С октября прошлого года США активно взялись за контроль над соблюдением установленного ценового потолка на российскую нефть, и начали накладывать вторичные санкции на компании, связанные с поставками по ценам, превышающим 60 долларов и не соблюдающим санкционные требования.
В частности, в октябре были заблокированы 2 танкера, в ноябре - 3, в декабре - еще 3: они принадлежали арабским, либерийским и турецким компаниям.
2024 год начался более активными блокировками: под вторичные санкции попали сразу 17 дополнительных судов, осуществляющих перевозки российской нефти под флагами Либерии и одна судоходная компания из ОАЭ.
Всего теневой флот, который сейчас занимается перевозками российской нефти, по разным оценкам, составляет более 600 танкеров. Часть этого флота оформлена на всевозможные "фирмы-прокладки" из разных стран, а часть фрахтуется уже давно существующими судоходными компаниями. Какой-то подробной статистики в этом плане по понятным причинам нет, но уже известно, что под блокирующие санкции попадают и те, и другие.
Активизация работы управления по контролю за иностранными активами Минфина (OFAC) США, которое и накладывает эти санкции, сейчас является следствием обновления требований к соблюдению ценового потолка на российскую нефть, которые приняты в декабре.
Согласно этим требованиям, все контрагенты при загрузке и отгрузке российской нефти обязаны отправлять подтверждения о соблюдении ценового потолка, чтобы исключить обход Россией этих ограничений.
Данные 17 судов и судоходная компания, ставшие первыми "жертвами" вторичных санкций после данного нововведения, игнорировали это требование и не направляли соответствующие уведомления.
Фактически, это своего рода "мера запугивания" всех контрагентов, участвующих в процессах перевозок российской нефти, которая сподвигает их поднимать плату "за риск", то есть, дисконт, с которым российские экспортеры продают свое сырье. Рост этого дисконта и "толкает" естественным образом цену российской нефти к установленному потолку.
Например, по данным Минфина РФ, в декабре средняя ее цена составляла около 64 долларов, она продолжает снижаться. Средний размер дисконта, по данным разных аналитиков, в январе вырос уже до 18 долларов на баррель (еще в декабре он был в районе 15-16 долларов).
Эксперты также считают, что США ужесточили меры контроля из-за того, что ситуация на нефтяном рынке стабилизировалась и цены скорее находятся в нисходящем тренде. В конце лета и в начале осени, когда цены росли, они боялись это делать, чтобы не толкать цену вверх еще сильнее. А именно с этого периода российские нефтегазовые доходы начали заметно расти (теневой флот был полностью сформирован и логистические цепочки построены).
В первом полугодии 2023 года нефтяной потолок и так давал хороший эффект - тогда российские нефтегазовые доходы просели очень сильно. Подробно разбирал это в отдельной статье:
Так что, можно утверждать, что управление нефтяным потолком происходит, скажем так, "в ручном режиме": когда надо и есть возможность - США начинают поддавливать, когда есть риски дестабилизации ситуации на нефтяном рынке - ослабляют давление.
Конкретно сейчас конъюнктура нефтяного рынка складывается таким образом, что появилась возможность давить сильнее, и ей сразу же воспользовались.
По данным Международного Энергетического Агентства доходы России от экспорта нефти в декабре упали до минимума июня и составили 14,4 млрд долларов, несмотря на рост физических объемов экспорта. Что как раз связано с ростом дисконта на российскую нефть - так это работает.
Подписывайтесь на телеграм-канал Финансовый гений, чтобы получать еще больше полезной информации и оперативно отслеживать выход новых публикаций на сайте и в Дзене.