Все знают про психологический эксперимент с зефиркой? Это когда ребенка оставляют одного в комнате со сладким и обещают, что если он не съест зефирку, то через 15 минут получит в 2 раза больше. Справляются с этой задачей всего 30% детей. Но так происходит и у взрослых, когда речь идет о долгосрочных инвестициях. Большинство сразу начинают вспоминать слова: инфляция, девальвация, деноминация, рецессия и дефолт. Легко нарисовать себе всяких страшилок в голове, но это одна из психологических ловушек, когда наш горизонт планирования составляет всего полгода-год. Мы не оставляем себе выбора и возможностей, которые могут дать на длинных сроках сложный процент и налоговые льготы. Я далеко не оптимист, и у меня тоже есть много сомнений, как все будет складываться в российской экономике через 3-5-15 лет. Но иногда разумно брать риск, тем более есть ряд возможностей, которые, как минимум, нужно знать. К примеру, любопытно сейчас выглядит «Государственная программа долгосрочных сбережений (ПДС)», стартовавшая в прошлом году. Сразу оговорюсь, что все написанное не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией, программа ПДС как инвестиция подходит далеко не всем, и нужно учитывать ряд нюансов, которые вы можете изучить в интернете или проконсультироваться с вашим финансовым советником. Личный кейс: дочь, 20 лет, студентка 3 курса МИФИ. Текущие доходы = стипендия + родительская поддержка. Пару лет назад был открыт брокерский счет, но сейчас его роль скорее в качестве повышения финансовой грамотности. А в октябре 2025 года я оформил на дочь программу долгосрочных сбережений в одном из НПФ и планирую ежегодно вносить на данный счет по 36.000 рублей. Вижу два основных плюса в этом проекте: первое — это дополнительная зефирка в виде софинансирования со стороны государства в размере 36.000 рублей, то есть 1 к 1, пока ее доход будет ниже 80.000 рублей. Второе — это опять же опыт долгосрочных инвестиций, и лучше его получить раньше, чем, к примеру, в 40-50 лет. А если посчитать ожидаемый результат, то, инвестируя в течение 10 лет (максимальный срок софинансирования) всего по 3.000 рублей в месяц при доходности в 10% годовых, через 15 лет (срок действия программы) получаем накопленную на счете сумму в 2.165.000 рублей. Да, я прекрасно понимаю, что через 15 лет за счет инфляции сумма в 2,165 млн «похудеет» и превратится в сегодняшний миллион или даже в пятьсот тысяч. Но с точки зрения математики, за счет софинансирования со стороны государства, данная инвестиция, скорей всего, все равно имеет смысл. Тем более что цена ошибки, если что-то пойдет не по плану, невысока. Мы изначально понимаем, что инвестиции по 100 рублей в день в этот проект — это попытка создать просто еще один дополнительный возможный источник дохода в будущем. Предварительные результаты посмотрим через три года и примем решение о целесообразности дальнейшего инвестирования через программу ПДС. Кстати, более понятная математика доходности получается для людей с невысокими доходами старше 55 лет, так как в этом случае не нужно ждать 15 лет, а можно закрыть программу женщинам в 55 лет, а мужчинам в 60 лет. При определенных условиях за 3 года получается 100 тысяч превратить более чем в 250.000 рублей, и это не фокусы.
5 месяцев назад