Совет директоров MD Medical Group 7 июня рекомендовал компании выплатить за 1К24, 2023, 2П22 и 2П21 дивиденды в размере 141 руб. на акцию (с дивидендной доходностью 13,2%). Согласно пресс релизу компании, совет директоров рекомендует распределить среди акционеров более 60% чистой прибыли за указанные периоды (компания раскрывает только полугодовые финансовые результаты). Таким образом, рекомендованы выплаты на общую сумму 10,6 млрд руб., что составляет 97% чистой денежной позиции на конец 1К24. Дата закрытия реестра – 20 июня. Предполагается, что к моменту закрытия реестра торги акциями компании возобновятся после завершения редомициляции.В 2023 г. году компания заявила, что может выплатить в виде дивидендов до 100% чистой прибыли с учетом предыдущих периодов. Наш базовый сценарий предполагал, что будет выплачено по 142 руб. на акцию, т. е. среди акционеров распределят 75% чистой прибыли за 2023, 2П22 и 2П21. Таким образом, рекомендованный советом директоров размер выплат практически соответствует нашим ожиданиям. Впрочем, следует обратить внимание, что рекомендация также предполагает выплату дивидендов за 1К24, а фактически рекомендованная к распределению среди акционеров доля прибыли – более 60% – оказалась ниже, чем мы рассчитывали (75%). Тем не менее, мы оцениваем эту новость как положительную и приветствуем рекомендации совета директоров. Мы подтверждаем нашу рекомендацию ВЫШЕ РЫНКА и целевую цену на уровне 1272 руб. за акцию.