В продолжении темы про отмену чита с ЛДВ на ИИС типа А.
Я сделал калькулятор, считающий реальную выгоду от использования ИИС-А в зависимости от ожидаемой доходности портфеля. С учетом полученных налоговых вычетов и возможных налогов.
Как показали расчеты, ранее я был настроен через чур пессимистично, когда писал, что выгоднее иметь просто брокерский счет и применять на нем ЛДВ, чем при новых условиях, покупать активы на ИИС типа А и потом продавать их с налогом на прибыль.
Каюсь, был не прав! Да, отмена ЛДВ снижает немного финансовый результат. Но ИИС-А по прежнему в большинстве случаев будет предпочтительнее для инвестора, чем обычный брокерский счет.
Так при ежегодном пополнении ИИС на 400k и среднем росте портфеля в 15% годовых, у инвестора на ИИС А через 3 года потенциальный налог составит 27 тысяч рублей, но полученные за это время вычеты в 156k, компенсируют эти налоговые потери.
В итоги преимущество в капитале ИИС-А, перед обычным брокерским счетом, при одинаковых пополнениях за три года составит - 128 915 рублей (смотрим последнюю желтую колонку - на 3-м году).
Увеличение срока жизни ИИС также не доставляет инвесторам хлопот. Да. Часть прибыли забирают возможные налоги. Но налоговые вычеты с лихвой отбивают эти затраты.
Если вы не согласны с 15% годовых, рассчитываете получать больше (или меньше) - в калькуляторе можно изменять ожидаемую доходность портфеля. Логично, что чем ниже средняя доходность, тем меньше налоговых потерь, и тем больше преимущество перед обычным брокерским счетом. (Облигации и фонды денежного рынка - рулят!)
Калькулятор лежит в гугл таблицах - ссылка.
Для тех кому лень куда-то переходить по ссылке, что-там менять, вот варианты исходов при разных годовых доходностей портфелей (при пополнении ИИС на 400k ежегодно).
Как видите, в минус никто не ушел. И даже после отмены льгот ЛДВ при переносе с ИИС - старые ИИСы все равно дают лучший результат, чем обычный брокерский счет.
P/S/ Какой может быть средняя доходность фондового рынка очень хорошо иллюстрируют "Треугольники доходности - индекс Мосбиржи (инфографика от УК Доход).
В таблице показаны доходности в % годовых с учетом дивидендов за разные инвестиционные периоды:
- год покупки показан на горизонтальной оси;
- год продажи — на вертикальной оси.
Например, покупка индекса МосБиржи в начале 2004 года и продажа 24 октября 2023 года позволили достичь среднегодовой доходности в 14,3% (ячейка в нижнем левом углу первой таблицы).
Похожие статьи:
____________________________________________________
◈ Ставь лайк👍, если статья понравилась.
◈ Подпишись на мой 👉 ТГ-канал 👈. Там чуть бодрее и веселее.
◈ Акции брокеров для новых и действующих клиентов.