Добрый день.
Постараюсь поделится мыслями, которые посещали меня при создании инвестиционного портфеля.
Ранее стратегия была очень простая, о которой говорят почти на каждом углу. Её так же можно назвать стратегией Уоррена Баффета. Не буду распространяться о его успешных приобретениях, так же как и не планирую рассказывать о его неудачных покупках. Суть её заключается в следующем, покупать активы недооцененных, но качественных компаний, бизнес которых вам понятен. Тут сразу же возникает вопрос: как будучи человеком, не имеющим экономического образования, найти данные компании, так как информация имеющаяся в открытом доступе не всегда дает полной картины о фактическом состоянии. История упадка таких компаний как Kodak и Nokia тому явный пример. Так же в стратегии оракула из Омахи было условие, что компаний должно быть не много в портфеле, что бы качественно отслеживать экономическое состояние.
Первое время я придерживался данной стратегии. Выбранные активы были следующие:
В процессе формирования портфеля, при наличии свободного времени, я читал книги и статьи про инвестирование. Так как в портфеле имеется всего 5 видов активов, доля каждого 20%, и при негативном сценарии я потеряю сразу большую часть своего капитала (тут 3 компании с государственным участием, при очередном повторении нестабильности внутри страны, потери будут уже больше половины состояния).
С течением времени я пришел к осознанию, что необходимо иметь более широкую диверсификацию, иметь свой сформировавшийся риск-профиль. Просадка портфеля в марте в -15% показала, что я спокойно могу реагировать на такое явление, и дополнительно, наблюдая в портфеле, на некоторые акции (Татнефть к примеру -42%), значительный минус, я могу их докупать.
В то же время сформировался и временной отрезок, через какое время я буду приобретать активы. Так как получаю заработную плату, как обычно бывает, до 30 числа текущего месяца аванс, и до 15 числа следующего месяца расчет за предыдущий месяц, в дни поступления заработной платы идет пополнение брокерского счета.
Теперь о суммах пополнения, так первоначальный объем пополнения был равен 5 тысячам в месяц, и я старательно придерживался данной тактики. Но тут возник очередной вопрос, 5 тысяч рублей вложенных годом ранее это не тоже самое, так как была инфляция, были выплаты дивидендов, и рост активов (тут речь идет про сложные проценты от инвестирования, дивиденды направляются на покупку акций), и решение пришло следующее - каждые пол года увеличивать сумму ежемесячно пополнения на 1 тысячу рублей, дабы компенсировать выпадающие доходы от реинвестирования средств.
Сам портфель теперь разделен на сектора экономики. В каждом секторе должно быть, желательно, не менее двух активов, если в секторе присутствует государственная компания обязательно должна быть компания без гос.участия.
Сейчас баланс по секторам так же перекошен, каждый сектор должен иметь 7% доли, (кроме авиации, в России нет нормальных авиакомпаний), в конечном итоге будет 15 секторов экономики (на авиацию останется всего 2% и меня это вполне устраивает).
Общее количество компаний на этапе формирования остается пока без особых изменений.
Благодаря такому распределению, с течением времени, на каждый актив в портфеле будет приходится 3,5% от общего объема средств, что на мой взгляд более разумно, так как потеря средств из одного сектора будет компенсироваться ростом других секторов, а если произойдет бурный рост экономики, то во всех секторах можно будет увидеть положительные значения.
Пару слов про ребалансировку портфеля, её я провожу благодаря стабильному пополнению брокерского счета, когда портфель будет окончательно сформирован и пополнения далее будут невозможны, наступит время перехода от акций к облигациям с фиксированным купонным доходом, с общим уменьшением риска в портфеле. Вот в это время и будут совершаться продажи подорожавших активов и приобретение подешевевших.
Это мое видение, исходя из знаний на данном этапе, как должен выглядеть инвестиционный портфель. Вы сами должны решать как должен выглядеть ваш портфель активов, какие акции приобретать, на какие показатели компаний смотреть.
#фондовый рынок #пассивный доход #деньги #биржа #банки #финансы #акции #ценные бумаги
