Многие инвесторы часто совершают ошибки, покупая акции импульсивно, без анализа и стратегии. Увидели знакомый бренд или логотип, послушали совет друга или блогера и сразу нажали кнопку «Купить».
👉Но важно понимать, что покупая акции компании, вы покупаете долю в реальном бизнесе.
В видео я подробно разобрал свой пошаговый алгоритм, который позволит быстро оценить бизнес, финансовое состояние и устойчивость компании, не погружаясь надолго в отчетности.📑
✍Для вашего удобства в этой статье я выложил краткую выжимку из видео, которую можно использовать как инструкцию перед покупкой акций.
Такой подход поможет:
▸ избежать покупки слабых компаний;
▸ лучше понять бизнес;
▸ снизить инвестиционные риски.
Шаг 1. Выберите для анализа 2-3 компании из одной отрасли
📉 Для этого с помощью графика сравните текущую стоимость бумаги со стоимостью за последние 1-5 лет.
Разумнее отбирать акции, стоимость которых находится хотя бы на 20–30% ниже своих максимумов.
👉 Это снизит риск входа в акцию на перегретом рынке и даст дополнительный потенциал к росту.
Шаг 2. Изучите, чем занимается компания и каковы ее перспективы
Просмотрите официальный сайт компании, изучите раздел для инвесторов.
✅Важно понять:
- Чем зарабатывает компания?
- В чем преимущества перед конкурентами?
- Каковы масштабы бизнеса?
- Регулярно ли публикуется финансовая отчетность компании?
- Нет ли у компании судебных исков?
Шаг 3. Показывает ли компания рост выручки и прибыли?
Смотрите показатели в динамике хотя бы за последние 3-5 лет.
🏁 На что смотреть? Показатели растут, снижаются или остаются постоянными?
Чем выше и стабильнее выручка, тем успешнее и эффективнее бизнес.
Чем выше чистая прибыль, тем больше потенциальные дивиденды.
Шаг 4. Оцените размер долга компании
Такая оценка поможет понять, на сколько компания устойчива к кризису и росту ключевой ставки.
- Net Debt/EBITDA
Чем выше показатель, тем сложнее компании обслуживать долг.
Низкая долговая нагрузка: ≤1
Умеренная долговая нагрузка:1-3
Высокая долговая нагрузка: > 3
- P/B <1
Акции компании с мультипликатором меньше 1 считаются недооцененными.
- FCF (Free Cash Flow)
Если показатель FCF растет или стабилен, то это говорит о том, что у компании остаются деньги после всех затрат. А вот если он снижается из года в год, это может быть признаком крупных долговых обязательств.
Шаг 5. Проверьте рентабельность бизнеса
Такая оценка поможет понять, на сколько эффективно компания использует свои ресурсы для получения прибыли.
- Net Margin
Отдавайте предпочтение компаниям с позитивной динамикой за последние 5-7 лет, т.к. растущий тренд этого показателя является хорошим индикатором здорового бизнеса.
- ROE (Return on Equity)
Старайтесь выбирать компании со значением показателя выше среднегодовой ставки по вкладам или ОФЗ, т.к. при его более низких значениях такие инвестиции могут не оправдаться.
Шаг 6. Сравните выбранные ранее компании из одной отрасли по данному чек-листу
Важно понять, какая компания выглядит устойчивее, надежнее и перспективнее.
🔒Используйте эти 6 шагов вместе с широкой диверсификацией. Это подстрахует вас от покупки туманного бизнеса, что сократит ваши риски и уменьшит волатильность вашего портфеля, а это в свою очередь увеличит ваши шансы на успешное инвестирование.
Важно покупать акции не потому, что их покупают другие, а потому что вы понимаете бизнес и знаете, почему это может быть хорошей инвестицией.
Еще больше полезной и интересной информации для инвесторов и тех, кто хочет развивать свою финансовую грамотность сможете найти в нашем Telegram-канале Invest Jungle. Подписывайтесь, будем на связи!😉
#мультипликаторы #анализакций #фундаментальныйанализ