2305 подписчиков

🇷🇺🇷🇺 Продолжаем обзоры по нефти и газу.

Не люблю Роснефть 🗣 $ROSN за то, как была отжата Башнефть у АФК Системы.

Ну и то, что Роснефть - это же бывшие активы Юкоса. Но это дело вкуса.

⛽️ Роснефть - российская государственная нефтегазовая компания, основанная в 1993 году. Она является одной из крупнейших нефтегазовых компаний в мире по объемам добычи и запасам углеводородов. Роснефть занимается добычей, переработкой, транспортировкой и продажей нефти и газа как на территории России, так и за ее пределами.

Основные направления деятельности компании включают поиск и разработку новых месторождений, переработку и реализацию нефтепродуктов через свою сеть АЗС и оптовых продаж. Роснефть также активно участвует в проектах по освоению арктического шельфа и разработке трудноизвлекаемых запасов углеводородов.

В структуре компании находятся несколько крупных нефтеперерабатывающих заводов и сбытовых предприятий в России, а также доли в зарубежных проектах в Венесуэле, Германии, Белоруссии, Киргизии и других странах.

Роснефть является одним из ключевых налогоплательщиков и работодателей в российской экономике. ( текст от YandexGPT 2, спасибо )

📆Последний отчёт за полугодие:

🔸Выручка: 3 866 млрд руб. (-25% г/г)

🔸Чистая прибыль: 652 млрд руб. (+50% г/г)

🔸Прибыль на акцию 68,63 рублей

Сравнивая прибыль с докризисным 2021 годом, прибыль на акцию выросла более чем на 50%. Правда из отчёта не ясно, что с денежным потоком.

Дивиденды

Компания платит 50% от чистой прибыли, что может привести к выплате 50-70 рублей на акцию, или 9-13% по текущим ценам.

Когда будут выплаты? Опыт этого года -выплата в январе и июле; в 2022ом был только июль; в 2021 июнь и октябрь. Поэтому я не знаю , когда будут платить 😁

➡️Перспективы

Высокая цена нефти и высокая стоимость 💸 в рублях дают основание полагать, что Роснефть сейчас хорошо зарабатывает. Резкой коррекции пока не предвидится и только налог на "сверхдоходы" может попортить фин результаты.

БКС ждёт 760 😇 , Финам ждёт 528 , 🤨 ВТБ рекомендует покупать.

Я склоняюсь больше к середине диапазона.

Какие ещё есть "плюшки"

➕У компании есть одобренная программа выкупа акций на $2 млрд до 31 декабря 2023 года.

➕Восток Ойл и рост добычи газа. Роснефть в среднем увеличивает добычу углеводорода на 6,6%, лучший на нашем рынке. Компания реализует проект Восток Ойл - проект по освоению нефтяных месторождений в Красноярском крае, строительству порта в бухте Север на полуострове Таймыр для вывоза нефти с этих месторождений и строительству нефтепровода к этому порту. Развитие Северного морского пути может значительно увеличить выручку компании в этом направлении.

Риски

➖Они присущи всем в отрасли: естественно снижение цен на углеводороды ( мировой фин кризис, рост добычи в странах вне ОПЕК )

➖Укрепление рубля (серьёзно маловероятно)

➖Новые налоги.

Альтернативное мнение, можно почитать тут. 🧐

Обзоры по 🇷🇺 нефти и газу:

🔋 Новатэк

⛽️ Газпром

⛽️ Лукойл

⛽️ Татнефть

Ставим лайки 👍

Больше лайков - меньше рекламы 😂