Купоны за месяц: 22 235,6 ₽
С начала года (YTD): 168 310,9 ₽
Все поступления (купоны и погашение) реинвестированы в новые облигации.
Погашение: ГТЛК 1Р‑15 (RU000A100Z91).
Продажи: СИБАВТО1Р5 (RU000A10B750), ГлобалФ1Р7 (RU000A10B3V2).
По ГФН кратко: в октябре эмитент допустил техдефолты по ряду обязательств, включая купон по БО‑07‑001P. Подробности и почему я вышел по 41,64% — в отдельной заметке: «Глобал Факторинг БО‑07‑001P: техдефолт по купону и почему я вышел по 41,64%»
Портфель облигаций 💼
Как всегда, полная актуальная таблица — на Яндекс Диске:
💼 Ссылка портфель облигаций 💼
Легенда: жёлтая ячейка — новая позиция; зелёная — изменение кредитного рейтинга; голубая — изменено количество бумаги (ребаланс).
Движение за месяц
- Купоны: +22 235,6 ₽ (вошли в YTD 168 310,9 ₽).
- Погашение: ГТЛК 1Р‑15 (RU000A100Z91).
- Продажи: СИБАВТО1Р5, ГлобалФ1Р7.
- Реинвестирование: все поступившие средства направлены на покупки.
- Ребаланс: см. раздел ниже.
Новые позиции (покупки в октябре)
Карточки ниже: купон/тип, базовые параметры выпуска, ближайшие даты и рейтинг (со ссылкой на агентство).
Кто эти эмитенты (в двух словах):
- Аэрофьюэлз. Оператор и сеть топливозаправочных комплексов (ТЗК) в аэропортах, услуги авиатопливообеспечения.
- Компания «Симпл». Национальный импортёр и дистрибьютор вин/крепкого алкоголя, розничный бренд SimpleWine.
- Электрорешения. Оптовая дистрибуция электропродукции; второй биржевой выпуск на 1 млрд ₽.
- ЮУЛЦ. «Южноуральский лизинговый центр», региональный лизинг, дебютный выпуск на 300 млн ₽, ежемесячные купоны, амортизация.
- СтанкоМашСтрой. Производство металлообрабатывающих станков, квартальные купоны, частичная амортизация.
- Интел Коллект. ПКО по возврату просроченной задолженности; ежемесячные купоны и амортиз. график.
- ЗАС «Корпсан». Производство строительных материалов; короткий выпуск, фикс‑купоны всего 17%, но вкусная YTM (доходность к погашению).
Изменение кредитных рейтингов (зелёные ячейки)
Формат: было → стало, короткая выжимка из релиза агентства и ссылка.
- ПАО «Кокс» (Кокс 01Р‑6, RU000A10CRB6). A‑(RU) → BBB+(RU), прогноз негативный. Причины: заметное падение рентабельности (FFO‑маржа), давление высокой долговой нагрузки, слабые метрики покрытия; агентство ожидает сохранение повышенных рисков в горизонте 12–18 мес.
- ООО «ИК Айгенис» (Айгенис‑01, RU000A1098U2). без рейтинга → ruBBB‑, прогноз стабильный. Новое присвоение: отмечены высокий уровень ликвидности и адекватный капитал при узких рыночных позициях.
- АО «Вератек» (Вератек‑01, RU000A10A0H8). BBB‑.ru → BB+.ru, прогноз неопределённый. Причины: рост долговых обязательств на фоне снижения OIBDA и операционных показателей — ухудшение долговой нагрузки, покрытия и ликвидности.
- ООО «МК Лизинг». ruBB+ → ruBB, прогноз развивающийся. Причины: слабый масштаб бизнеса, давление на маржу и зависимость от рефинансирования.
- ООО «Директ Лизинг». BB+(RU) → BB(RU), прогноз развивающийся. Причины: рост на балансе изъятых объектов лизинга и ухудшение риск‑профиля.
- ООО «УПТК‑65». BB-|ru| → BB|ru|, прогноз стабильный. Причины (по релизу НРА): улучшение обеспеченности обслуживания долга и рост перманентного капитала за счёт рефинансирования.
Ребаланс (голубые ячейки)
Сократил доли МОНОП 1Р‑06, CTRLлиз 1Р‑02, Омега‑01. Полностью вышел из СИБАВТО1Р5 — подробности в заметке «Почему я сократил Монополию, Омегу и CTRLлиз, а из СибАвтоТранс вышел полностью».
Мысли в слух
ВДО — это рынок, где прошлое не даёт гарантий будущего. Даже знакомый эмитент способен «стрельнуть» техдефолтом. По ГФН у меня с 2021 года было 66 займов через платформу «Поток» на 78 916 ₽, доход составил 2 790 ₽, и один текущий дефолт на 2 000 ₽ почти съедает всю прибыль. Вывод — диверсификация и постоянный мониторинг важнее уверенности «я всё про него знаю».
Планы
- Согласно моему риск‑менеджменту по грейдам, буду вносить корректировки в портфель, например, сокращаю вдвое - Вератек.
- Продолжаю пополнять брокерский счёт (в октябре пополнил на 50 круб.) и добирать доходные выпуски для ежемесячного денежного потока от купонов. На счет ИИС покупаю только с реинвестирования.
📢 Приглашаю к обсуждению!
💬 Поделитесь в комментариях:
- Какие облигации в вашем портфеле?
- Как вы снижаете риски?
- Используете ли ИИ для анализа?
🤝Всем желаю профита, здоровья и хорошего настроения!
⚠️⚠️⚠️ Статья не является рекомендацией к взаимодействию с ценными бумагами, инвестиционными платформами, вкладами и накопительными счетами. Все решения — персональный опыт автора.
👍 Полезные статьи P.r.o. Облигации!:
✔️ Как снизить риски при инвестировании в Высокодоходные Облигации?
✔️ Телеграмм каналы про облигации. Мой ТОП-10
✔️ Инвестирование в облигации на долгий срок ("3+" лет)
✔️ К чему могут привести Биржу популярные ТГ каналым
✔️ Игра 52 недели со сложным %
✔️ Заплати себе первому! "+ 1" полезный совет в твою копилку.
✔️ Волшебные 10 % на инвестирование, надежда или разочарование?
рейтинг облигаций; доходность облигаций; купонные облигации; корпоративные облигации; облигации 2025; высокодоходные облигации; облигации; рейтинг облигаций; доходность облигаций; купить облигации; облигации 2025; ВДО облигации; техдефолт облигаций; глобал факторинг дефолт; ежемесячные купоны; реинвестирование купонов; портфель облигаций; погашение облигаций.