Февраль. 2026 год. Время, когда ключевая ставка ме-е-е-дленно ползёт вниз... Уже до 15,5% доползла... А банки, словно сговорившись, продолжают тихую охоту за нашими деньгами, заманивая то кэшбеком, то мнимыми привилегиями. Именно в такой день я и зашел в отделение Сбера. Вдох-выдох. Тяжелая дверь, стекло, пластик, вежливая очередь. Всё как всегда. Нужно было решить прозаичную задачу: пролонгировать старый вклад или найти что-то поинтереснее. Рынок, если верить новостям, сейчас лихорадит.
Средняя максимальная ставка в топ-10 банков уже скатилась до 14%, хотя ещё недавно мы держали в голове цифры в 22%, а то и в 30%.
Но я надеялся на чудо. Или хотя бы на адекватный процент.
Подхожу к свободному окну. За стеклом — девушка, оператор. Светлая улыбка, идеально выглаженный шейный платок, взгляд, полный энтузиазма. Представилась Анастасией.
— Здравствуйте! Хочу посмотреть ваши предложения по вкладам для постоянных клиентов. — начал я разговор, уже предвкушая скучный диалог про базовые тарифы.
Настя оживилась. Глаза загорелись каким-то внутренним огнём. Она чуть подалась вперёд, к стеклу, разделяющему нас, и заговорила голосом заговорщицы:
— Знаете, у нас есть уникальное предложение! Оно стартовало только 10 февраля и действует до 10 мая. Вклад «Акционер». Процент там очень хороший, особенно если вы купите наши ценные бумаги, которые тоже будут расти в цене.
Я опешил. Акциями? В отделении банка? Такого я еще не встречал.
— То есть? — переспросил я, достав блокнот. — При чем здесь акции?
— Ну как же! — Настя обрадовалась моему интересу. — Если у вас уже есть акции Сбера на брокерском счете или ИИС, открытом у нас, — или Вы готовы их купить — Вы получаете надбавку к ставке. Это же выгодно! Быть акционером и вкладчиком одновременно.
Пауза.
Я представил себя этаким лендлордом, сидящим на мешке с золотом и пачке акций. Картинка маслом.
— Хорошо, — говорю, — а подробности можно? Что за надбавки, сколько акций нужно купить?
Настя вздохнула с видом человека, который собирается прочесть любимое стихотворение. Она явно повторяла это не раз и не два. Но говорила искренне, даже с какой-то гордостью.
— Вклад открывается от ста тысяч рублей. Срок — от месяца до года. Проценты — в конце срока, если хотите получать каждый месяц, ставка будет чуть ниже. Но главное — это количество акций. Смотрите...
Она взяла листок и красивым почерком вывела схему:
— Менее 200 акций — надбавки нет. Обидно, но факт.
— От 200 до 1999 акций — плюс 0,2 процентных пункта к базовой ставке.
— От 2000 до 15 999 — это уже серьезно, плюс 0,4%.
— А если у вас более 16 000 акций, то надбавка составит 0,6 процентных пункта!
— И что это даст? — спросил я, лихорадочно считая в уме. Базовая ставка по вкладу «Лучший %» сейчас гуляет в районе 15-16% на короткие сроки . Плюс 0,6%... Ну, допустим, 16,2%. Неплохо, но СОВСЕМ не космос.
— Но есть нюанс, — добавил я скорее для себя, чем для неё.
— Да, — подтвердила Настя, — акции нельзя продавать весь срок вклада. Иначе надбавка сгорает. Это логично, вы же подтверждаете свой статус акционера.
Логично? Пожалуй.
— И это ещё не всё! — Она подняла указательный палец вверх. Это был её звёздный час. — Если у вас акции Сбера куплены у другого брокера, не беда! Вы можете перевести их к нам. И в качестве бонуса мы начислим 0,5% кешбэка от их стоимости в рублях.
Кешбэк за перевод акций. Мило. Сбер начинает играть мускулами, переманивая клиентов у конкурентов. Видно, что борьба за «тело» инвестора идёт нешуточная.
Я сделал вид, что глубоко задумался. А потом задал самый главный вопрос, тот самый, который обычно замалчивают в рекламе:
— Настя, а на какие деньги распространяется эта повышенная ставка? На все, что я принесу?
И тут случилась заминка.
Настя на мгновение сбилась, улыбка стала чуть более дежурной. Она явно надеялась, что я не спрошу.
— Ну... — протянула она, — ставка действует только на новые деньги. То есть на средства, которых не было на ваших вкладах и накопительных счетах в Сбере в течение последних двух календарных месяцев.
Бинго.
Вот оно. Самое интересное условие, которое превращает прекрасную сказку про акционеров в суровую реальность маркетинга.
— То есть, если я сейчас закрою старый вклад и переложу деньги сюда, пусть даже у меня будет миллион акций, я получу только базовый процент? — уточнил я.
— Да, к сожалению, — кивнула Настя. — Программа создана для привлечения новых клиентов и новых средств.
Я снова замолчал. На пару секунд дольше, чем нужно. В голове крутились цифры, проценты и слово «новые деньги», которое сейчас звучало как приговор для старого вкладчика.
«Акционер»... Звучит гордо. Но по факту — это всё тот же вклад «Лучший %», только с микроскопической добавкой за лояльность. И добавка эта, честно говоря, выглядит как подачка.
Давайте прикинем. Допустим, у меня есть 2000 акций Сбера. Стоят они сейчас, ну, допустим, грубо - по 300 рублей. Это 600 тысяч рублей вложено в акции. И за то, что я рискую этими деньгами на бирже, не продаю их, храню верность бренду, Сбер предлагает мне дополнительные 0,4% годовых на мой вклад.
0,4%! С суммы в 100 000 рублей — это 400 рублей в год. С 600 тысяч, вложенных в акции, я получу выгоду на вкладе в 2400 рублей в год.
Вы чувствуете эту щедрость?
Это как если бы вам сказали: «Вы наш любимый клиент, поэтому мы дарим вам скидку 10 рублей на йогурт в супермаркете, при условии, что вы купите акции нашего магазина». Обидно до смешного.
— Настя, — спросил я прямо, — вам самой не кажется, что это как-то... ну, слишком маленькая прибавка? 0,6% для тех, у кого 16 тысяч акций? Это же состояние!
Настя смутилась. Она отвела взгляд, повозила мышкой.
— Ну, это условия банка, — тихо сказала она. — Но сам вклад надёжный. И статус...
— Да понимаю я, — перебил её мягко. — Ты тут ни при чём. Работа есть работа.
Я поблагодарил её за консультацию. Взял памятку (которую тут же скомкал в кармане) и направился к выходу. Проходя мимо очереди, поймал на себе взгляд пожилого мужчины. Он с надеждой смотрел на освободившееся место. Ему, наверное, тоже расскажут про «Акционера». И он, может быть, поверит.
Итак, что мы имеем в сухом остатке? С точки зрения математики — продукт слабый.
Зачем Сберу это нужно? Понятно зачем. Им нужно:
- Привязать к себе инвесторов. Если ты держишь акции в Сбере, да ещё и вклад открыл, уйти к другому брокеру или банку становится психологически сложнее.
- Заставить «старые» деньги работать. Условие про «новые деньги» — это крик о помощи. У банка огромная пассивная база, деньги лежат на счетах годами, и их нужно либо разбудить, либо не платить по ним высокие проценты.
- Создать инфоповод. Вклад «Акционер» — это красивая обёртка. Журналисты напишут, обсудят, кто-то клюнет. Маркетинг рулит.
Я затушил сигарету и полез в телефон. Открыл приложение «Финуслуги» и пару банковских сайтов.
Ситуация на 11 февраля 2026 года, если верить подборкам , выглядела так:
- Банк ДОМ.РФ давал 18% на полгода по вкладу «Надёжный старт» (правда, до 500 тысяч и для новых клиентов платформы).
- МКБ с подпиской предлагал 15,2% .
- Альфа-Банк — 14,55% с ежемесячной капитализацией.
- И только потом, где-то внизу списка, маячил Сбер с его 14,9% на 5 месяцев .
А если копнуть чуть глубже, можно найти ЦФА (цифровые финансовые активы) под 18,5% , о которых писали инвесторы . Да, это немного другой инструмент, но по ощущениям — тот же вклад, только доходнее.
Стоит ли игра свеч?
Нет, не стоит.
Я для себя решил твёрдо. Чтобы получить от Сбера максимальную надбавку, нужно купить более 16 тысяч акций. И что я получу? Возможность открыть вклад под условные 16,1% вместо 15,5%. Ради этого держать акции, не продавая их, переживая рыночные качели? Слабый мотиватор.
Для массового клиента, у которого есть 100-200 акций (когда-то купил, лежат мёртвым грузом), надбавки вообще нет. Ноль.
Так зачем мне это?
Вклад «Акционер» — это красивый фантик для тех, кто хочет чувствовать себя причастным к чему-то большому. Это игра в лояльность, а не в доходность. Сбер, как всегда, гениален в упаковке, но скуп в начинке.
И я пошёл домой.
По пути открыл на телефоне предложение другого банка. Не буду рекламировать, но ставка там была выше. Без всяких акций. Просто за то, что я принёс деньги.
А на прощание я хочу спросить у вас, читатель. Заходили ли вы когда-нибудь в банк за одним, а выходили с чувством, что вам красиво продали воздух? Попадались ли на такие «акционерные» удочки? Расскажите в комментариях.
Данная публикация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией (ИИР). Перед принятием финансовых решений проведите собственный анализ или обратитесь за помощью к финансовым консультантам.
Спасибо за лайки и подписку на канал!
Поблагодарить автора можно через донат. Кнопка доната справа под статьей, в шапке канала или по ссылке. Это не обязательно, но всегда приятно и мотивирует на фоне падения доходов от монетизации в Дзене.