Market Oracle

📉 Нефть падает, алюминий растёт: итоги дня 📌 Алюминий вырос на более чем 2% на фоне приостановки работы заводов крупнейших производителей в Иране и ОАЭ, что создает дефицит на рынке. В то же время акции «Роснефти» упали на 3.2% после публикации отчёта с чистой прибылью в 293 млрд рублей за 2025 год. 💡 Производители алюминия, такие как «Русал» (+2%) и ЭН (+3.7%), выигрывают от текущей ситуации, тогда как «Роснефть» страдает от снижения нефтяных котировок и слабых финансовых результатов. Усиление геополитических рисков может привести к дальнейшему росту цен на алюминий. 📰 Другие события: • ЦБ установил курс доллара на уровне ₽80,62, что ниже ₽81...

📈 Рынок в ожидании снижения ставки ЦБ 📌 Банк России опубликовал Резюме обсуждения ключевой ставки, отметив, что инфляция в первом квартале 2026 года ниже февральских оценок. Большинство участников дискуссии согласились, что существует пространство для снижения ставки, что может произойти к концу года. Ожидается, что параметры бюджетного правила будут уточнены, что добавляет неопределенности в денежно-кредитную политику. 💡 В условиях замедления экономики и возможного снижения ключевой ставки, российские акции могут быть под давлением, особенно в секторах, чувствительных к процентным ставкам...

📉 Снижение индекса Мосбиржи и новые ограничения по кредитам 📌 По итогам торгов 31 марта индекс Мосбиржи снизился на 0,87% до 2776,37 пункта. Основные причины — атаки украинских БПЛА на порты, ухудшение данных по бюджету и обсуждение введения налога на сверхприбыль для металлургов. Ликвидность на рынке падает, что делает его более уязвимым к негативным новостям. 💡 В условиях снижения ликвидности и потенциального негативного воздействия нового налога, металлургические компании могут оказаться под давлением. В то же время, ожидания роста цен на энергоресурсы могут поддерживать сектор угольной энергетики...

💰 Золото на максимуме: что дальше? 📌 Цены на золото впервые почти за две недели превысили отметку $4750 за унцию, достигнув пика в $4751,9. Рост стоимости драгметалла случился на фоне ослабления доллара после заявления президента США Дональда Трампа о возможном завершении войны с Ираном в ближайшие недели. 💡 В условиях ослабления доллара и роста цен на золото выгодными остаются активы, связанные с драгметаллом. Напротив, обстоятельства могут негативно сказаться на валютных активах стран, зависимых от доллара. 📰 Другие события: • Экспортные цены на стальную заготовку обновили годовые максимумы...

🚀 Прогноз для индекса Мосбиржи: 3650 пунктов 📌 ВТБ прогнозирует, что индекс Мосбиржи достигнет уровня 3650 пунктов в течение 12 месяцев. Для этого потребуется продолжение снижения ключевой процентной ставки и ослабление рубля. 💡 В условиях смягчения денежно-кредитной политики компании ИТ и финансового сектора могут выиграть от улучшения финансовых показателей. В то же время, акционеры, ориентированные на высокие дивиденды, могут столкнуться с рисками при ухудшении экономической ситуации. 📰 Другие события: • Набсовет Московской биржи рекомендовал дивиденды за 2025 год в размере 19,57 руб...

💰 Новое IPO от «Росатома»: Эльконский ГМК выходит на биржу Эльконский горно-металлургический комплекс, входящий в «Росатом», планирует первичное размещение акций (IPO), подготовив финансовую отчетность по МСФО за три года. В процессе преобразования в публичное акционерное общество компания создаст профильные комитеты при совете директоров. Это событие может привлечь внимание инвесторов к сектору горнодобывающей промышленности. 💡 Успех IPO Эльконского ГМК может укрепить позиции «Росатома» на рынке и поддержать интерес к другим горнодобывающим акциям. Однако риски связаны с общей неопределенностью в экономике, что может повлиять на спрос...

📉 Российский рынок: давление и возможности 📌 По итогам торгов 27 марта индекс Мосбиржи упал на 1,18% до 2789,61 пункта. Основные причины — обсуждения налога на сверхприбыль, инфляционные сигналы и нестабильность рубля. В БКС считают, что падение ниже 2800 — временное, с потенциальным восстановлением до 3000 пунктов к концу весны. 💡 Усиление инфляционного давления может негативно сказаться на потребительских расходах, однако компании, работающие в производственном секторе, могут извлечь выгоду из повышения цен на свою продукцию. Также интерес к акциям может возрасти на фоне недавних корпоративных отчетов...

🔍 ЦБ Австралии может повысить ставку 📌 Центральный банк Австралии рассматривает возможность повышения ставки на следующем заседании. В минутках заседания указано, что рост цен на нефть может привести к тому, что инфляция останется выше целевого уровня примерно до 5% к июню. Большинство членов ЦБ считают, что риски инфляции возросли и требуют немедленных действий. 💡 Увеличение ставки в Австралии может укрепить австралийский доллар и негативно сказаться на ценах на сырьевые товары, включая нефть. В условиях дорогой нефти компании в целом могут столкнуться с снижением маржи из-за логистических сбоев...

📊 Инфляция ускоряется, курс доллара растёт 📌 Недельная инфляция в России за период с 17 по 23 марта увеличилась до 0,19% против 0,08% неделей ранее, что связано с удорожанием бензина и ростом цен на импортные товары. Официальный курс доллара на 31 марта составит ₽81,30, увеличившись на 15 копеек. ЦИАН сообщила о росте выручки на 16,7% в 2025 году, достигнув 15,2 млрд руб. 💡 Увеличение инфляции и рост курса доллара могут негативно отразиться на потребительских настроениях и инвестициях в рублях, в то время как компании, работающие на вторичном рынке жилья, могут извлечь выгоду из повышенного спроса...

💰 Нефть и металлургия под давлением. 📌 Банк России опубликовал полугодовой отчет о деятельности Комитета по наблюдению за процентной ставкой RUONIA, что может повлиять на кредитование и инвестиционную активность в стране. В то же время, акции ММК снизились до 33 руб., что отражает ухудшение конъюнктуры внутреннего рынка металлопродукции в условиях высоких значений ключевой ставки. 💡 В условиях неопределенности на рынке металлов победителями выглядят компании с сильными балансами, способные выдерживать кризисы. В то же время, производители алюминия, такие как «Русал», сталкиваются с угрозами от антимонопольных служб, что негативно сказывается на их котировках...

💹 Российский рынок акций: новое давление на индексы 📌 Индекс Мосбиржи по итогам торгов 27 марта снизился на 1,18%, составив 2789,61 пункта. Основные факторы — обсуждения налога на сверхприбыль, ускорение инфляции и нестабильный рубль. Прогнозы БКС указывают на возможное восстановление до 3000 пунктов к концу весны. 💡 На фоне ожидаемого роста нефтегазовых доходов, некоторые компании могут извлечь выгоду из увеличения экспортной выручки, однако неуверенность в мировой экономике может усугубить риски для других секторов. 📰 Другие события: • Нефтегазовые доходы бюджета могут вырасти на 0,5% в 2026 году...

🚨 Рынок под давлением: СОФТЛАЙН снижает прибыль 📌 Прибыль компании СОФТЛАЙН по МСФО за 2025 год составила 0.288 млрд руб., снизившись с 3.6 млрд руб. годом ранее. Это значительное ухудшение может оказать давление на акции компании в краткосрочной перспективе. 💡 Инвесторы в секторе ИТ могут столкнуться с ростом волатильности акций СОФТЛАЙН. Уменьшение прибыли может привести к пересмотру оценок и снижению интереса к подобным активам. 📰 Другие события: • Президент США Дональд Трамп выразил интерес к контролю над иранской нефтью, что может вызвать нестабильность на нефтяном рынке. • Северсталь и Мечел оспаривают решения Минпромторга о возврате средств по экспортным кредитам...