Такой вопрос подписчик задал. Иного способа, кроме тратить меньше, чем получаешь, и откладывать, ещё не придумали. А вот какими инструментами пользоваться, чтобы отложенное от инфляции защитить и желательно приумножить - вопрос правильный. Собственно, его мне и задали.
Подписчику я ответила применительно к его запросу, а с вами порассуждаю шире.
Итак, нам нужны инструменты, которые:
- Можно пополнять.
- Имеют высокую доходность при минимальном риске - обидно было бы своего первого взноса лишиться.
1. Круговорот накопительных счетов
Самую высокую низкорисковую доходность сейчас дают накопительные счета в промо-периоде - около ключевой ставки и даже выше. По вкладам она всегда ниже ключа: накой банкам привлекать средства под 18%, если у ЦБ можно занять под 17?
Промо-период (когда вы открываете накопительный счёт впервые ИЛИ у вас таких счетов и денег на них не было полгода/год) длится 2-3 месяца. Открыли, деньги положили, по мере возможностей пополняли, промо истекло - оревуар, я ухожу к другому.
Пришли в другой банк, воспользовались конфетно-букетным периодом, ушли. В третий, четвертый, а там и в первом можно снова промо задействовать.
Минусы: скакать по банкам не всем нравится. Лишние действия.
2. Лесенка краткосрочных вкладов
Тут можно выбрать один банк (или одни Финуслуги с множеством банков) и каждый месяц открывать трех-четырехмесячный вклад: сейчас именно по ним ставки максимальные. На четвертый месяц первый вклад закрылся - добавить текущий взнос и новый открыть.
По банкам скакать не надо, ипотеку одобрили - деньги забрать можно быстро. Но! Помним, что на проценты по вкладам нужно платить налоги, если они превысили 1млн*максимальную ключевую ставку на год. В 2025 году это 210 тысяч рублей, в 2026, вероятнее всего, 150-170 тысяч. После уплаты налога 15% годовых превратятся в 13.
Таким образом, на вкладах имеет смысл размещать сумму около миллиона рублей - чуть больше с учётом того, что ставка по вкладам ниже ключа.
То, что больше, лучше разместить в инструментах, посленалоговая доходность которых выше, и это
3. Фонды денежного рынка
Довольно консервативный инструмент, низкорискованный, но с продажи паев нужно платить налог на прибыль. Всегда, если продержали меньше трёх лет - а вдруг вы через два года ипотеку возьмёте?
"Грязная" доходность на уровне ключевой ставки, но они снижается комиссией управляющей компании и налогами. Сейчас "вчистую" выходит около 14,5% (если покупать и продавать без комиссии).
4. Изящный вариант: облигации. Копить не на взнос, а на платеж
Подойдёт, скорее, тем, у кого какие-то накопления уже есть, но под текущие ставки покупать ничего не хочется. По облигациям сейчас можно зафиксировать доходность 15-20% годовых на ближайшие 3-5 лет.
Следите за руками: ипотека у вас, скажем, под 15% годовых, а на руках актив, который приносит 17. Вы спокойненько делаете текущие платежи с купонов, ни о чем не беспокоясь, с погашением очередного выпуска вносите досрочку. Профит!
Есть риски. Во-первых, дефолт эмитента - а вдруг компания разорится и облигационный должок не вернёт? Во-вторых, вот купите сейчас облигации, а ключевую ставку опять повысят - у нас же сейчас ни в чем нельзя быть уверенными. И будете получать свои 17%, когда вклад принес бы 18.
Высший пилотаж: набрать облигаций какого-нибудь банка и в нем же взять ипотеку. Как там говорят, одну квартиру оплачиваешь себе, вторую банку? В рассматриваемом случае, скорее, он тебе немножко метров подарит. Но это так, "ради прикола" - у банков доходность по облигациям не особенно высока, рациональнее другие брать.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Как предпочитаете копить вы?