В одном из российских банков сообщили о появлении нового продукта в рамках исламского банкинга — брокерского счета, соответствующего мусульманским халяльным нормам. В чем отличие халяльных брокерских счетов от нехаляльных? Что такое халяль вообще и халяльный исламский банкинг в частности?
Счет для брокеров-мусульман
Исламское право (шариат) относится к биржевой торговле с осторожностью. Некоторые операции (к примеру, спекуляции с фьючерсными контрактами) вообще считаются харамными, то есть запрещенными, потому что они не создают физической ценности. Исламские инвесторы участвуют в биржевой торговле, сверяясь со строгими религиозными нормами.
И вот на проходящем в настоящее время (с 13 по 18 мая) XVI международном экономическом форуме «Россия — Исламский мир: KazanForum» представители Т-Банка анонсировали запуск нового продукта в рамках экосистемы исламского банкинга. Это халяльный брокерский счет, который разработан с учетом нюансов исламской этики.
Если раньше для проверки халяльности акций клиентам требовалось дополнительно загружать специальное платное приложение, то теперь им будет доступен бесплатный сервис халяльных инвестиций, где все бумаги проверены на соответствие нормам исламского права. Сервис соответствует стандартам AAOIFI (Организация бухгалтерского учета и аудита исламских финансовых учреждений) и одобрен Духовным управлением мусульман Чеченской Республики, а также Советом улемов Духовного управления мусульман Татарстана.
Как пояснили в банке, владельцы таких счетов просто не смогут приобретать продукты, которые не соответствуют нормам халяль. Это касается, например, опционов, фьючерсов, облигаций и привилегированных акций. Инвесторы-мусульмане увидят на своем брокерском счете только халяльные акции, компании-эмитенты которых прошли предварительный скрининг на соответствие исламским принципам, сообщает ИА «Прайм».
Что такое халяль?
«Халяль» (араб. al-halal, что переводится как «разрешенное») — это все, что соответствует нормам шариата, то есть своду правил, регулирующих жизнь мусульман. Противоположным понятием является «харам» — то, что запрещено.
Чаще всего определение «халяльный» употребляется в контексте продуктов питания и подразумевает разрешенную к употреблению мусульманами пищу. В первую очередь это касается мяса: мусульманам запрещено есть мясо хищных животных и птиц, грызунов, пресмыкающихся и некоторых водных обитателей, включая улиток. Из домашних животных запрещенным является мясо свиней, мулов и ослов. Кроме того, в категорию харам попадают ядовитые существа или другие животные, которые могут представлять опасность для здоровья человека.
Что касается растительных продуктов, то здесь ограничения достаточно незначительны: например, проклинаемое многими пальмовое масло считается халяльным. А вот краситель кармин (Е120) относится к запрещенным добавкам, так как он производится из насекомых.
Однако концепция халяль распространяется не только на питание, она охватывает все сферы жизни мусульманина. Например, целые отрасли производства и сектора экономики могут быть классифицированы как халяльные или харамные. Производство алкогольных напитков — харам, а пошив одежды специально для мусульманок — халяль.
Что такое исламский банкинг?
Это особый подход к банковской деятельности, основанный на принципах шариата.Одним из ключевых аспектов исламского банкинга является строгий запрет на получение процентных доходов. Это означает, что любые сделки, основанные на начислении процентов — харам. Кроме того, исламские банки не могут инвестировать средства в сферы, которые считаются харамными: производство алкоголя, табака, игорный бизнес, свиноводство.
При этом финансовые учреждения в рамках исламского банкинга получают прибыль через инвестиции. Наиболее распространенные финансовые инструменты — это рассрочка, лизинг и долевое финансирование. Такой подход ближе к проектному инвестированию, где банк выступает в роли инвестора и делит риски с компанией, которой предоставляет средства.
Как объясняет экономист Эльмира Имамкулиева (старший преподаватель НИУ ВШЭ), суть исламской финансовой этики заключается в том, что риски и прибыли распределяются между всеми участниками финансовых операций. Если какая-то сторона получает прибыль, то и остальные участники также должны получать свою долю в заранее оговоренных пропорциях. В случае убытков они также распределяются между всеми участниками. Это создает взаимную заинтересованность в успехе проекта.
Другим важным принципом исламского банкинга является необходимость получения одобрения от религиозных авторитетов. Финансовые учреждения, работающие по правилам шариата, должны действовать с согласия совета муфтиев и экспертов в сфере шариата.
С 1 сентября 2023 года Центральный банк России инициировал пилотный проект по исламскому (партнерскому) банкингу в четырех российских регионах: Чечня, Дагестан, Татарстан и Башкортостан. Этот эксперимент признан успешным, и теперь, по словам заместителя министра финансов Ивана Чебескова, Минфин подготовил дорожную карту для дальнейшего развития исламского банкинга в России.
---