ 2 на акцию. Акции стоят $ 150 за штуку.
- Компания B объявляет годовой дивиденд в размере $ 1 на акцию. Их акции стоят 50 долларов за акцию.
Чтобы рассчитать доходность, вы просто разделите объявленный годовой дивиденд на акцию на цену акции.
- Для компании а это будет 2/150 = 0,013%
- Для компании B это будет 1/50 = 0,02
Проще говоря, инвестирование 100 000 долларов в компанию а принесет 1300 долларов дивидендного дохода. Те же самые 100 000 долларов в компании Б дадут 2000 долларов. Таким образом, в этом случае, хотя компания а выпускает более высокие дивиденды на акцию, вы получите более высокую доходность от компании В.
Как я могу инвестировать в дивидендные акции?
Существует два основных способа инвестирования в дивидендные акции. Вы можете самостоятельно искать компании или инвестировать в один или несколько дивидендных биржевых фондов (ETF).
Вариант 1: выбор акций самостоятельно
В наш век интернета поиск акций в одиночку еще никогда не был таким простым делом. Огромное количество информации о публичных компаниях буквально у вас под рукой.
Однако не все дивидендные акции идеально подходят для ваших инвестиционных целей. Это означает, что у вас должна быть стратегия выбора, в какие акции дивидендов инвестировать. Наилучшая для вас стратегия во многом зависит от вашей инвестиционной цели. Вы хотите максимизировать свой текущий доход, или вы больше заинтересованы в долгосрочном росте?
Если ваша цель заключается в максимизации текущего дохода надежным, регулярным способом, вы захотите взглянуть на дивидендные акции, которые дают дивидендную доходность выше среднего. Как показал наш пример выше, это отличается от рассмотрения того, что представляет собой объявленный компанией дивиденд на акцию. Это даст вам возможность получать наибольший доход от вашего портфеля.
Когда вы смотрите на доходность, обязательно посмотрите на фундаментальные показатели компании. Особенно обратите внимание на спред между их доходами и тем, что они выплачивают в виде дивидендов. Модель выплаты большего количества дивидендов, чем поддерживается доходами, должна поставить под вопрос, насколько устойчивы их дивиденды. Если вы рассчитываете на доход от этой высокой доходности, а доходность значительно сокращается, то это уменьшит сумму дохода, который вы получаете.
Хотя получение дохода является неотъемлемым преимуществом владения дивидендными акциями, в некоторых случаях ваша цель может состоять в том, чтобы сосредоточиться на долгосрочном росте. То, что вы ищете с помощью этой стратегии, - это компании, которые последовательно повышают свои ежегодные дивидендные выплаты. Это сильный показатель того, что компания имеет солидный баланс и доказанную способность генерировать прибыль даже тогда, когда экономика имеет тенденцию к снижению.
Один из источников информации-поиск членов S&P дивидендных аристократов. Чтобы претендовать на этот список, компания должна повышать свои дивидендные выплаты каждый год в течение как минимум 25 лет. Поговорим о последовательности. Как и в случае с любыми инвестициями, прошлые результаты не гарантируют будущих результатов, и доходность, которую вы получаете от этих компаний, как правило, не является одной из самых высоких. Но компромисс-это меньший риск и более высокая степень уверенности в будущих результатах.
Вариант 2: инвестирование в ETF
Инвестирование в ETF дивидендов является хорошим вариантом для начинающих инвесторов и инвесторов, которые не хотят тратить время на выбор своих собственных акций или отслеживать отдельные акции, как только они покупают их. Дивидендная ЕФТ обычно состоит из нескольких акций, выплачивающих дивиденды. Если вы верите в идею не класть все ваши яйца в одну корзину, это может быть отличным вариантом.
Однако выбор EFT может быть похож на прогулку в Баскин-Роббинс. Существует множество разновидностей, и вам все еще предстоит решить, какие Эфты подходят именно вам. Вы захотите посмотреть на акции, которые включены в него, и проверить их дивидендную доходность, их согласованность с выплатой дивидендов с течением времени, их соотношение расходов (низкий-это хорошо) и размер компании или рыночную капитализацию. От самого низкого до самого высокого риска существуют большие колпачки, средние колпачки и маленькие колпачки.
Когда я получу свои дивиденды?
Процесс получения ваших дивидендов четко определен, но он будет варьироваться от компании к компании. Однако все компании должны публично перечислить три вехи: они должны объявить свои дивиденды, они должны опубликовать дату записи (или дату экс-дивидендов) и они должны опубликовать дату выплаты.
Дата объявления именно такая. Это день, когда Совет директоров компании объявляет о намерении выплатить дивиденды. В тот день, когда они объявляют свои дивиденды, компания также должна объявить:
Дата записи (дата "экс-дивиденда"). С точки зрения непрофессионала, это "мертвая точка" дата для инвестора, чтобы быть акционером записи с этой компанией. Вы должны владеть акциями этой компании на дату экс-дивидендов или до нее, чтобы иметь право на получение дивидендов. Эта дата обычно наступает за несколько дней до даты оплаты. Тем не менее, вы имеете право на получение полного дивиденда, даже если покупка ваших акций завершена на дату экс-дивиденда.
Датой платежа является дата, когда денежные средства распределяются между акционерами. Во многих случаях это можно сделать с помощью электронного депозита.
Что делать, если я хочу реинвестировать свои дивиденды?
Одним из многих преимуществ дивидендного инвестирования является способность к компаундированию. Чтобы показать вам преимущества компаундирования, давайте вернемся к нашему примеру с Coca-Cola. Если вы владели 1000 акциями в 2017 году, вы получили ежегодную выплату дивидендов в размере 1480 долларов. Если бы вы реинвестировали эти дивиденды по сегодняшней цене акций (примерно $46), вы могли бы приобрести дополнительные 32 акции.
Однако помните, что дивиденды обычно выплачиваются ежеквартально, поэтому вы фактически покупаете 8 акций (плюс дробные акции) каждый квартал, что усугубляет вашу выплату дивидендов. Для целей этого примера предположим, что вы покупаете восемь акций каждый квартал (игнорируя доли акций).
Квартал 1 = 1,48 х 1008/4 =372,96
Квартал 2 = 1,48 х 1016/4 = 375,92
Квартал 3 = 1,48 х 1024/4 = 378,88
Четверть 4 = 1,48 х 1032/4 = 381,84
Также помните, что это предполагает, что дивиденды остаются неизменными, если вы хотите купить компании, которые имеют доказанный опыт увеличения стоимости своих дивидендов, нетрудно увидеть, как могут расти первоначальные инвестиции.
Самый простой способ реинвестировать свои дивиденды - это план реинвестирования дивидендов (DRIP). Они предлагаются компаниями и позволяют вам автоматически использовать деньги, полученные от их дивидендов, чтобы купить больше акций их акций на дату выплаты дивидендов. Помимо удобства, во многих случаях капельницы позволяют вам приобрести акции без уплаты комиссий, а в некоторых случаях вы можете приобрести акции со скидкой.
Компании, которые предлагают капельницы, делают это, потому что они продают акции непосредственно инвесторам, что позволяет им реинвестировать вырученные средства. Капельницы-это также способ для бизнеса привлечь капитал и сократить расходы на выплату дивидендов.
Основным недостатком капельницы является то, что акционер должен платить налоги на дивиденды, даже если они не получают наличные деньги.
Итог по инвестированию дивидендов
Как и любая инвестиционная стратегия, инвестирование в дивидендные акции имеет свои преимущества и недостатки. Преимущества заключаются в надежном и предсказуемом потоке дохода, который потенциально может расти с течением времени, в преимуществах увеличения вашего роста, когда вы реинвестируете свои дивиденды, и в относительном спокойствии ума, которое приходит от инвестирования в финансово стабильные компании в зрелых отраслях.
Недостатки заключаются в том, что, поскольку они предпочитают выпускать дивиденды, эти компании не склонны к потенциально большим выгодам, которые инвестор может получить от агрессивного роста акций. Вы также рискуете, что дивиденды будут уменьшены или вообще сокращены, что повлияет на денежный поток из вашего портфеля.
Однако даже самые агрессивные инвесторы могут оценить преимущества, которые могут предложить дивидендные инвестиции, и использовать эти акции в качестве хеджирования потерь в других областях своего портфеля.
