Стратегия Buy and Hold — одна из самых распространенных стратегий у криптоинвесторов. Она простая, удобная и, учитывая условия криптовалютного рынка, довольно прибыльна. Интересно, что многие трейдеры-новички используют ее, даже не подозревая об этом. У некоторых это получается более продуктивно, а другие не вполне понимают, как работает стратегия, поэтому неправильно ее используют. Что такое Buy and Hold на крипторынке, как с ней работать и в чем ее преимущества и недостатки?
Как работает стратегия Buy and Hold?
Buy and Hold - это стратегия, которая предполагает долгосрочное инвестирование. Главный ее принцип: чем дольше срок инвестирования в конкретный актив, тем больше прибыли актив принесет инвестору.
Стратегия работает при соблюдении двух условий:
- Инвестор должен постоянно развиваться и анализировать рынок, а также иметь профессиональное чутье.
- Если рынок растет в рамках длительных временных отрезков.
Как большинство других стратегий, Buy and Hold - наследие традиционного рынка. Тем не менее нельзя сказать, что финансисты сознательно перенесли ее на крипторынок.
Многие начинающие криптоинвесторы применяют ее интуитивно, к примеру, покупая, биткоин и удерживая монеты на своем кошельке в длительного времени. Отчасти Buy and Hold на крипторынке формировалась так же, как на традиционном.
Это, впрочем, не мешает криптовалютным инвесторам или трейдерам активно ее использовать.
Переводится “Buy and Hold” как “покупай и держи”. В этом стратегия и заключается - необходимо покупать и в течении длительного времени удерживать активов с расчетом на рост его стоимости в отдаленном будущем. Такая тактика работает исключительно на активах или криптовалюте, которая имеет существенные перспективы в дальнейшем.
Например, краткосрочное инвестирование допускает покупку активов, которые в ближайшее время могут показать хороший рост за счет необычности или хорошей рекламы, но в целом не особенно полезны рынку и обществу.
При применении Buy and Hold на новых криптовалютах, что внезаптно стали известными, такая тактика успешной не будет: за год-другой общество поймет, что ничего интересного в нашумевших активах нет, и их стоимость упадет.
Этапы стратегии Buy and Hold
Состоит стратегия Buy and Hold из двух этапов:
- Buy - покупка или, точнее, выбор криптовалюты. Достаточно сложное занятие, которое требует от инвестора оценки всего рынка, его состояния и перспектив. Как правило, при выборе подходящей монеты для вложения применяются методы фундаментального анализа. Если криптоинвестор не имеет навыков работы с этим методом, то он как минимум должен составить общую картину рынка и попытаться понять, как сейчас функционирует криптообщество и что будет с рынком через несколько лет. Чтобы увидеть перспективу, придется ответить на два вопроса: "Почему общество будет заинтересовано этой валютой?" и "Есть ли в криптовалюте что-то настолько ценное, чтобы она осталась важной для общества, несмотря на то, что постоянно появляются новые монеты?"
- Hold - это процесс удержания актива. Казалось бы, чего уж проще: положить криптовалюту в кошелек и забыть о ней. Но неизбежные колебания курса часто вызывают у инвесторов, особенно начинающих, сомнения в неправильном выборе актива. В итоге криптовалюта продается, как только рынок в очередной раз идет на спад. Стратегия Buy and Hold требует от инвестора хранения выбранного актива, несмотря на поведение рынка. Именно поэтому важно тщательно и ответственно выбирать криптовалюту для инвестирования.
Если на традиционных финансовых рынках стратегия Buy and Hold предполагает максимально долгосрочные инвестиции, которые могут продолжаться десятки лет, то на крипторынке время имеет не такое большое значение. Причем касается это как продолжительности инвестирования, так и регулярности проверок актива.
Спрогнозировать, что будет с криптовалютой через десятилетия, практически невозможно. Поэтому сроки, которые можно спрогнозировать на традиционном рынке, в мире криптовалюты сокращены в 5-10 раз.
Иными словами, инвестирование на 20 лет на рынке акций является нормальным и соответствует почти двухлетним вложениям в крипторынке. Соответственно правило "Чем дольше лежит актив, тем больше прибыли он принесет" может работать только если учитывать поправку на этот период.
Отдельные криптовалюты ведут себя еще более непредсказуемо, чем крипторынок в целом. Поэтому необходимо постоянно контролировать, что происходит с монетой, которую вы купили. И регулярно проверять, нет ли предпосылок к падению.
Но делать это нужно не слишком часто, потому что инвестор может поддаться панике из-за очередного снижения стоимости, но раз в 3-4 месяца проверка необходима. Кстати, заодно не помешает проверять и состояние самих кошельков: возможно там будут обнаружены уязвимости и нужно будет перенести активы на другую площадку.
Преимущества стратегии Buy and Hold на рынке криптовалют
Среди преимуществ стратегии Buy and Hold можно выделить следующие:
- Простота. Сложность заключается только в выборе перспективного актива и необходимости анализа рынка. Но инвестирование в принципе не обходится без анализа, а в данном случае оценка рынка упрощена по сравнению с той, которая требуется при применении других стратегий. Ввиду этого стратегия подходит для начинающих инвесторов. Краткосрочное инвестирование часто приводит к тому, что новичок по неопытности не успевает быстро во всем разобраться, многое упускает и допускает ошибки, из-за чего у него появляются убытки. Но Buy and Hold позволяет трейдеру вдумчиво оценить все активы и никуда не спешить.
- Экономия времени. На крипторынке инвестору придется пересматривать активы чаще, чем на традиционных. Но вместе с этим времени на проверки уйдет в десятки раз меньше, чем при использовании других стратегий, особенно краткосрочных.
- Прибыльность. Прозорливость инвестора и правильный выбор актива могут обеспечить крупный доход, который исчисляется тысячами процентов. Причем вероятность этого на крипторынке сегодня выше, чем во время традиционной торговли, не говоря уже о том, что прибыли на криптоактивах инвестор получит гораздо быстрее, чем при покупке любого традиционного актива.
Недостатки стратегии Buy and Hold на рынке криптовалют
Есть у стратегии и несколько минусов, делающих ее менее привлекательной по сравнению с другими:
- Волатильность. У криптовалюты стоимость может изменять очень быстро. Цены постоянно падают и возрастают на 50%, 100%, а то и на 200%. Особенно это заметно на больших отрезках времени. Инвестор, использующий Buy and Hold, и при этом ничего не делает с ним в моменты падения и роста, теряет возможность заработать на падении и росте - те самые 50%, 100% и 200% в короткие сроки.
- Неустойчивость. Криптоактивы и крипторынок достаточно неустойчивы, и вероятность их падения выше по сравнению с традиционными активами. Вложив деньги на небольшой срок, инвестор может быть спокоен за рынок и относительно спокоен за саму валюту. В долгосрочной перспективе совершенно неясно, что будет с конкретной криптовалютой, и вероятность падения всего рынка в отдаленном будущем пусть уже не очень высокая, но сохраняется. В условиях падения актива стратегия Buy and Hold, естественно, себя не оправдает, а инвестор потеряет все средства.
- Средства почти заморожены. Инвестор может прекратить реализацию стратегии, но если он не намерен это делать, то нужно понимать, что воспользоваться деньгами не получится на протяжении года, двух, а то и дольше, если крипторынок будет развиваться и валюты продолжат рост (а вероятность этого все же выше, чем вероятность падения рынка).
- Невозможно выводить прибыль. Регулярно выводить прибыль при применении Buy and Hold невозможно, иначе теряется смысл стратегии. Если инвестор купил десять криптовалютн по 10 долларов, а через полгода они выросли до 100 долларов за штуку, то инвестор не сможет взять и продать одну монету и получить с нее прибыль, поскольку рассчитывает, что еще через полгода они вырастут до 200$ за штуку. В принципе, пользователь может продать, но это уже будет не Buy and Hold, поскольку этап "hold" не выполнится.
- Невозможно применять кредиты или долговые деньги. Заемные средства использовать здесь затруднительно, потому что мало кто согласится одолжить более или менее крупную сумму, подходящую для инвестирования, на несколько лет. Так что инвестору придется рассчитывать только на свой капитал.
Как применять стратегию Buy and Hold?
Почти всякая инвестиционная стратегия базируется на принципе "купить дешевле и продать дороже". Buy and Hold отличается только тем, что время продажи наступит еще не скоро и чаще всего перед покупокой еще неизвестно, когда будет продавать монета.
"Купить дешевле" тут сохраняется, а поскольку речь идет о долгосрочном инвестировании, то и стоимость актива нужно выбирать наименьшую не за день и не за неделю, а за больший отрезок времени.
Необходимо провести исследование, найти криптовалюту, которая уже долгое время уменьшается в цене, и в нее инвестировать.
Если оценить график движения курса, становится ясно, что наименьшая цена актива за длительный временной промежуток приходится на время кризиса на рынке.
Вывод: криптовалюты под Buy and Hold нужно закупать тогда, когда рынок падает и кажется, что никаких перспектив у него нет. Более того, желательно отследить пик кризиса и успеть купить активы тогда, когда они упадут максимально. Тут требуется высокая внимательность и стальные нервы.
Есть другой вариант - на случай, если крипторынок никак не снижается, то можно инвестировать в ICO. Это фактически то же инвестирование в акции перспективных компаний, которое на традиционном рынке очень часто применяется именно в рамках стратегии Buy and Hold.
Здесь от инвестора потребуются умения искать информацию, взаимодействовать с владельцами компании, определять ее потенциальную полезность для общества и прочими способами оценивать перспективность акций для рынка в будущем.
Это значительно сложнее, чем купить перспективную и известную криптовалюту, типа биткоина в момент падения рынка. Но доходность некоторых ICO в долгосроке оправдывает более 300 000% за два года.
Есть еще один фактор, который отличает Buy and Hold от других стратегий на крипторынке - инвестировать небольшие суммы нет смысла. То есть, можно купить токенов на 10 долларов и даже получить через 3 года 1 млн. долларов. Но всерьез рассчитывать на это, пожалуй, чересчур оптимистично.
Хорошую прибыль через 2-3 года можно получить, если купить перспективных токенов хотя бы на 100 долларов, а лучше минимум на 500 долларов.
С криптовалютами, которые с момента появления уже выросли, но все еще кажутся перспективными, и этой суммы будет мало - потребуется не меньше 1000 долларов, а лучше около 10 тыс., чтобы можно было с уверенностью рассчитывать на хороший заработок в будущем.
К тому же, на нынешнем этапе развития крипторынка, стоит помнить о диверсификации и не инвестировать все средства в одну криптовалюту, тем более надолго.
Наилучшее решение для Buy and Hold на крипторынке - создать себе криптовалютный портфель, который полностью исключает "однодневную" валюту. Такая монета будет выгодной только в ближайшие пару месяцев, что случается из-за ажиотажа вокруг нее.
В противовес последним, портфель должен содержать либо обладающие очевидной ценностью валюты, либо токены, которые обеспеченные полезными продуктами. Или же и то, и другое сразу.
Вывод
В целом нынешняя ситуация на крипторынке позволяет рассчитывать на успех и хороший заработок при применении Buy and Hold. В текущих условиях, обусловленных недавним снижением рынка, можно относительно выгодно купить перспективные криптовалюты.
Более того, сейчас перспективность валют определить намного проще, чем в условиях длительного и стремительного роста всех монет, когда растут и те, которые не имеют никакой ценности.
В то же время в сфере ICO продолжает появляться большое количество проектов. И среди них можно было отыскать один-два действительно перспективных и могущих принести прибыль через 2-3 года.
Главное - помнить, что через 2-3 года выбранные криптовалюты должны быть более выгодными, чем сейчас.
Источник: https://kompanion.online/birzhi-kriptovalyuty/strategiya-buy-and-hold/
