Не верьте рекламным сайтам. 700% прибыли за 10 минут. Правило дерзкой обезьяны. Операция по наращиванию хвоста. Где мой 2005 год?
В великом вопросе "Можно ли заработать трейдингом?" есть два полюса.
На одном — профессора Гарварда и гипотеза эффективного рынка (ГЭР). Они считают, что либо нельзя, либо очень сложно.
На втором — сайт вашего брокера и 99% ресурсов интернета. Там пишут, что зарабатывать можно, нужно, и даже знают, как именно.
Истина между ними, но ближе к Гарварду.
Не верьте рекламным сайтам
Большинство желающих заработать трейдингом потеряют деньги. Меньшинство получит меньше, чем ожидало.
"Меньше" может быть по-разному:
- Доход ниже ожиданий.
- Потребовалось больше времени и сил.
- Система сломалась через пару лет.
- Уперлись в ликвидность и поняли, что на большие деньги методы не работают.
Я последние годы жил с трейдинга. Самое смешное, что оппонировать мне, мол, трейдинг — это легко, будут люди, которые с трейдинга никогда не жили. Либо жулики, либо их прихожане, служившие кормовой базой.
Если на одном полюсе профессура ведущих университетов, а на другом — инфобизнесмен Вася, кому вы больше доверяете? Где чаще пишут правду — в интернете или в учебнике?
Инфобизнесмен заинтересован, чтобы одна версия была правдой. Иначе его бизнес рушится. Профессору все равно — это роскошь чистого исследователя.
700% прибыли за 10 минут
Как появляются "чемпионы" с сотнями процентов годовых?
Очень просто. Три раза подряд поставьте все деньги на красное в казино. С вероятностью 12,5% у вас будет 700% прибыли за несколько минут.
Если повторять процедуру, с вероятностью 1,56% получится 6300%. Из ста случайных обезьян у одной-двух получится.
Потом все берут у нее уроки, несут деньги в управление, обезьяна выступает по ТВ и пишет мемуары, как она победила рынок. Сотни новичков идут в рынок, чтобы повторить ее подвиг.
Если бы таких обезьян не было, в торгах участвовало бы куда меньше народа. Это главная тайна рынка: в психике человека есть блок, мешающий понять, что обезьяна всего лишь обезьяна.
Правило дерзкой обезьяны
Если плечи достаточно велики, сделать 100% за месяц проще, чем 100% за год. А 100% за неделю — еще проще. На Forex — совсем легко.
При этом практически нет людей, имеющих с Forex постоянный доход. Противоречия нет.
Лучший способ прослыть сильным управляющим: случайно сделать 100% за неделю и вовремя остановиться. Но для этого обезьяне не хватает критического мышления.
Лучшие результаты дня, недели, месяца, года показывают на бирже случайные люди. У профессионала почти нет возможности обыграть их в игру "покажи рекорд".
Операция по наращиванию хвоста
Что делает дурак? Он удлиняет правый хвост распределения вероятности любой ценой. Берет максимальное плечо, лезет в игру, когда не надо, плюет на стопы.
Цена высока. Левый хвост будет толще правого. Поэтому в любом биржевом конкурсе совокупно проигрывается денег больше, чем выигрывается.
Профессионалу важно положительное матожидание и обрезание левого хвоста (просадка не более 10%). Мериться, у кого длиннее правый хвост, он оставляет жуликам и фанатикам.
Парадокс: на коротком промежутке сверхдоходность (сотни процентов) чаще показывает слабый игрок. Но это правило. Серьезные люди никогда не дадут ему денег в управление.
Большая доходность — повод включить подозрение, а не восхищение. Какова роль случайности?
Где мой 2005 год?
Возьму в качестве примера себя.
2005–2006 годы. Я купил паи ПИФов, фондовый рынок сильно рос. Заработал около 100% за год. Потом еще 100% за следующий. А потом рынок упал на 80%, и я потерял все, что получил на халяву.
Если бы я взял кредит и вложил в акции, мог бы заработать 500%. Но таким дураком не был даже тогда.
2014 год. У меня уже был робот, десятки сделок в день. Те же 100% прибыли. Знакомый говорит: "Жена сказала купить долларов на все деньги, у меня тоже 100%, и я, в отличие от тебя, не работал".
Понятно, что это разная прибыль? Ему повезло, а он считает, что умный. У него никогда не будет такой доходности. Мне тоже повезло. На следующий год было +70%, потом еще меньше. Могло и их не быть.
Рецепт успешного жулика
У профессионала и дилетанта разные представления о прекрасном. Новичок поклоняется правому хвосту. Как только кто-то показал толпе такой хвост, он может набрать сотни клиентов.
Договор управления обычно составлен так, что обогатит управляющего независимо от игры. Стратегия: любой ценой показать хвост, который возбуждает толпу, для организации денежного потока. Ради этого можно слить десять депозитов. На одиннадцатый поведется толпа и отобьет все издержки.
Со временем слабый трейдер может превратиться в сильного прохиндея. Это своего рода карьера.
Тьма в конце туннеля: статистика счетов
Статистика неумолима. Большинство счетов теряют деньги. Те, что показывают рекорды, либо:
- результат случайной обезьяны,
- либо работают по принципу "слил десять, на одиннадцатом отбился",
- либо просто нарисованы.
Если вы посвятите спекуляциям часть жизни, у вас будет смещение вероятности в вашу пользу. И все. Вы сядете за стол с преимуществом, но карта может прийти любая. Даже будучи самым умным, вы можете проиграть.
Итог
- Большинство "рекордных" доходностей — результат случайности, а не навыка.
- На коротких промежутках сверхрезультаты чаще показывают слабые игроки.
- Профессионалу важна не длина правого хвоста, а обрезание левого.
- Если кто-то показывает сотни процентов — сначала подумайте о случайности.
- Инфобизнесмены заинтересованы врать, профессора — нет.
- Если вы спекулируете, вы можете иметь преимущество, но всегда есть риск проиграть.
- Лучший способ прослыть гением — случайно выиграть и вовремя остановиться.
А вы верите в рекордные доходности? Или тоже считаете, что 100% за месяц — это повод насторожиться? Делитесь в комментариях.