Константин Изюмов

Текущая ситуация в мире переориентирует расчеты: за последнее время большинство российских компаний перешли с недружественных валют — доллара и евро — на дружественные юани. Доля китайской валюты в портфелях клиентов становится больше, и встает вопрос об эффективном и безопасном их размещении. Не у всех есть возможность размещать юани через покупку еврооблигаций на долгий срок. Тем, кто рассматривает размещение на короткий срок — от одной недели до 3 месяцев, — на помощь приходят брокерский счет для бизнеса и сделки РЕПО...

Представьте себе ситуацию: у вас в портфеле есть бумаги, которые пока находятся в просадке, но концептуально вы в них верите и продавать не хотите. При этом либо вам срочно нужны деньги, либо вы видите интересную инвестиционную возможность на рынке, но у вас нет свободных средств в моменте. Что делать? Продавать и фиксировать убыток? Или, например, у вас есть свободные средства, но их не хватает на то, чтобы создать портфель из желаемых вами ценных бумаг в конкретный момент времени. Брать потребительский кредит? Есть альтернативное решение – маржинальное кредитование...

Как и обещал в этом посте, обсудим облигации, которые могут быть более доходными и эффективными, чем все накопительные счета и банковские вклады прямо сегодня! И добавим еще один финансовый инструмент в Ваш арсенал на будущее! И по моему мнению форма владения облигациями даже более безопасна , чем банковские вклады! Но всему свое место ! Ну что, давайте постараемся просто объяснить основной принцип работы таких облигаций на примере компании Газпромнефть! Про компанию много рассказывать не буду...

Номинированные в китайских юанях облигации — один из наиболее надежных способов валютного инвестирования. Они позволяют диверсифицировать портфель, а прибыль складывается из двух потоков: купонов по облигациям и разницы курсов, когда валюта растет. Первой российской компанией, выпустившей этот вид инструментов, стал РУСАЛ, позже к нему присоединились Полюс, Роснефть, Металлоинвест, Норникель и другие. Добавление в портфель китайского юаня — один из способов валютной диверсификации. При этом возможностей для инвестиций в китайской валюте не очень много, и ключевой из них — юаневые облигации...

Замещающие облигации — это бумаги, выпущенные взамен еврооблигаций российских компаний. Их номинал и купоны по-прежнему привязаны к валюте, но покупка и выплаты осуществляются в рублях по текущему курсу. Почему появились Потребность в замещающих облигациях появилась в 2022 г. после введения множественных санкций. Выплаты по многим российским еврооблигациям были заблокированы. В результате заемщики, готовые платить по евробондам, технически этого сделать не могли, а инвесторы не получали купоны...