– на что обращать внимание при выборе ЗПИФов недвижимости;
– несколько ЗПИФов недвижимости, которые подходят неквалифицированным инвесторам.
☝️Сегодня разберём наиболее интересные ЗПИФы недвижимости, которые доступны только квалифицированным инвесторам.
Если у вас ещё нет статуса квалифицированного инвестора, настоятельно рекомендуем его получить, если есть такая возможность. Это существенно расширяет перечень доступных биржевых инструментов.
1. ЗПИФ «Рентный доход ПРО» (RU000A103B62)
Стратегия направлена на приобретение торговых и складских объектов, в том числе с использованием кредитного плеча, для получения арендного дохода.
▪️Состав фонда: 92% недвижимость и 8% денежные средства/дебиторская задолженность/финансовые вложения.
В фонде находятся два объекта:
– СК «Ленинские горки» класса «А» (также может фигурировать как СК «Адмирал», поскольку арендатор – логистическая группа «Адмирал»)
– БЦ «Бульварное кольцо»
▪️Кредитное плечо: присутствует.
▪️Комиссия фонда: 1,5% от СЧА + 10% от результата отчётного периода.
▪️Дисконт / премия: дисконт ≈ 16,6% (рыночная цена ≈ 1685 руб., расчетная ≈ 2020 руб.).
▪️Дивидендная доходность: ≈ 7,2% (выплачиваются ежеквартально).
❗️Недостатки фонда: кредитное плечо, периодически низкая ликвидность, доступен только квалифицированным инвесторам.
💡В закрытом клубе мы разбирали ЗПИФ «Рентный доход ПРО» в мае 2025 года, когда паи торговались в районе 900 рублей (полная доходность с того момента превысила 90%).
2. ЗПИФ «ПАРУС-КРАСНОЯРСК» (RU000A108UH0)
▪️Состав фонда: логистический парк общей площадью 140 га.
Арендаторы: OZON, Сберлогистика, Wildberries. С ними заключены долгосрочные договоры с ежегодной индексацией арендной ставки на 5-8%.
▪️Кредитное плечо: присутствует.
▪️Комиссия фонда: 10,5 млн в год + 10% от дохода.
▪️Дисконт / премия: дисконт ≈ 0,5% (рыночная цена ≈ 939 руб., расчетная ≈ 944 руб.).
▪️Дивидендная доходность: ≈ 12,6% (выплачиваются ежемесячно).
❗️Недостатки фонда: кредитное плечо, слабая диверсификация, доступен только квалифицированным инвесторам.
‼️ВАЖНО: комиссии у рассмотренных фондов сейчас соответствуют указанным, однако в документации прописаны более высокие возможные значения. Здесь приходится рассчитывать на добросовестность менеджмента.
----
Если хотите грамотно инвестировать и бесплатно обучаться — подписывайтесь на тг канал, там мы освещаем во что инвестируем сами (команда Invest Assistance) и во что инвестировать не стоит:
👉🏻https://t.me/+JiEKCwzy9NkxNGFi
---
Кого из застройщиков держите в своем портфеле? Почему?
А вы используете фонды недвижимости в своих портфелях❓👇