В продолжение фундаментального разбора разбираю техническую картину.
По паре USDJPY пока тренд вверх не сломан.
Но снизу у графика остались сильные неэффективности, в том числе и годовой имбаланс. И если сценарий с ужесточением политики Банка Японии начнёт отрабатываться, рынок вполне может перейти в достаточно глубокую коррекцию. Как это уже было в июле - августе 2024 года, тогда график увидел коррекцию на 11%.
Долгий рост пары держался на слабой иене и разнице ставок. Если Япония реально пойдёт в сторону повышения ставки, эта логика начнёт ломаться. А значит, для USDJPY появляется нормальный повод не просто на откат, а на более серьёзное движение вниз.
Куда может уйти коррекция
Если смотреть широко, на графике технически просится закрытие района 122.
Там же находится и старший годовой имбаланс, плюс рядом проходит зона, которая хорошо совпадает с 0.5 по Фибоначчи. Это сильная техническая область, и в идеале рынок рано или поздно должен туда прийти.
Но здесь важно не фантазировать лишнего. Да, такой сценарий есть.
Но вполне возможно, что до этой зоны пара будет идти ещё долго, вероятно 1-2года.
Поэтому для практической работы сейчас важнее цели ближе.
Ближайшая ликвидность снизу находится в районе 135 - 140.
Что жду по движению в ближайшие месяцы
Базово я жду нисходящее движение.
Альтернативный сценарий для меня сейчас выглядит заметно слабее.
Но локально есть два варианта, и решение по открытию в основном шортовой позиции я буду принимать уже по факту реакции рынка.
Первый вариант - рынок заранее начинает закладывать ожидания повышения ставки в Японии, и пара начинает слабеть ещё до самого решения.
Второй вариант - движение вниз начинается уже после того, как процесс ужесточения становится более явным для рынка.
Первый вариант опаснее.
Потому что если рынок слишком рано поверит в повышение ставки, а ожидания потом не оправдаются, по USDJPY можно получить очень сильный вынос вверх - поэтому пара сейчас, на предположении о повышении ставок до сих пор не начала падать.
Но если смотреть на общую картину, этот вариант для меня всё же менее вероятен, чем развитие коррекции и повышение ставок.
Сценарии недельного графика
На недельном таймфрейме график всё ещё движется внутри восходящего канала.
При этом цена поджалась к 50% канала и зажимается внутри узкого диапазона, который всё больше напоминает треугольник.
А это уже очень важная техническая точка.
Потому что сам по себе треугольник сейчас выступает как пружина.
Он показывает, что давление одной из сторон, а возможно и сразу обеих, растёт. То есть рынок сжимается перед выходом из консолидации.
И дальше здесь два рабочих сценария.
Основной сценарий
Наиболее вероятный для меня вариант такой:
- сначала рынок делает пробой вверх
- снимает ликвидность сверху
- после этого разворачивается вниз
Альтернативный сценарий
Второй вариант - импульс вниз уже с текущих значений, без дополнительного захвата ликвидности сверху.
Такой сценарий тоже нельзя исключать.
Но если смотреть на механику рынка, ложный пробой вверх перед разворотом всё же выглядит более вероятным.
Где сценарий ломается
Есть и ещё один вариант, который тоже допустим но маловероятен.
Если USDJPY делает истинный пробой 50% канала и начинает нормально закрепляться выше, тогда открывается путь в район 176 - 180.
Вот здесь уже важна именно закрепление выше уровня.
Потому что сам по себе прокол или один вынос вверх нам ничего не говорит. Чтобы реально смотреть выше, паре нужно не просто ткнуться в 50% канала, а закрепиться над ним.
Пока этого нет, для меня приоритет остаётся за отскоком от этой зоны - либо прямо сейчас, либо после ложного пробоя.
Как торговать японскую йену
Для меня сейчас важны три вещи:
- глобально пара всё ещё в восходящем тренде
- локально рынок находится у зоны, где может начаться сильная коррекция
- недельная структура сжимается и готовит выход из диапазона
Поэтому сама идея сейчас не в том, чтобы угадывать движение наугад.
Идея в том, чтобы дождаться реакции в ключевой зоне и уже от неё принимать решение.
Потому что если рынок начнёт отрабатывать сценарий по ставке Японии, движение вниз может получиться довольно сильным. И в таком случае район 135 - 140 будет только первой серьёзной остановкой.
Итог
По USDJPY глобально тренд всё ещё вверх, но рынок подошёл к очень важной зоне, где вероятность коррекции заметно выросла.
Что для меня сейчас главное:
- снизу остаются сильные старшие неэффективности
- ближняя цель коррекции - район 135 - 140
- дальняя большая цель - район 122, но это уже история не на сейчас
- на недельном графике цена зажата в треугольнике у 50% канала
- базовый сценарий - ложный пробой вверх и затем движение вниз
- альтернативный сценарий - падение уже с текущих
- сценарий роста к 176 - 180 станет актуален только при настоящем закреплении выше 50% канала
Пока для меня приоритет остаётся за поиском шортовой логики.
Это вероятность, а не гарантия. Рынок не обязан пройти именно так.
Если понравилась статья, поставь реакцию и напиши комментарий !
Всем профитов !
Вступай ко мне в Telegram - https://t.me/+IVPqI_OI3d8xYzI0
Там я пишу мысли, даю инсайды и точки входа.
Торгую на бирже BingX. Сейчас в режиме TradFi usdjpy торгуется без комиссии!
Ссылка: https://bingx.com/invite/HTXWPYJMM/