Введение
Еще с конца 2025 года в правительстве обсуждается вопрос о внесении изменений в программу долгосрочных сбережений (ПДС). Минфин предлагает изменить правила вывода средств государственного софинансирования: установить минимальный пятилетний срок участия, после которого становится возможным вывод средств господдержки.
Председатель комитета Госдумы по финансовому рынку Анатолий Аксаков пояснил, что изменения нужны, так как в законодательстве "появилась лазейка", которую "ушлые ребята" используют, чтобы получить доход по ПДС за короткий срок. Речь идет о схеме, когда граждане пенсионного возраста вступают в программу, получают софинансирование от государства, а затем практически сразу выводят средства, фактически используя программу как инструмент быстрого обогащения за счет государства.
Законопроект, призванный изменить правила вывода средств софинансирования из ПДС, планируется внести в Госдуму этой весной, то есть в самое ближайшее время.
Очевидно, что эти изменения направлены прежде всего на пенсионеров и предпенсионеров — именно для них в скором времени эту "лавочку" прикроют. Здесь ни у кого не должно быть сомнений.
Но есть один вопрос, который волнует всех и по которому пока нет единого мнения: грядущие изменения затронут только новые договоры долгосрочных сбережений или также действующие?
В этой статье я поделюсь своими соображениями на этот счет. Сразу отмечу: приведенные ниже рассуждения — мое личное мнение, не претендующее на истину в последней инстанции.
Почему изменения могут затронуть действующие договоры
При открытии ПДС вы заключаете договор с негосударственным пенсионным фондом (НПФ). Именно НПФ выступает вашим прямым контрагентом: он принимает взносы, инвестирует их, ведет учет и осуществляет выплаты.
Какую же роль в ПДС играет государство? Оно выполняет две функции: устанавливает правила игры (законодательно) и предоставляет меры поддержки — софинансирование взносов и налоговые вычеты.
И ключевой момент здесь заключается в том, что государство не является стороной договора долгосрочных сбережений. Это дает ему возможность регулировать условия выделения средств софинансирования в одностороннем порядке. Например, государство может изменить коэффициенты софинансирования (1:1, 1:2, 1:4) или срок, после которого перечисленные средства господдержки считаются полностью принадлежащими участнику и могут быть выданы.
НПФ, получив от государства средства софинансирования, становится их держателем, но порядок выплаты этих средств определяется законом, а не договором.
Если мы посмотрим на типовую форму договора, например, НПФ Сбербанка, то увидим там следующий пункт:
2.1.2. Вкладчик имеет право на получение государственной поддержки формирования долгосрочных сбережений в виде дополнительных стимулирующих взносов в порядке, установленном законодательством Российской Федерации.
В договоре с НПФ ВТБ аналогичный текст содержится в пункте 4.3.1.
Эти пункты как раз и говорят о том, что порядок получения государственного софинансирования устанавливается законодательно, а не определяется договором.
Может ли государство сохранить старые условия для уже заключивших договоры?
Технически это возможно. Для этого в тексте закона должна появиться специальная норма — переходное положение, например что-то вроде:
"Положения об ограничении выплаты средств государственного софинансирования пятилетним сроком не распространяются на договоры, заключенные до дня вступления в силу соответствующих поправок".
Но я сомневаюсь, что такой текст будет добавлен в соответствующий федеральный закон, учитывая логику данной законодательной инициативы. Напомню, что в Госдуме открыто говорят о необходимости закрыть "лазейку", которая позволяет пенсионерам выводить средства софинансирования фактически сразу после вступления в ПДС.
Тем не менее, шанс, что изменения не затронут действующие договоры, всё же есть. Логика здесь простая: принятие таких жестких изменений означало бы дискредитацию ПДС, которая неминуемо отразилась бы на привлечении в программу новых участников.
Заключение
Анализ мотивации данной законодательной инициативы, а также юридической конструкции ПДС (государство не является стороной договора, порядок получения господдержки регулируется законом, а не договором) позволяет предположить, что изменения с большой вероятностью затронут всех участников, независимо от даты заключения договора. Тем не менее, шанс, что закон примут в более мягкой форме и он не затронет действующие договоры, остается. В любом случае, окончательный ответ даст только опубликованный текст законодательных поправок, который мы скоро узнаем.
И последнее, на что я хотел бы обратить ваше внимание. Если вы считаете, что изменения затронут действующие договоры, и поэтому хотите подать заявление на единовременную выплату заранее (при наличии возрастных оснований), чтобы успеть получить софинансирование за 2025 год, — вынужден вас расстроить: софинансирование вы уже не получите. Дело в том, что НПФ не сможет выдать средства господдержки до тех пор, пока они не поступят от государства. А поступят они только летом — в июле–августе 2026 года. Если к этому моменту новый закон уже вступит в силу (а его обещают принять этой весной) и изменения все-таки затронут в том числе действующие договоры, то поступившее в НПФ софинансирование автоматически попадет под действие нового пятилетнего срока и, соответственно, не будет выплачено.
Спасибо
Спасибо за просмотр. Если вам понравилась статья, то буду благодарен вам за лайк и подписку, тем самым вы вдохновите меня на написание нового, не менее интересного и полезного контента.
Если вас интересует тема долгосрочных инвестиций, то советую к прочтению мою подборку.
Если вам интересна тема инвестиций и трейдинга, то советую к прочтению мою подборку.
Если вам интересна тема обманов и разводов, то советую к прочтению мою подборку.
Если вам интересна тема банков и их разоблачений, то советую к прочтению мою подборку.
Если вам интересна тема недвижимости, то советую к прочтению мою подборку.