Доброго дня, дорогие читатели!
Сегодня хочу поговорить о том, как можно спасти свой капитал от инфляции. И да, рассматривать предлагаю это на примере акций. Хотя есть и другие инструменты, позволяющие нам обогнать инфляцию.
Тема возникла, так как в настоящее время инфляционные ожидания населения находятся на максимуме - россияне ждут роста цен на 13,4% в течение года. Некоторые инструменты сейчас дают доход выше ожидаемого значения инфляции, например, те же вклады или облигации. Кстати, по теме облигаций у меня несколько разобранных кейсов, ссылки на которые прикреплю в конце статьи. Но вклады - это ненадолго с таким процентом, облигации лишь немного обгоняют инфляцию. А вот акции хороших компаний могут по доходности обогнать инфляцию гораздо больше. Предлагаю с этим разобраться.
За счет чего акции могут перегнать инфляцию в несколько раз, спросите Вы?
Дело в том, что инфляция в первую очередь влияет на цены. В результате повышается выручка производителя. Понятно, что и себестоимость у него растёт, но крупные игроки хорошо управляют своими финансами. Они не позволяют своей прибыли сокращаться, по крайней мере в среднесрочном периоде. Поэтому рост затрат они перекладывают на наши с вами плечи, т.е. на покупателя.
Предлагаю рассмотреть информацию на примере компании Лукойл.
Для анализа возьмём данные за период с 2014 года по 2021 год, так как дальше компания не размещала информацию на своем сайте.
Так вот добыча нефти за этот период сократилась на 16,5%: с 97 208 тыс. тонн до 81 141 тыс. тонн. Правда добыча газа выросла на 26%.
А теперь предлагаю просмотреть, сколько дивидендов платила компания в 2014 году, а сколько в 2022. Что мы видим, Дивиденды Лукойла за 2014 год составили 120 рублей, за 2021 - 877 рублей. И это несмотря на сложную геополитическую обстановку. Компания выплатила дивиденды, правда чуть позже чем обычно, но выплату не пропустила. При этом компания не только выплачивает дивиденды, но и увеличивает их ежегодно.
Рост дивидендов составил 730%!!! В отличие от изменения добычи.
Теперь предлагаю посмотреть, а какая же инфляция была за этот период. Как видим, инфляция действительно большая - 65,97%, но темпы роста дивидендов её превышают в разы.
А теперь предлагаю ещё взглянуть на личную дивидендную доходность гипотетического инвестора, который бы купил акцию Лукойла в начале анализируюемого нами периода.
Итак, акция Лукойла на начало 2014 года стоила в районе 2000 рублей.
Получается, дивиденды за 2021 год в размере 877 рублей - это 44% годовых. И как мы видим, эта доходность растёт с каждым годом.
В пятницу Лукойла объявит дивиденды за 9 месяцев. По прогнозу аналитиков это 532 рубля только промежуточных дивидендов. Личную доходность можете посчитать сами, зависит от того, когда покупали бумаги.
В качестве резюме
Понятно, что не все акции покажут такие результаты. Но всегда есть из чего выбрать. И если в нашей жизни инфляция неизбежна, то почему её не использовать себе на благо?
___________________________
Надеюсь, что статья была интересной и полезной. Поддержите её, пожалуйста, лайком ❤️. Это поможет другим читателям увидеть её в ленте.
А инструменты предпочитаете Вы, чтобы спастись от инфляции? Предлагаю обсудить в комментариях.
Друзья, подпишитесь, пожалуйста, на блог, это будет стимулом для написания новых статей.
*Дисклеймер: Данная информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией, и финансовые инструменты либо операции, упомянутые в ней, могут не соответствовать Вашему инвестиционному профилю и инвестиционным целям (ожиданиям).
_____________________________
Чтобы всегда быть в курсе актуальных новостей и идей из мира инвестиций и финансов, подпишитесь на мой ТЕЛЕГРАМ КАНАЛ.
______________________________________
Еще об облигациях Вы можете прочитать в статьях: