Часто вижу формулировку: «вклад с доходностью 13,8%». Открываешь условия — а там ставка 13%. И возникает ощущение, что где-то «приукрасили». Но на самом деле здесь не обман, а разница в понятиях. Просто банк показывает не одну и ту же цифру, а две разные.
Разбираемся:
Процентная ставка — это то, что прописано в договоре. В нашем примере это 13% годовых. Именно этот процент начисляют на сумму вклада. Это отправная точка, от которой всё считается.
Доходность — это уже результат — сколько денег вы реально получите к концу срока. И она зависит не только от ставки, но и от того, что происходит с процентами.
Один и тот же вклад — разный результат
Возьмём простой пример:
100 000 рублей под 13% годовых. Если проценты забирать, всё линейно: за год получите 13 000 рублей, итог — 113 000. Доходность в этом случае равна ставке — те же 13%.
Теперь тот же вклад, но проценты не снимаем.
Банк начисляет их, например, каждый месяц и добавляет к сумме вклада, и в следующем месяце проценты уже считаются от большей суммы. Получается эффект «процент на процент».
В итоге через год будет уже не 113 000, а примерно 113 900 рублей. То есть доход — около 13 900 рублей. И вот здесь появляется разница: ставка — 13%, а доходность — уже примерно 13,9%.
Где возникает путаница
Когда банк пишет «доходность 13,9%», он показывает именно итог с учётом капитализации. Но человек часто воспринимает это как ставку, хотя в договоре прописано 13%.
Чтобы не путаться, я для себя разделяю очень просто: ставка — это сколько начисляют, доходность — это сколько получилось. И если проценты остаются на вкладе, доходность почти всегда будет чуть выше.
Разница кажется небольшой — меньше 1%. Но на больших суммах или на длительном сроке это уже ощутимые деньги. И самое важное — понимать, откуда эта разница берётся, а не просто ориентироваться на красивую цифру в рекламе.