12 подписчиков
📈$MOEXOG Индекс нефти и газа Мосбиржи
➡️Продолжаем, первая часть
📖Нефтегазу выгоден слабый рубль, поскольку почти все они — экспортёры. Государство стимулирует их работать на внутренний рынок: экспортные пошлины, налоги на сверхприбыль, демпферные выплаты и т.д.
📈Нефтегазовый индекс часто опережает IMOEX, иногда идёт наравне с ним. Волатильность не сильно повышена: растёт несколько быстрее, а падает сопоставимо.
🔭За всё время (с 2005) лучше всех себя проявили акции Новатэка и Татнефти (и обычка, и префы). Хуже всех — Русснефть и Газпром. Ладно, я сомневаюсь, что кто-то держит акции 19 лет ✝️
🏋️С начала 2023 в лидерах "префы" Башнефти, Сургутнефтегаза и, как ни странно, Русснефть. Из популярных компаний Роснефть — на уровне сектора, Лукойл — немного лучше.
✳️В аутсайдерах газовые компании — Газпром и Новатэк. Оно и понятно — слабая конъюнктура рынка плюс санкции.
🛞Выявление бизнес-циклов в отрасли. Есть некоторая сезонность: считается, что лучшие месяцы для нефти — с февраля по апрель, осенью обычно спад. У газа обратная ситуация — чаще рост осенью и снижение весной. В то же время стоит учитывать и другие факторы, например, косвенное влияние геополитики.
✅На мой взгляд, сектору можно отвести примерно 25% долгосрочного портфеля. Можно брать почти всё (кроме Газпрома🥴), потому что каждая акция — отличная идея. Для долгосрочного портфеля взял бы Лукойл, Роснефть, Новатэк и Татнефть
#обучение в https://t.me/+NBR9wYNkbp4wN2Qy
1 минута
29 апреля 2024