Взошедший на престол Баварии в 18 лет Людвиг Отто Фридрих Вильгельм с детства отличался эксцентричностью. Внешняя и внутренняя политика мало интересовала нового монарха, главными делами он считал материальную поддержку Вагнера и строительство в разных концах Баварии романтических замков. Людвиг заказал композитору оперу «Кольцо Нибелунга» и обязался платить Вагнеру солидную стипендию. Баварцы были очень недовольны: антисемитизм композитора был широко известен и перевешивал в глазах общественности его сочинительский талант...