Друзья, на прошлом уроке мы рассмотрели ленивый портфель начинающего инвестора, собранный исключительно из фондов. Как мы выяснили можно собрать портфель всего из одного фонда стоимостью 3 рубля, который учитывает все — акции, облигации, золото. А можно собрать портфель из разных фондов, включающих в себя однотипные активы — отдельно акции, отдельно облигации, отдельно золото. Несмотря на то, что этот портфель обходится дороже, он до сих пор еще досаточно дешев в наполнении — самый дорогой фонд, входящий в него, не превышает 26 рублей. Но фонды имеют недостатки по сравнению с самостоятельными активами. Приобретая фонд, вы полностью доверяетесь управляющей компании. Кроме того, вам придется платить этой компании ежегодную комиссию за управление фондом, которая будет съедать часть вашего дохода. Я включаю в свой портфель только те фонды, без которых у меня не получается обойтись (фонд на золото и фонд ликвидности).
Поэтому предлагаю вернуться к нашему изначальному ленивому дивидендному долгосрочному портелю, который мы разобрали на уроках №14 и 15. Но если тот портфель требовал начальную сумму не меньше 7 тысяч рублей (стоимость одной акции Лукойла), то сегодня мы соберем портфель для начальной суммы инвестирования чуть более 800 рублей. Для верности округлим ее до 1 тысячи рублей. То есть ни один актив этого портфеля не должен выходить за цену 1 лота в 1 тысячу рублей.
В 15 уроке мы собрали 3 составных части портфеля — облигации, золото, фонд ликвидности, цена 1 лота каждого из которых не превышает 1 тысячу рублей. Поэтому предлагаю оставить их без изменения, а сосредоточиться на основной части портфеля — акциях.
Напомню структуру нашего портфеля:
- Акции — 62%
- Облигации — 18%
- Золото 5%
- Фонд ликвидности — 15%
Я применил 62/18/5/15, чтобы удобнее было покупать 6 облигаций.
Итак, наша задача подобрать дивидендные акции не дороже 1000 рублей за 1 лот каждой из них.
И начал я с того, что составил список акций не дороже 1000 рублей за лот. Эта информация есть в мобильном приложении «СберИнвестиции», которое мы очень подробно разобрали на наших уроках.
На главной странице в нижнем меню выбираем раздел «Рынок», а дальше листаем вниз, пока не найдем «Акции до 1000 Р» и выбираем «Смотреть все».
Правда там собраны далеко не все акции до 1000 рублей. Поэтому мне пришлось расширить этот список теми акциями, которыми я торгую, а в моем списке свыше 70 отобранных акций, которым я доверяю. Вам же при самостоятельном подборе придется перебирать весь список торгуемых на Мосбирже акций. Проблема выбора заключается в том, что цена указывается за 1 акцию, но акции торгуются лотами. Существует большое количество акций дешевле 1000 рублей, но нужно найти информацию, сколько акций в одном лоте. В приложении СберИнвестиции я знаю только один вариант — выбрать акцию и нажать кнопку Купить. Там в самом низу указано, сколько акций в лоте.
И если акция стоит 250 рублей, а лот — 10 акций — нам эта акция не подойдет, так как цена лота окажется 2500 рублей.
Итак мы составили список, пускай в нем будет 30 акций (я не сохранял за ненадобностью свои черновики, поэтому число приблизительное).
Следующим шагом мы заносим все акции в таблицу со столбцами:
- Акция
- Сектор экономики
- Цена акции
- Лот
- Цена лота (= Цена акции * Лот)
- Див. доходность (прогноз)
- Капитализация
- DSI
Данные трех последних столбцов брал на сайте Доход.ру
Далее удаляем из таблицы все акции, которые не платят дивиденды и те, у кого прогнозируется дивидендная доходность менее 10% годовых.
В 14 уроке мы брали акции с дивдоходностю, превышающую среднюю доходность Индекса Мосбиржи (11,28%). Но сейчас акций очень мало и я понизил планку до 10%.
Следующим шагом сортируем таблицу по столбцу DSI и удаляем акции с DSI меньше 0,4.
У меня получилось 7 акций, которым я присвоил веса с учетом дивидендной доходности, капитализации и DSI.
Общая сумма весов не должна превышать 62%.
Вы можете обратить внимание, что капитализация у Роснефти самая большая, но вес у Газпром Нефти и Татнефти выше — это из-за DSI и более высокой дивдоходности. Вы можете распределить веса по своему.
У этой таблицы есть один серьезный недостаток — 3 эмитента принадлежат к нефтегазовому сектору и занимают ¾ раздела акций.
Такой портфель будет более доходным (за счет высоких дивидендов в нефтегазе), но и более рискованным.
Поэтому я предлагаю оставить только 1 эмитента из нефтегазового сектора — мне нравится Газпром нефть, вы можете оставить Татнефть или Роснефть.
А веса акций распределить более равномерно. Это снизит доходность, но и существенно снизит риски.
Не буду выкладывать Excel таблицу полного портфеля, надеюсь вы поняли, как ее заполнять. Но если нужна, напишите в комментариях, я ее добавлю.
А на следующем уроке предлагаю вернуться в нашу действительность с высокой ключевой ставкой, которая с нами надолго, и составить портфель на период 3-5 лет. Боюсь, что раньше ключевая ставка до приемлемого уровня не упадет. Это уже будет не дивидендный и не ленивый портфель. Но об этом — позже.
💥 Мои публикации не являются индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
🔥 С вами был Старый биржевик. До новых встреч!