Напряжённость на Ближнем Востоке снова на пике. Удары по Ирану повышают неопределённость - и рынки уже реагируют. Особенно это заметно на нефти, золоте, рубле и акциях.
Давайте разберёмся, как действовать на неделе 2–8 марта.
Рынки в режиме «страха»
При геополитической турбулентности обычно происходит следующее:
• нефть растёт
• золото растёт
• акции становятся волатильными
• рубль под давлением
Это нормальная реакция - паниковать не стоит, но быть готовым к колебаниям нужно.
Нефть - главный барометр
Через Ормузский пролив проходит почти 20% мировой нефти. Любые перебои сразу отражаются на цене.
Российскому инвестору проще ориентироваться на акции нефтяных компаний:
• Роснефть
• Лукойл
• Газпром нефть
Рост нефти повышает прибыль и дивиденды. Но резкие скачки цен увеличивают волатильность - важно не паниковать.
Золото и серебро - защита портфеля
Золото - проверенный способ «спрятать капитал» во время кризиса.
Варианты для российского инвестора:
• биржевое золото на Мосбирже
• фонды на золото
• физический металл
Серебро движется вместе с золотом, но колеблется сильнее. Рекомендуемая доля золота в портфеле - 5–15%.
Валюта - страховка от рубля
В период глобальной нестабильности рубль может ослабнуть.
Держать часть капитала в долларах или евро - разумная диверсификация.
Российские акции - где осторожность, где шанс
• Высокорисковые и закредитованные компании чувствительны к росту нефти и инфляции.
• Технологические и циклические бумаги под давлением.
• Новые покупки - только частями, без спешки.
Энергетика выигрывает от геополитики, но резкие движения могут увеличить волатильность.
Что делать инвестору прямо сейчас
1. Не паниковать и не продавать всё сразу.
2. Усилить защитную часть портфеля - золото и валюта.
3. Энергетику держать, но без агрессивного увеличения позиций.
4. Сохранять кэш для возможных просадок и точек входа.
Рынки реагируют остро в первые дни, но потом адаптируются, если конфликт не перерастает в глобальный кризис.
Главное сейчас - контроль риска и холодная голова