Путь к финансовому благополучию для многих инвесторов кажется сложным — бывает трудно подобрать инструменты для размещения капитала или нет времени анализировать фондовый рынок. Что в этом случае делать и почему купить ЗПИФ — лучший вариант для инвестиций, чем акции, облигации или банковские депозиты, — рассказываем в нашей статье.
Однозначно ответить, что ЗПИФ лучше акций, облигаций или депозита, нельзя — у каждого актива есть свои плюсы и минусы. Выбор инструмента зависит от индивидуальных целей и риск-профиля инвестора. Однако, есть причины, по которым ЗПИФ может быть привлекательнее других активов.
О 5 причинах инвестиций в ЗПИФ подробно рассказали здесь.
Почему ЗПИФ привлекательнее акций
Инвестиции в акции считаются более рискованными:
- Непредсказуемость компании. Стоимость акций напрямую связана с успехом бизнеса. Прогнозирование будущих доходов компаний — задача сложная, и даже опытные аналитики могут ошибаться. Негативные факторы (конкуренция, изменения в законодательстве, экономические кризисы) могут серьезно повлиять на прибыль компании и, как следствие, на стоимость акций.
- Рыночная волатильность. Рынок акций постоянно меняется под влиянием множества факторов: политических событий, экономических прогнозов, инфляции, новостей. Эти изменения могут быть внезапными и значительными, вызывая быстрые колебания цен на акции, что может привести к убыткам инвесторов.
- Отсутствие гарантий. В отличие от депозитов, где гарантирован возврат вложенных средств (хотя и с ограниченной доходностью), акции не гарантируют прибыли. Инвестор может потерять часть или все свои инвестиции, если компания обанкротится или ее акции сильно упадут в цене.
- Отсутствие диверсификации. Вложения в одну или несколько компаний повышает риск. Если бизнес одной из них потерпит неудачу, можно потерять часть или весь капитал. Чтобы снизить риски, инвесторам нужно диверсифицировать портфель, то есть инвестировать в бумаги разных компаний, отраслей и секторов.
- Активное управление. Инвестору нужно самостоятельно выбирать акции. Для этого требуется глубокое понимание фондового рынка, анализ финансовой отчетности компаний, а также умение прогнозировать рыночные тенденции. Неправильные инвестиционные решения могут привести к значительным убыткам.
При вложениях в акции важно понимать, что этот актив может приносить высокую доходность в долгосрочной перспективе. Главное — грамотная диверсификация портфеля, профессиональный анализ и долгосрочная стратегия.
Если нет желания разбираться, тратить время на оценку и постоянный контроль, в этом случае идеальным вариантом для инвестиций становятся ЗПИФы.
О том, что такое ЗПИФ, можно почитать здесь.
Преимущества выбора ЗПИФ в сравнении с акциями
- Диверсификация. ЗПИФ инвестирует в различные акции, что снижает риски, связанные с инвестированием в отдельные ценные бумаги.
- Профессиональное управление. В отличие от самостоятельного выбора акций, фондом управляют опытные профессионалы, которые отбирают лучшие активы и контролируют риски.
- Доступ к закрытым рынкам. ЗПИФы могут инвестировать в активы, недоступные рядовому инвестору, например, недвижимость или частные/непубличные компании.
- Длительная перспектива. Фонды работают на горизонте от 3 до 15 лет, это позволяет получать более высокую доходность.
Почему ЗПИФ привлекательнее облигаций
Облигации — это классический инструмент для консервативных инвесторов, которым нужен стабильный доход и относительная сохранность вложенного капитала.
Плюсы инвестиций в облигации
- Низкий риск. Долговые бумаги считаются менее рискованными, чем акции, поскольку выпуск облигаций — это заем государству или компании. Он предполагает обязательное возвращение вложенных средств.
- Стабильный доход. Облигации выплачивают процентный доход (купон), который может быть фиксированным или плавающим (привязанным к ключевой ставке ЦБ или RUONA).
- Защита от инфляции. Некоторые типы облигаций (например, замещающие или флоатеры) могут защитить инвестиции от инфляции, особенно, в периоды ужесточения денежно-кредитной политики.
- Ликвидность. Облигации с высоким кредитным рейтингом считаются ликвидным активом, поскольку их можно легко купить или продать на вторичном рынке.
Минусы инвестиций в облигации
- Низкая доходность. Доходность облигаций, как правило, ниже, чем доходность акций. По некоторым бумагам она может даже не превышать уровень инфляции.
- Риск дефолта. Компания или государство, выпустившее облигацию, могут не выполнить свои обязательства по выплате процентов или возврату вложенных средств. В случае угрозы дефолта инвесторы вынуждены продавать облигации с убытком иначе можно полностью потерять вложенные средства.
- Риск ликвидности. Если облигация торгуется среди небольшого круга инвесторов, ее сложно быстро и выгодно продать. Разница между ценой покупки и продажи будет существенная. А может возникнуть ситуация, когда желающих купить такую бумагу не окажется вовсе.
Преимущества выбора ЗПИФ в сравнении с облигациями
- Потенциал более высокой доходности. Фонды, как правило, предоставляют более высокую доходность, чем облигации, за счет инвестирования в рисковые активы.
- Диверсификация и снижение рисков. Инвестиции в фонды помогут диверсифицировать портфель и снизить риски, связанные с инвестированием в отдельные облигации.
- Активное управление. Покупка ЗПИФ позволяет более гибко реагировать на изменения на фондовом рынке, в отличие от пассивного управления долговыми бумагами.
- Инфляционная защита. Фонды, инвестирующие в недвижимость или инфраструктуру, надежно защищают от инфляции.
Тем не менее стоит иметь ввиду, что инвестиции в ЗПИФ более рискованны, чем покупка облигаций. Если паи фонда не торгуются на бирже, они менее ликвидны, чем долговые биржевые бумаги.
Почему ЗПИФ привлекательнее банковских депозитов
Плюсы открытия банковского депозита
- Низкий риск. Депозиты застрахованы государством — деньги защищены от банкротства банка. Страховая сумма составляет 1,4 млн рублей.
- Стабильность. Депозиты обеспечивают стабильный доход.
- Доступность. Открытие депозита — не требует много времени, опция доступна практически всем клиентам. Операцию можно провести в отделениях банков или онлайн.
- Ликвидность. По закону снять деньги со вклада можно в любое время.
Минусы открытия банковского депозита
- Низкая доходность. Доходность депозитов может быть ниже, чем у других инвестиционных инструментов, особенно в периоды мягкой ДКП и низких ключевых ставок.
- Инфляционный риск. Реальная доходность депозитов может оказаться мизерной в сравнении с уровнем инфляции.
- Налогообложение. Проценты по депозитам подлежат налогообложению. Например, если в 2023 году был получен процентный доход свыше 150 тысяч рублей (1 000 000 руб * 15%), то с суммы превышения придется заплатить 13% НДФЛ или 15%, если процентный доход по вкладам превысил 5 млн рублей.
- Потеря дохода. Если вклад потребуется закрыть ранее оговоренного договором срока, банк начислит процент по ставке вклада до востребования — 0,01%.
Преимущества выбора ЗПИФ в сравнении с депозитом
- Доступность. ЗПИФ предоставляют доступ к широкому спектру инвестиционных возможностей, не доступных частному инвестору.
- Долгосрочная перспектива. Фонды, как правило, работают на горизонте 3-15 лет, что позволяет инвестировать в проекты с высоким потенциалом прибыли.
- Коллективное управление. ЗПИФ — это коллективный инвестиционный инструмент. В некоторых случаях создание фонда проходит, как регистрация Акционерного общества, где пайщики выступают в роли акционеров. Это позволяет инвесторам участвовать в управлении фондом, голосуя за решения, касающиеся его деятельности.
- Налоговые преимущества. Инвестор платит налог только с дивидендов или дохода от погашения паев. Прибыль, которая остается в фонде, не облагается налогом. Эти средства реинвестируются, принося инвестору дополнительную доходность.
- Финансовая прозрачность. ЗПИФ обязаны предоставлять своим пайщикам регулярную отчетность о своей деятельности.
- Инфляционная защита. Фонды, инвестирующие в недвижимость или инфраструктуру, могут служить защитой от инфляции, в отличие от депозитов.
- Управление капиталом. ЗПИФ предлагает более активное управление капиталом, чем простое хранение средств на банковском депозите.
- Профессионализм. Управление активами фонда осуществляется опытными менеджерами с глубокими знаниями в выбранном сегменте рынка.
Выводы
ЗПИФ представляет собой привлекательный инвестиционный инструмент, который предлагает:
- Профессиональное управление
- Диверсификацию
- Доступность
- Долгосрочную перспективу
Важно помнить, что вложения в фонды — это долгосрочная стратегия. При выборе ЗПИФ нужно изучить стратегию фонда, узнать о команде управления, финансовых показателях, доходности, успешных проектах.
Инвестиции в ЗПИФ, как и в другие инструменты, связаны с рисками — ошибки чреваты потерей капитала.
Нужна профессиональную помощь в выборе подходящего фонда? Обращайтесь, будем рады помочь.
Сайт: Инвестиционная система
Подписывайтесь на наш ТГ-канал: ФОНДЫ НЕДВИЖИМОСТИ
*не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
