В предыдущей статье мы разбирали, что такое акции и как на них можно заработать. Сегодня я вкратце расскажу про облигации. Мы не будем углубляться в тонкости и нюансы, но дочитав до конца, вы будете понимать, чем для нас могут быть полезными облигации.
Облигация – долговая ценная бумага. По смыслу как расписка. Компания или государство (тот, кто выпускает облигации) берет деньги в долг на определенный срок под определенный процент.
У облигации есть 3 параметра:
- Номинал
- Доходность
- Срок обращения
Например, мы купили государственную облигацию номиналом 1 000 рублей, доходностью 22% и сроком обращения 1 год. Это означает, что мы дали в долг государству 1 000 рублей на год, а взамен получили долговую расписку. По условиям этой расписки государство обязано вернуть нам 1 000 рублей через год и еще заплатить 22% за пользования нашими деньгами. Т.е. по факту через год мы получим 1 220 рублей.
Возможно, кто-то скажет, что доходность 22% за год в рублях с учетом текущего уровня реальной инфляции не интересна. Соглашусь, друзья, но отчасти.
Облигация действительно инструмент с невысокой доходностью. Но и риски при грамотном подходе здесь минимальны. Так вот, не смотря на небольшую доходность, облигации могут быть полезны в некоторых ситуациях
Например, со временем инвестор заработал приличный капитал, которым не хочет рисковать. У него цель – сохранить свой капитал, и жить на доход с процентов.
В этом случае он может сформировать портфель из облигаций. При грамотном подходе инвестор не потеряет свой капитал. При этом доходность по портфелю может быть выше реальной инфляции.
Например, капитал инвестора 10 000 000 рублей. Он инвестирует в облигации с доходностью 22% годовых. Если все пойдет по плану, то за год инвестор заработает 2 200 000 рублей, а в месяц это около 183 000 рублей. Неплохо, не правда ли?
Не спешите меня ругать, друзья, я прекрасно понимаю, что не у каждого есть такой капитал. Поэтому давайте рассмотрим пример, где сумма не так уж и важна.
Возьмем капитал 100 000 рублей.
82 000 рублей мы инвестируем в облигации под 22% годовых. С крайне большой долей вероятности мы получим эту доходность.
А оставшиеся 18 000 рублей мы вложим в рисковый актив, например, в высоко рисковую акцию (или крипто валюту). Мы понимаем, что за год эта акция может удвоиться в цене, но при этом есть и немалая вероятность банкротства компании.
К сожалению, все-таки компания не смогла рассчитаться по своим обязательствам, и мы теряем 18 000 рублей, на которые покупали акции. Но при этом мы заработали на облигациях. Государство вернуло нам наши 82 000, которые мы давали в долг и сверху выплатило проценты – 18 040 рублей.
Итого с облигаций мы вытащили 100 040 рублей. Получается, что, не смотря на потерю 18 000 рублей на акциях мы все равно остались при своих по итогу года так заработали 18 040 рублей на облигациях.
А что было бы, если мы заработали еще и по акциям?
Получается, что мы также заработали 18 040 на облигациях, вложив 82 000 рублей. Но при этом те деньги, что вкладывали в акции, мы удвоили (акция выросла за год на 100%).
Посчитаем. 82 000 (инвестиции в облигации) + 18 040 (доход по облигациям) + 18 000 (инвестиции в акцию) + 18 000 (доход по акциям) = 136 040 или 36% годовых.
Это очень хорошая доходность с учетом того, что риск по инвестициям был минимальным. Трудозатраты были тоже невысокими. Все что нам было нужно сделать – подобрать портфель облигаций, а также выбрать компанию, акции которой мы готовы удерживать год.
Конечно, в инвестировании в облигации есть свои нюансы. Их немало, но их несложно освоить. Облигации – прогнозируемый денежный поток, и важный инструмент в портфеле инвестора. С помощью облигаций можно сбалансировать риск и доходность нашего портфеля.