С Днём Победы!✊ Переборов нехватку времени и желание поспать, я всё-таки спешу продолжить рассказывать, что именно добавляю в свой портфель.
🤦♂️Минфин только что "победно" объявил о том, что дефицит бюджета за 4 месяца 2026 составил уже 5,9 трлн ₽ (рост ВДВОЕ год к году). Это крайне тревожная тенденция, учитывая, что конфликт продолжается и атаки на российские города стали ежедневными.
👇Есть, кстати, народная примета:
Сначала обещанное перемирие было разорвано в клочья налётами украинских БПЛА, в т.ч. на многострадальный Брянск и на ростовское здание аэронавигации, из-за чего на юге России остановилось воздушное движение. Но вчера вечером внезапно пришли новости о том, что Трамп выступил посредником и договорился о 3-хдневном перемирии с 9 по 11 мая.
📈На этом фоне наш рынок на вечерке пружиной выстрелил вверх. Впрочем, я пишу эти строки ночью, а утром, когда вы их прочитаете - возможно, всё опять полетит в тартарары.
🛒Ну а я продолжаю закупаться по своей отточенной годами тактике: акциями, облигациями и валютными инструментами. Уверенно держу темп своего уже более чем 5-летнего Инвест-марафона!🏃🏼
Каждую пятницу я... Нет, не в 💩, как можно было подумать :) Каждую пятницу я беру котлетку и иду покупать активы на фондовом рынке. А в 💩 я только после этого.
И так я делаю с марта 2021 г., не пропустив ни одной недели, т.е. уже более 5 лет подряд. Спокойно, методично, хладнокровно охочусь за активами и пока ни разу не уходил без добычи. Я ленивый инвестор, но раз в неделю превращаюсь в хЫщника🦁
💰Сумма покупок колеблется в зависимости от моего активного дохода и поступлений дивидендов и купонов на брокерские счета. Также я не забываю формировать подушку безопасности с помощью очень выгодных вкладов и сбережений в фонде Ликвидность.
Все покупки освещаю в своем телеграм-канале, подписывайтесь! Там много контента, которого нет и никогда не будет в Дзене, например вот такой.
⬇️Подробнее о тактике покупок написал в первом выпуске на Дзене:⬇️
📌Итак, че купил на этой неделе?
АКЦИИ и ФОНДЫ АКЦИЙ:
⛽ SNGSP Сургунефтегаз-ап - 12 лотов
Бумаги загадочного "Сургута" традиционно считаются защитой от ослабления рубля и привлекательной фишкой для консервативных инвесторов.
Чистый убыток за 2025 год по РСБУ составил -251 млрд ₽ (923 млрд ₽ прибыли годом ранее). Остальные данные компания не раскрыла.
Основная причина убытка, понятное дело - отрицательная переоценка валютной «кубышки» (более 5 трлн ₽) на фоне укрепления рубля. Кроме того, сыграли свою роль снижение цен на нефть и санкции США, введённые в начале 2025 года.
💰Из-за полученного убытка прогнозируется, что «Сургут» выплатит минимальные дивиденды - всего 0,9 ₽ на акцию.
НО! Крупный убыток в прошлом году позитивен для будущих дивов по "префам", если в 2026 г. доллар оттолкнется и закроет год выше 78₽. Нечто похожее уже было в 2022-2023 г., когда благодаря ослаблению рубля СНГ принес своим держателям более 100% доходности за 1,5 года (дивы + рост).
⛔Риски: укрепление рубля, снижение мировых цен на нефть (привет Ормузскому проливу!), снижение процентного дохода на депозитах, усиление санкций на нефтегазовый сектор.
🔩 GMKN ГМК Норникель - 4 лота
ГМК неплохо откатился с достигнутых хаёв, и я усреднил позицию по нашему главному "цветмет"-экспортёру. Но средняя у меня ниже, поэтому пока что взял немного.
В отличие от черных металлургов, у ГМК всё почти в шоколаде. Выручка по МСФО за 2025 г. выросла на 10%, EBITDA - на 9%, а чистая прибыль - вообще на 36% за счет роста цен на металлы и оптимизации расходов. Рентабельность EBITDA сохранилась выше 40%.
До кучи, свободный денежный поток взлетел сразу на 88%, до $3,5 млрд. Северсталь тихо плачет в углу.
✅Перспективы: рост цен (как в долларах, так и в рублях) на цветные металлы; возврат к более щедрой дивполитике; планируемое увеличение свободного денежного потока из-за сокращения оборотного капитала (что уже происходит).
⛔Риски: высокая зависимость от цен на металлы; отсутствие дивидендов; циклический характер бизнеса; высокие кап. затраты для расширения мощностей.
🇺🇸Ещё один важный драйвер - геополитика и экономические переговоры США и РФ. В прошлом году звучали прогнозы о совместных глобальных проектах по разработке месторождений редкоземельных металлов, куда Норникель с высокой долей вероятности может быть вовлечён.
👇В основном набирал падающий рынок широким фронтом:
🔹SBMX (Фонд на индекс Мосбиржи от Сбера) - 500 паев.
🔹DIVD (Фонд дивидендных акций от УК ДоходЪ) - 4 пая.
👉Итого на акции и фонды акций потратил ~23,5К ₽.
ОБЛИГАЦИИ:
📈На долговом рынке тоже весело, но пока вроде бы без новых громких дефолтов (тьфу 3 раза). Продолжаются свежие размещения-2026, за которыми я слежу и кое в чём даже иногда участвую.
⚠️Кстати, по-прежнему считаю, что разумным выбором (как и все последние годы!) будет отнести деньги на вклад под 15-25%, да ещё и без налогов в этом году до прибыли как минимум в 160 тыс. ₽. Сам я с частью своего капитала так и поступил.
🏭На этой неделе полностью погасился выпуск ТГК-14 1Р1 (молодцы, справились!). На счет вернулось 30 тыс. ₽, и пришлось срочно думать, куда их пристраивать.
Взял ОФЗ, корпоративный флоатер и валютные бонды:
🇷🇺 SU26253RMFS3 ОФЗ 26253 - 10 шт.
ОФЗ-ПД проседали на этой неделе, и я этим воспользовался для наращивания позиции по свеженькой 26253 с рекордным купоном 13%.
Купонная доходность выше 13.5%, а эффективная доходность к погашению - 14,7%. Теперь у меня 160 бумаг, погашение в октябре 2038 г.
📍Про всю линейку самых новых ОФЗ подробно рассказывал здесь.
🐷 RU000A10CTB2 Агроэко 1Р1 - 5 шт.
Хапнул ещё 5 свиноводческих флоатеров Агроэко с купоном КС+250 б.п ниже номинала. В портфеле стало 50 бумаг. Выпуск до сентября 2028, только для квалов, есть амортизация в последний год обращения.
🔥 RU000A108G70 НОВАТЭК 1Р2 в USD - 5 шт.
Добрал долларовую облигацию НОВАТЭК 1Р2. Цена ниже номинала, купон 6.25% с привязкой к баксу, погашение в мае 2029 (ещё успеваю получить ЛДВ на курсовую переоценку). Теперь в портфеле 20 штук номиналом $100, позиция собрана.
👉Итого на облигации (за вычетом погашения ТГК-14) потратил ~21,5К ₽.
ВАЛЮТА и МЕТАЛЛЫ:
Отдельно валюту и драгметаллы на этой неделе не покупал, обошёлся валютными облигациями.
🎬Видеомем про мои закупки — здесь.
💰Всего вложил в активы на этой неделе: ~45К ₽.
Как видите, на нервном рынке и крепком рубле в фокусе моего внимания как рублевые, так и валютные инструменты.
🤑Следующая закупка планируется 15.05.2026.
Друзья, искренняя благодарность тем, кто поддерживает меня копеечкой!❤️ На этой неделе пришло 1 донат от щедрого и креативного читателя на сумму 1111 ₽!
К сожалению, Дзен на данный момент НЕ ДАЁТ увидеть имя того, кто отправил - я бы хотел поблагодарить каждого лично, но вижу только количество и сумму донатов, больше никакой информации нет, увы🤷♂️ Обещают, что скоро появится подробная статистика.
🍩Дело сугубо добровольное, никакого премиум-контента и закрытых материалов не будет - у меня для читателей всегда всё бесплатновое. Будет БОЛЬШОЕ ЧЕЛОВЕЧЕСКОЕ ЛЕНИВЦЕВОЕ СПАСИБО!❤️
Сиду для вдохновения: кинуть в ленивца донатом
👉Все обзоры и сделки - в моем шикарном телеграм-канале или канале вяМаксе про акции, облигации и финансы в целом. Там уже больше 35 тыс. человек, и там я на комментарии отвечаю гораздо быстрее (если ссылка не работает, то набирайте в поиске телеграма @sid_inves).
❓А что вы покупали/продавали на этой неделе? Делитесь в комментариях!
Ваши лайки и подписка - лучшая поддержка канала! 👍
📌Предыдущий выпуск Инвест-марафона:⬇️
☑️Меня можно читать: Телеграм | MAX | Т-Пульс | БКС Профит | Смартлаб