Недавно нам задали очень интересный вопрос – как объяснить феномен ОАЭ. Уважаемый комментатор, ваш вопрос — не только популярный, но и весьма своевременный. Ведь за красивыми картинками Дубая, роскошью небоскрёбов и репликами в духе «там нет налогов, вот где надо жить» часто скрывается довольно сложная и интересная экономическая конструкция. Давайте разберёмся: откуда у ОАЭ деньги и почему они действительно могут себе позволить не облагать граждан подоходным налогом.
I. За счёт чего живут Эмираты?
Первый и главный ответ — за счёт нефти и газа. Особенно в эмирате Абу-Даби, на который приходится подавляющее большинство всех углеводородных запасов страны. По состоянию на 2024 год, доходы от нефти и газа обеспечивают от 30 до 36 процентов ВВП, а в структуре бюджета некоторых эмиратов — и все 70. Это колоссальные цифры, позволяющие правительству покрывать большую часть госрасходов без участия налогоплательщика.
Но Эмираты давно не ограничиваются только углеводородами. Они выстроили диверсифицированную модель экономики, в которой значительную роль играют:
— доходы от туризма — в 2023 году это свыше 220 миллиардов дирхамов,
— реэкспорт и логистика через порты вроде Jebel Ali,
— доходы от финансовых и юридических услуг,
— поступления из свободных экономических зон,
— и с недавних пор — налоги в ограниченном виде, но об этом чуть позже.
Всё это создаёт достаточно прочную подушку для бюджета, позволяющую минимизировать налоговую нагрузку на физических лиц и по-прежнему привлекать бизнес со всего мира.
II. Почему можно не взимать подоходный налог?
Ответ предельно практичный: не потому, что это «идеология», а потому что есть чем заменить.
Во-первых, доходы от продажи нефти и газа по экспортным контрактам — это десятки миллиардов долларов ежегодно. Государственная компания ADNOC вкладывает сотни миллиардов в нефтехимию, СПГ и альтернативную энергетику. Это инвестиции с хорошей отдачей, которые возвращаются в бюджет в виде дивидендов и прибыли.
Во-вторых, у страны есть мощные суверенные фонды, в частности ADIA — Abu Dhabi Investment Authority. Это фонд с активами более чем на 850 миллиардов долларов, инвестирующий в мировую недвижимость, акции, инфраструктуру. По сути — государство создало себе «пенсионный фонд будущих поколений», при этом извлекая стабильный доход.
В-третьих, у ОАЭ очень низкий государственный долг и почти всегда наблюдается фискальный профицит. Например, в 2024 году профицит составил около 4,6% ВВП. Им не нужно затыкать дыры за счёт налогов, как это часто бывает в других странах.
И, наконец, отказ от подоходного налога — это осознанный инструмент привлечения талантов и капитала. Чем меньше барьеров для жизни и бизнеса, тем больше резидентов, компаний, инвестиций и экономической активности. Эта модель работает, потому что за ней стоит не декларация, а ресурсы.
III. Но всё-таки налоги там есть?
Да, налоги есть. Просто их вводят дозированно, точечно и осторожно.
Первый серьёзный налог — налог на добавленную стоимость (НДС) — появился в 2018 году. Ставка всего 5%, но даже он уже приносит государству миллиарды дирхамов ежегодно. Например, в 2023 году доход от НДС составил около 27 миллиардов дирхамов — это примерно 7,5 миллиардов долларов.
Второй — корпоративный налог. Он начал действовать с июня 2023 года и составляет 9 процентов, но — только для компаний, чей доход превышает 375 000 дирхамов в год (примерно 100 000 долларов). Малый бизнес и индивидуальные предприниматели, как правило, продолжают пользоваться льготами.
Более того, для крупных международных корпораций с глобальными оборотами с января 2025 начали применять глобальный минимальный налог в 15 процентов, в рамках международных соглашений ОЭСР и инициативы BEPS. Но всё это — в мягкой форме, без давления на предпринимателей из среднего и малого сегмента.
Отдельно стоит отметить акцизы — они введены на вредные товары: табак, сладкие напитки, энергетики. Это скорее не способ пополнить казну, а элемент государственной политики по здоровью и культуре потребления.
IV. Экономика без налогов? Не совсем
Сказать, что «в ОАЭ нет налогов» — это уже миф. Гораздо правильнее будет сказать: в ОАЭ нет классического подоходного налога на физлиц, а корпоративный налог и НДС — есть, но умеренные. Вся система построена так, чтобы:
— снизить барьеры для инвестиций,
— привлекать квалифицированных специалистов,
— дать бизнесу предсказуемость,
— при этом не ставить под угрозу устойчивость бюджета.
И пока нефть приносит стабильно высокий доход, ОАЭ могут позволить себе балансировать между привлекательностью и фискальной нагрузкой.
V. А в чём секрет устойчивости?
Секрет прост — грамотное управление доходами. Эмираты не только получают деньги от нефти, но и инвестируют их с умом, создают резервы, формируют фонды, строят долгосрочные стратегии. Это позволяет не вводить тяжёлые налоги, а где надо — делать их «умными» и точечными.
При этом они не отстают от мира: налоговая реформа идёт, только без резких движений и с учётом интересов бизнеса.
VI. Что можно взять себе на заметку?
Если вам показалось, что ОАЭ — это «рай без налогов», важно понимать: за внешней простотой стоит огромная система государственной стратегии, природные ресурсы и глобальные инвестиции. Никакого чуда здесь нет — только холодный расчёт, ресурсы и опытная управленческая команда.
Но перенять у них кое-что можно: разумный подход к налоговой политике, при котором бизнес — партнёр.
Если захотите рассмотреть, какие модели оптимизации применимы в вашей сфере и как защититься от фискальных рисков — мы подскажем. Обращайтесь по почте, указанной в описании канала.
Читать также:
1. Мероприятия налогового контроля: их проведение при налоговой проверке
2. Какие налоги заставят вас удивиться: обзор странных финансовых практик
3. Платить налоги добровольно - реальность или выдумка?
#налоги #налогооблажение #налогивдругихстранах #ОАЭ #уплатаналогов #подоходныйналог #НДС #корпоративныйналог #налоговыйорган #налоговаяполитика #фискальнаяполитика #экономика #налоговыйконсалтинг #налоговыйконсультант
Статья выпущена 20.06.2025 года.