Финансовый идентификатор

🌎 Брокеры как профессиональные участники финансового рынка Часть 1 🧮 Брокерская деятельность является одним из фундаментальных институтов финансового рынка. Брокеры выполняют посреднические функции между инвесторами и эмитентами, обеспечивая эффективное функционирование финансовой системы. 🔭 Исторический аспект Термин «брокер» происходит от нидерландского слова «broeker» и немецкого «broker», что означало «перекупщик». Первые прообразы брокеров появились в средневековых торговых рядах, где специальные посредники помогали продавцам и покупателям находить друг друга. Однако становление брокерской деятельности как профессиональной произошло в 17 веке с появлением первых бирж. Основополагающим моментом в развитии брокерского дела стало создание Амстердамской биржи в 1602 году, где впервые были официально закреплены правила ✍️ работы посредников. В дальнейшем, с развитием Лондонской фондовой биржи, брокерская деятельность приобрела современные черты. ⚖️ Определение и основные функции В современном понимании брокер - это профессиональный участник рынка ценных бумаг, осуществляющий посредническую деятельность между инвесторами и эмитентами за определенное вознаграждение (комиссию). 🛡 Право выступать посредником на рынке ценных бумаг предоставляется исключительно лицензированным участникам финансового рынка. С начала осени 2013 года единственным органом, уполномоченным выдавать лицензии брокерам, стал Центральный банк Российской Федерации. Это решение было принято для усиления контроля над финансовым рынком и повышения защиты интересов инвесторов. Основные функции брокеров: 1️⃣ Исполнение торговых поручений клиентов 2️⃣ Предоставление аналитической информации 3️⃣ Консультирование по вопросам инвестирования 4️⃣ Обеспечение доступа к различным финансовым инструментам 5️⃣ Техническая поддержка торговых операций ⚙️ Брокеры выполняют несколько критически важных функций для финансового рынка: ⏺ Обеспечение ликвидности путем создания встречных заявок ⏺ Снижение транзакционных издержек для конечных инвесторов ⏺ Предоставление профессионального анализа и рекомендаций ⏺ Обеспечение соблюдения нормативных требований ⏺ Техническое цифровое обеспечение торговых операций 💻 Современные тенденции В настоящее время брокерская деятельность претерпела существенные изменения: ✔️ Цифровизация - появление онлайн-брокеров и торговых платформ ✔️ Демократизация - снижение комиссий и упрощение доступа к инвестициям ✔️ Интеграция с финтех-решениями ✔️ Развитие алгоритмической торговли 💲 Брокерская деятельность является неотъемлемой частью современной финансовой системы. Исторически сложившиеся функции брокеров по-прежнему актуальны, хотя и претерпели существенную трансформацию в связи с развитием технологий. В современных условиях брокеры играют важную роль предоставляя инвесторам доступ к широкому спектру инструментов. 💬 Дальнейшее развитие брокерского бизнеса будет тесно связано с цифровизацией финансовых услуг, появлением новых финансовых инструментов. #️⃣ Во второй части разберём как работают сделки с ценными бумагами через брокера. #база #financeident #financeid #брокер @financeid #инвестиции #брокерскийсчет

💼 Облигации на рынке ценных бумаг: фундаментальный анализ и инвестиционная привлекательность Часть 2 Факторы влияния на стоимость облигаций 1️⃣ Процентные ставки ЦБ 2️⃣ Кредитное качество эмитента 3️⃣ Срок до погашения 4️⃣ Инфляционные ожидания 5️⃣ Ликвидность на рынке ⚠️ Риски инвестирования • Кредитный риск (дефолт) • Процентный риск • Инфляционный риск • Риск реинвестирования • Ликвидный риск 🗓 Стратегии инвестирования в облигации 🔴 Формирование купонных портфелей 🔴 Покупка с дисконтом к номиналу 🔴 Инвестиции в облигации с плавающим купоном (флоатеры) 🔴 Использование защитного эшелона 🔴 Лестница облигаций 🛍 Налогообложение: НДФЛ 13% с купонного дохода и НДФЛ 13% с разницы между ценой покупки и продажи. Возможно получение льгот для долгосрочных инвестиций. 🔍 Осматривая верха возможной информации привожу списком практические заметки Диверсификация по: Эмитентам Отраслям Срокaм погашения Типам облигаций Анализ фундаментальных показателей: Кредитный рейтинг Финансовые показатели эмитента Макроэкономические факторы Рыночные мультипликаторы Технический анализ: Анализ кривой доходности Оценка спредов Изучение динамики цен 🟧 Облигации являются важным инструментом для консервативных инвесторов, позволяя получать стабильный доход при умеренных рисках. Грамотное формирование облигационного портфеля требует комплексного анализа всех факторов влияния и мониторинга рыночной ситуации. При этом важно помнить, что даже самые надежные облигации не являются безрисковыми инструментами, а их доходность напрямую зависит от принимаемых инвестиционных решений (стратегии портфеля). Для грамотного управления облигационным портфелем рекомендуется привлекать специалистов для консультаций и использовать современные аналитические инструменты оценки рисков и доходности. ♾ Be eternal disciples in this life #база #financeident #financeid @financeid

💼 Облигации на рынке ценных бумаг: фундаментальный анализ и инвестиционная привлекательность Часть 1 💎 Облигация (bond) - это долговая ценная бумага, по которой эмитент обязуется вернуть кредитору номинальную стоимость в определенный срок и выплачивать процентный доход (купонный доход) на протяжении срока обращения. 🔒 Ключевые параметры облигации: • Номинал (face value) - начальная стоимость • Купонная ставка (coupon rate) - процент от номинала • Срок погашения (maturity date) • Периодичность выплат (ежемесячно, квартал, полугодие, год) • Амортизация (возможность частичного возврата номинала) 🖥 Типы облигаций По эмитенту: Государственные (ОФЗ) Муниципальные Корпоративные Еврооблигации По виду дохода: С постоянным купоном С плавающим купоном Дисконтные С амортизацией и без 💡 Расчёт доходности Простая доходность к погашению (YTM)* YTM=((N-P+ΣC)/P)×(365/t)×100% где: N - сумма, которую эмитент обязуется выплатить инвестору в момент погашения облигации. Обычно номинал составляет 1000 рублей для российских облигаций. P - рыночная цена облигации с учётом накопленного купонного дохода (НКД). Измеряется в рублях. ΣC - общая сумма всех оставшихся купонных платежей до момента погашения. Включает все будущие купонные выплаты за весь период владения. 365/t - коэффициент временной корректировки: 365 - количество дней в году, t - количество дней до погашения. × 100% - умножение на 100% переводит результат в процентное выражение, что делает показатель более наглядным для инвестора. Текущая доходность Current Yield = (Годовой купон / Рыночная цена) × 100% ✏️ Пример расчёта YTM Номинал (N) = 1000 руб. Цена покупки (P) = 950 руб. Сумма купонных выплат (ΣC) = 120 руб. Дней до погашения (t) = 365 дней 📊 Расчёт: YTM = ((1000-950+120) / 950) × (365/365) × 100% YTM = (170 / 950) × 1 × 100% YTM = 0,1789 × 100% YTM = 17,89% *Важные примечания: 💯 Формула предполагает удержание облигации до погашения и получение всех купонных выплат. ☄️ YTM является эффективной ставкой доходности, учитывающей дисконтирование, реинвестирование купонов и временную стоимость денег. ℹ️ Сравнивая YTM разных облигаций, инвестор может выбрать наиболее выгодный вариант. Также расчёт помогает определить справедливую стоимость облигации. #база #financeident #financeid @financeid

⭐️ «Разумный инвестор» Бенджамина Грэма - настоящий путеводитель по инвестированию, который остаётся актуальным даже спустя десятилетия после первой публикации. 👍 Что особенно впечатляет - подробное рассмотрение фундаментального подхода к инвестированию. Грэм не просто учит, как обращаться с активами, он формирует целую философию инвестирования, основанную на здравом смысле и рациональном мышлении. Автор мастерски сочетает теоретические концепции с практическими примерами, делая непростые финансовые идеи доступными для понимания. 🌚 В начале моего пути в мире финансов и инвестиций я столкнулся с парадоксальной проблемой: большинство доступных материалов, будь то книги или статьи, представляли собой либо пустые мотивационные речи, либо бессодержательные рассуждения, которые не могли по-настоящему продвинуть меня в понимании предмета. 🔅 Поиски действительно ценных знаний напоминали поиск сокровищ в море информационного шума, где на вес золота ценились каждая конкретная идея и практический совет. 🔎 Что же найдёт любой новичок, который захочет разобраться в теме? ❌ Масс-маркет контент с нереалистичными обещаниями доходности 300% годовых и выше ❌ Пирамиды, сомнительные инвестиционные платформы и скам-проекты ❌ Литературу с поверхностным анализом и избыточной мотивацией ⏳ Важно понимать: универсального решения «под ключ» в инвестировании не существует. Успех требует системного подхода, аналитической работы и постоянного обучения. ❗️ Мифы о «легких деньгах» не имеют под собой оснований в 99,9999% случаев. Эффективное инвестирование - это комбинация фундаментальных знаний, практического опыта и дисциплины, а не поиск чудодейственного рецепта. 🏆 И, вау, друзья - эта книга точно не такая! Такой материал я однозначно советую почитать на старте. 🔣 Книга разделена на две основные части: первая посвящена принципам инвестирования, а вторая - их практическому применению. Особенно ценны главы о маржинальном запасе безопасности и психологическом аспекте инвестирования. Грэм убедительно показывает, как эмоции могут мешать принимать правильные финансовые решения, и предлагает конкретные способы борьбы с этим. 📝 Отдельного внимания заслуживает подход автора к анализу ценных бумаг. Предлагается системный метод оценки акций и облигаций, который можно использовать и сегодня. 😁 Да, для оценки потребуются таблицы, проценты и коэффициенты, а как иначе? При этом Грэм не зацикливается на конкретных инструментах, а учит мыслить категориями ценности и риска. 📖 Книга написана простым языком, без излишнего профессионального жаргона. Автор использует множество исторических примеров и аналогий, что делает материал более запоминающимся. 🕐 Однако стоит отметить, что некоторые практические рекомендации требуют адаптации к современным рыночным условиям. Например, методы расчёта внутренней стоимости акций нужно модифицировать с учётом развития финансовых технологий и изменения рыночной структуры. 🏹 «Разумный инвестор» - руководство для формирования инвестиционного мышления. Особенно полезна начинающим инвесторам, так как закладывает прочный фундамент понимания финансовых рынков. Даже опытные инвесторы найдут в ней ценные инсайты и возможность пересмотреть свои подходы к принятию инвестиционных решений. Эта книга представляет собой уникальное сочетание практического руководства и интеллектуального компаса, где технические аспекты инвестирования органично переплетаются с искусством принятия взвешенных решений в условиях неопределенности. ✔️ Рекомендую её всем, кто хочет подойти к инвестированию осознанно и ответственно. #библиотека #financeident #financeid @financeid

Что такое акция? Часть 2 📈 Акции: фундаментальный инструмент современного инвестирования ✏️ Какие бывают стратегии инвестирования? Долгосрочное инвестирование Основано на: ⏺ Отборе качественных компаний ⏺ Удержании позиций длительное время ⏺ Реинвестировании дивидендов Спекулятивные операции Включают: ⏺ Дневную торговлю ⏺ Позиционную торговлю ⏺ Свинг-трейдинг 🌍 Факторы влияния на стоимость акций Макроэкономические • Процентные ставки • Инфляция • Экономический цикл • Политическая ситуация Микроэкономические • Финансовые показатели компании • Конкурентная среда • Управленческие решения • Корпоративные события 🆘 Риски инвестирования в акции Основные риски включают: 1️⃣ Рыночный риск - колебания цен на рынке 2️⃣ Кредитный риск - возможность дефолта компании 3️⃣ Операционный риск - ошибки в процессе торговли 4️⃣ Ликвидный риск - сложность быстрой продажи 5️⃣ Валютный риск - для акций в иностранной валюте ✅ Преимущества инвестирования в акции ➕ Потенциально высокая доходность ➕ Возможность участия в развитии успешных компаний ➕ Диверсификация инвестиционного портфеля ➕ Доступность для частных инвесторов ➕ Возможность получения пассивного дохода от дивидендов Акции сочетают в себе возможности участия в управлении компанией и получения финансовой отдачи. При правильном подходе и грамотном управлении рисками, инвестиции в акции могут стать эффективным способом накопления капитала и достижения финансовых целей. 📈 Успешное инвестирование в акции требует: • Глубокого понимания рынка • Аналитических навыков • Способности управлять рисками • Эмоциональной устойчивости • Постоянного обучения и развития 🖥 В современных условиях акции остаются одним из наиболее привлекательных инструментов для долгосрочных инвестиций, предоставляя инвесторам возможность участвовать в развитии экономики и получать достойную доходность от своих вложений. 📊 Здесь и тут вы можете ознакомиться с тикерами акций на Московской бирже 📋 Инвесторы имеют возможность получить актуальный список доступных инвестиционных инструментов, обратившись к конкретному брокеру. При этом важно отметить интересную особенность: ассортимент ценных бумаг может существенно различаться между посредниками - то, что доступно у одного брокера, может отсутствовать в предложении другого. #база #financeident #financeid @financeid Канал TG

Что такое акция? Часть 1 📈📈📈📈📈📈 📈 Акции: фундаментальный инструмент современного инвестирования Акция представляет собой эмиссионную ценную бумагу, закрепляющую корпоративные права её владельца (акционера). По своей сути, это доля в компании, дающая право на часть её активов и прибыли. 📔 Существует два основных типа акций: Обыкновенные - предоставляют право голоса на собрании акционеров и право на получение дивидендов Привилегированные - обычно не дают права голоса, но обеспечивают приоритетное право на получение дивидендов ♥️ Юридическая природа акций С точки зрения законодательства, акция является именной бездокументарной ценной бумагой. Это означает, что: 🟢 Владелец устанавливается на основании реестра 🟢 Передача осуществляется путём внесения записей по счетам 🟢 Права фиксируются в электронном виде 📄 Эпоха современных акций берет своё начало в 1531 году, когда предприимчивые итальянские купцы заложили фундамент биржевой торговли, основав первую в истории официальную биржу в средневековом Брюгге. Этот знаменательный момент стал точкой отсчёта для развития одного из самых важных финансовых инструментов современности, положив начало эре акционерных компаний и биржевой торговли, которая продолжает определять глобальную экономику и по сей день. 🛒 Экономическая сущность Приобретая акции, инвестор получает: 1️⃣ Право на участие в управлении компанией 2️⃣ Право на получение части прибыли в виде дивидендов 3️⃣ Право на часть имущества при ликвидации компании 4️⃣ Право на информацию о деятельности компании 📈 Инвестиционные характеристики Акции обладают следующими ключевыми характеристиками: 🟣 Доходность - может формироваться из дивидендов и роста курсовой стоимости 🟣 Рискованность - зависит от финансового состояния эмитента 🟣 Ликвидность - определяется возможностью быстрой продажи без существенных потерь 🟣 Срок обращения - бессрочный ⚙️ Механизмы работы с акциями Эмиссия Процесс выпуска акций включает: 🔄 Принятие решения о выпуске 🔄 Регистрацию выпуска 🔄 Размещение акций среди инвесторов 🔄 Государственную регистрацию отчёта об итогах выпуска 🕯 Торговля Осуществляется через: биржи, внебиржевые торговые системы, прямую торговлю между участниками. ➡️ В части два об акциях: описание стратегий, перечисление факторов влияющих на стоимость акций, основные риски инвестирования в акции и другое а также база тикеров московской биржи #база #financeident #financeid @financeid

🏖️ Дополнительная торговая сессия выходного дня Центральный банк установил правила для проведения биржевых торгов в выходные дни, обеспечивая безопасность участников рынка. 📈 Субботние и воскресные торговые сессии станут продолжением понедельничных торгов, позволяя оптимизировать процесс клиринга и перенести расчёты на рабочий день. Соответствующие инструкции направлены организаторам торгов. 📊 В рамках стартового этапа торгов, биржи должны внедрить систему ценовых ограничений в пределах 3% от уровня закрытия пятницы. Особое внимание следует уделить отбору наиболее ликвидных акций для торгов в выходные. Такие меры призваны обеспечить стабильность рыночной конъюнктуры. 💯 Регулятор планирует осуществлять комплексный мониторинг торговой активности участников рынка, качества ценообразования и состава торгуемых финансовых инструментов. Полученные данные станут основой для оценки потенциала расширения выходных торгов и определения необходимости дополнительных ограничений. 📝 Информацию о статусе допуска бумаг к торгам на ДСВД можно найти: *️⃣ На сайте МБ в карточке инструмента *️⃣ Через шлюзовой интерфейс в таблице "Securities", которая будет дополнена соответствующим полем *️⃣ В таблице соответствия торгуемых ценных бумаг по режимам торгов *️⃣ В виджетах "Инструменты фондового рынка" и "Поиск акций" *️⃣ С помощью API ИСС Подробнее на сайте Московской биржи #сейчас #financeident #financeid @financeid

💬 На данный момент Россия не стремится к полной экономической автаркии (самоизоляции). 📈 Однако, по последним новостным сводкам, Россия реализовала возможности в условиях самого большого количества санкций и достигла хороших показателей. 🗄 Впечатляющие достижения российской экономики в 2024 году: ⏺ Экономический рывок: рост экономики на 4,1% вывел Россию на первое место среди европейских стран и четвёртое в мировом рейтинге ⏺ Реальные доходы населения увеличились на 9% ⏺ Промышленный сектор демонстрирует уверенный рост: +4,6% ⏺ Сельское хозяйство укрепило мировые позиции: Россия стала безусловным лидером по экспорту пшена и ячменя ⏺ Исторический минимум безработицы свидетельствует о здоровом состоянии рынка труда ⏺ Международное признание: инициатива России по созданию Альянса БРИКС в сфере искусственного интеллекта получила поддержку - с начала 2025 года к формату присоединились 9 новых стран-партнёров ⏺ Морской транспортный коридор: грузопоток по Северному морскому пути достиг рекордных показателей ☑️ Эти данные демонстрируют комплексный экономический рост и укрепление международных позиций России в различных сферах. ➕ Россия инициировала глобальный процесс дедолларизации, который стремительно набирает обороты: 🔘 Стратегическое партнёрство: реализуется масштабный проект по интеграции платёжных систем России и Ирана 🔘 Сдвиг в мировой экономике: ~ 50% стран мира отказались от использования доллара в международных расчётах 🔘 Историческое событие: доля американской валюты в мировых резервах достигла рекордно низкого уровня 🔘 Курс на дедолларизацию: во внешней торговле России зафиксирован рост расчётов в национальных валютах Эти изменения свидетельствуют о формировании новой архитектуры мировой финансовой системы и усилении роли национальных валют в международном обороте. 📢 Элементы автаркии присутствуют, но полная изоляция не предусмотрена, это подтверждается несколькими факторами: 🟧 Президент России неоднократно заявлял о нежелании изолироваться и намерении продолжать работу с партнерами, готовыми к взаимодействию 🟧 Происходит локализация производств и сокращаются логистические цепочки, развивается импортозамещение 🟧 Стратегические приоритеты - создание научно-технологического лидерства, развитие малого и среднего бизнеса, также взаимодействие с крупными корпорациями 🆘 Особенности текущей ситуации: 🔘 Доминирование крупных компаний, многие из которых сырьевые и ориентированы на экспорт 🔘 Необходимость создания новых производственных цепочек 🔘 Фокус на развитии внутреннего рынка 🔠 Таким образом, можно говорить о частичной локализации экономики и усилении самостоятельности, но не о полной автаркии. Россия стремится к балансу между самодостаточностью в ключевых отраслях и сохранением международной торговли. #сейчас #financeident #financeid @financeid

💎 Автаркия представляет собой экономическую стратегию, ориентированную на достижение самодостаточности на уровне государства или отдельного региона. Основная задача данной политики заключается в снижении зависимости от внешних факторов и ресурсов, что позволяет стране самостоятельно удовлетворять свои потребности и поддерживать экономическую устойчивость. 📊 Концепция автаркии имеет древние корни, восходящие к античным философам, таким как Платон и Аристотель. В современном мире автаркия получила новое развитие в 20 веке, особенно в странах, стремящихся к независимости и экономической самостоятельности. Примером может служить политика, проводимая Германией и Японией после мировых войн, а также некоторыми странами в период холодной войны. ✅ Преимущества автаркии ⚫️ Экономическая независимость: Автаркия позволяет государству не зависеть от колебаний мировых рынков и политических решений других стран. Это особенно важно для обеспечения стабильного экономического развития и защиты от внешних шоков. ⚫️ Самодостаточность: Страна может самостоятельно обеспечивать себя необходимыми ресурсами и продуктами, что снижает необходимость в импорте и укрепляет национальную экономику. ⚫️ Стратегическая безопасность: В условиях автаркии государство меньше зависит от международных отношений и может более уверенно проводить свою внешнюю политику. ❎ Недостатки автаркии ⚫️ Изоляция: Политика автаркии может привести к изоляции страны от мирового сообщества, что ограничивает возможности для экономического роста и инноваций. Изоляция может также привести к технологическому отставанию. ⚫️ Снижение конкуренции: Отсутствие внешней конкуренции может привести к снижению качества продукции и услуг внутри страны, так как у местных производителей нет стимулов для улучшения своей деятельности. ⚫️ Высокие затраты: Для достижения самодостаточности необходимы значительные инвестиции в развитие инфраструктуры и производства, что может привести к увеличению государственных расходов и повышению налогов. ⚖️ Двойственность экономической политики страны в режиме автаркии, обладает как преимуществами, так и недостатками. С одной стороны, она способствует обеспечению экономической независимости и стабильности, с другой - может привести к изоляции и снижению качества продукции. 🕓 В современном мире, где глобализация и международное сотрудничество играют решающую роль, автаркия может быть эффективной только при сочетании с элементами открытой экономики. ❓ Как вы думаете, какие элементы Автаркии присутствуют сейчас в российской экономической политике, пишите в комментариях #база #financeident #financeid @financeid