Здравствуйте, друзья. С вами на связи Алик Финанс и компания AFGroup. Мы продолжаем серию статей посвященных фондовому рынку. В этой статье разберем ETF: что это, Какими они бывают, риски, диверсификация, ликвидность, комиссии и иные основные моменты.
ETF (exchange-traded fund)
Это аналог ПИФа, только зарубежного происхождения, Американские фонды, которые работают в автоматизированном режиме. Фонд, в который могут входить любые акции, облигации, ценные бумаги и активы, при этом данный фонд берет крошечную комиссию за то, что это всё автоматизировано работает и управляется (по определенным правилам). Представьте, что вы заходите в магазин и вам продают сразу корзину с теми продуктами, которые вам нужны. Также и ETF, например, IT сектор экономики. Вы понимаете, что интернет-технологии развиваются, это перспективно, за этим будущее. Однако, у вас нет понимания какую именно компанию купить, тогда можно купить фонд, в котором в различных долях распределены IT-компании. Как говорил Джон Богл: зачем искать иголку в стоге сена, если можно купить весь стог сена целиком. То есть, ETF – это «весь стог сена», при помощи ETF можно купить весь мировой рынок, все акции. Бывают и такие ETF, куда входит и по несколько 1000 акций, а бывают ETF и более узкого направления.
ETF фонды на акции.
Они являются самыми популярными поскольку они являются самыми доходными и растущими. ETF фонды на акции бывают различных категорий. Однако, суть в том, что внутрь этих фондов входят различные акции. Прелесть их заключается в том, что если (например) 1 акция Amazon стоит 4 000 долларов, то через ETF фонд вы можете купить ее примерно за 100 долларов какую-то долю из Amazon, Apple, Microsoft и Google. То есть ETF дает ещё и легкий порог входа. Как правило внутри фонда ETF уже изначально встроена диверсификация.
ETF на облигации.
Они бывают различные: краткосрочные, долгосрочные и т.д. Существуют ETF на государственные, корпоративные, муниципальные облигации и т.д. Здесь уже вы определяете, что именно вам нужно.
Безусловно, есть ETF и на золото, и на сырьё. Однако, наиболее интересными являются ETF на недвижимость. То есть, можно сразу купить фонд недвижимости, который имеет десятки или даже сотни объектов, они называются REIT (их мы разбирали в статьях ранее).
Можно купить ETF на какой-то определенный сектор экономики. При этом в ETF будут в разных пропорциях распределяться. Для примера возьмем сектор электрокаров, здесь может быть максимальная доля присвоена Tesla – 10-15%, а остальное будет распределено по иным компаниям. В зависимости от того, как распределены доли в компаниях, так распределяется и доходность (о ней поговорим чуть позже). Что же касается секторов, то они могут быть любыми и ETF очень интересный инструмент, при помощи которого можно собрать портфель безопасно, но нужно понимать, что некоторое размытие доходноcти тоже присутствует, поскольку, если мы покупаем только Tesla, то это 700% за год, а если он будет присутствовать в каком-то ETF, то естественно это будет намного меньше, но безопасней. Здесь уже выбор самого инвестора как подходить: с более рисковой позиции или с позиции безопасности и здесь уже начинается игра в баланс (какая позиция перевешивает). Также ETF есть на различные сектора будущего. Например, можно приобрести ETF на компании, которые занимаются технологиями 5G, 3D принтингом, генной инженерией и т.д. Кстати, у компании Ark Invest очень выгодные предложение касаемо ETF, где они занимаются отбором компаний, но у них ближе к ручному управлению с большой комиссией, однако принцип фондового подхода сохраняется.
ETF на страны. Например, можно купить ETF на экономику Китая, Германии, Америки, России, Бразилии или любой другой страны. При этом в состав будут входить топовые, наиболее перспективные акции выбранной вами страны. Возникает вопрос: кто составляет ETF? Составляют ETF Компании, которые делают подборку, выстраивают процентовку и закладываю туда свою комиссию.
Основное отличие ETF от ПИФа в том, что в ПИФ (подробно рассматривали его в предыдущих статьях) ручное управление и комиссии 0,5-2% (иногда 3% и выше). ETF же - это автоматизированное управление, где заранее подобрана пропорция акций, которые будут туда входить, сделан анализ и здесь практически нет ручной работы. Так как в ETF практически нет ручного управления, то комиссии минимальны. Сравнивая индекс S&P 500,который предлагает Сбербанк на московской бирже (там комиссия за обслуживание 1% ) и классический тикер SPY, который также следит за индексом S&P 500 (он берет комиссию 0,09%). Представьте насколько отличается комиссия на ETF и комиссия на биржевой ПИФ от Сбербанка и тем самым вы с каждым днём можете терять в доходе, а также фонд Сбербанка менее соответствует данному индексу, чем фонд SPY. Поэтому необходимо внимательно отслеживать такие моменты для того, чтобы не съедалась ваша доходность на оплате комиссионных в УК.
Риски инвестиций в ETF.
Риск эмитента является основным, так как фонды в любом случае кем-то создаются. Этот риск можно снизить с помощью диверсификации, то есть распределить свои активы среди разных эмитентов. Например, если вы купите ETF только компании Тинькофф, то технически это будет означать, что вы инвестируете в их фонды и деньги находятся на их счетах и если с ними происходит какая-то проблема, то у вас возникнет риск потери денег. Диверсификация наше всё на фондовом рынке, то есть чем более вы диверсифицированный, тем меньше вероятность, что у вас возникнут какие-то проблемы на фондовом рынке. Да, это уменьшает доходность, но это значительно уменьшает риск. Первое правило инвестора гласит: сохрани, не потеряй и потом уже думай о доходе.
Ликвидность ETF.
ETF очень легко покупаются и продаются, на них есть спрос их можно продать в пару кликов и нет необходимости ждать, пока исполнится ордер, появится продавец и покупатель. Поэтому до 1 000 000$ можно легко торговать. Но опять же, конечно же всё зависит от того, какой это ETF. Например, вы выбрали ETF на “слёзы синицы” или на что-то настолько же уникальное, то естественно, там ликвидность возможно будет меньше, но на все популярные сектора экономики покупать и продавать очень легко.
Период инвестиций в ETF.
Здесь можно рассматривать любой. Однако, лучше рассматривать долгосрочный период, поскольку ETF — это «целый стог сена» и если вы берёте крупно какой-то сектор экономики или страну, континент, то ждать быстрых результатов не стоит. Поскольку, экономика имеет свойство развиваться постепенно и чем больше период инвестиций у вас будет, тем лучше.
Доходность ETF.
Здесь огромнейший разброс, ETF на облигации могут давать 2-3% в год в долларах.
а ETF на инновации могут давать сотни процентов в год.
Все зависит от направления и от вашей инвестиционной стратегии, здесь нет никаких ограничений. Вы можете взять с рынка любую доходность в зависимости от того, как распорядитесь этой выборкой.
Выбор ETF.
Выбрать можно либо на сайтах бирж, либо же есть специальные ресурсы, где очень удобно подбирать по различным параметрам (практически как на Яндекс. Маркет). Назову вам пример такого сайта ETF.com — это один из первых сайтов, на нем можно сделать любую подборку и выбрать для себя те ETF, которые вам нужны, а также посмотреть какие активы, компании и в каких пропорциях туда входят, какие у них результаты, графики, цены и т.д.
С чего начать инвестировать?
Специально для того, чтобы было проще начать,
мы подготовили бесплатный файл с видео инструкцией.
Узнайте как сохранить деньги в кризис и создать пассивный доход в долларах.
Получите на WhatsApp бесплатный файл
"7 первых шагов инвестора" с видео инструкцией
Листайте вниз или переходите на сайт
#инвестиции #ETF #фондовый рынок #биржа #акции #облигации #финансы #финансовая независимость #пассивный доход #пиф
