Это детальный обзор одного из готовый решений для инвестиций в СберБанке. После прочтения статьи вы найдете ответ на вопрос о том, подойдёт ли вам этот финансовый инструмент.
Статья с обзором ВСЕХ готовых решений от СберБанка тут:
В прошлый раз при разборе доверительного управления я закончил на Модельных портфелях, теперь мы разберем стратегию, которая называется "Халяльные инвестиции".
Халяльные инвестиции
Стратегия доверительного управления для инвестиций в соответствии с нормами шариата
Халяльные инвестиции — это стратегия доверительного управления, которая дает возможность сформировать долгосрочный капитал с помощью инвестирования в акции компаний, принципы ведения финансовой и экономической деятельности которых соответствуют нормам шариата, обладающие достаточной ликвидностью и потенциалом роста.
Прогноз доходности стратегии
Динамика стоимости
Условия инвестирования:
- Минимальная сумма инвестирования: 5 000 рублей.
- Минимальная сумма довнесения: 1 000 рублей.
- Минимальная сумма вывода: 5 000 рублей
Комиссии по стратегии:
- Вознаграждение за управление ДУ: ежеквартально 0,15% (0,6% в год)
- Вознаграждение за управление фондом БПИФ Халяльные инвестиции: 0,8%
Посчитаю фактическую доходность с учётом ВСЕХ комиссий:
Доходность за 1,5 года с момента запуска данной стратегии: 42,94% (45,04% - 0,9% вознаграждение за управление ДУ - 1,2% вознаграждение за управление фондом)
Выглядит всё не так плохо. Хорошая доходность, однако есть интересный момент - это состав (структура) данной стратегии.
Структура стратегии
По данной стратегии нигде нет информации про состав. Есть только упоминание о том, что стратегия предполагает инвестирование денежных средств в БПИФ «Халяльные инвестиции».
Ещё одно важное замечание - на сайте СберБанка не написано о том, что стратегия состоит из фонда. Упоминание об этом можно найти только на сайте УК "Первая", которая и занимается всеми фондами СберБанка.
Давайте же посмотрим на динамику стоимости фонда "Халяльные инвестиции"
Справедливости ради скажу, что фонд "Халяльные инвестиции" существует дольше, чем сама стратегия. В таком случае я решил посмотреть результаты фонда за тот же период, что существует стратегия. Это с 26.04.2022 по сей день. Такой график доходности получается:
Если сравнить оба графика и доходность, которые они показали за этот период, вот что получается:
- Доходность фонда "Халяльные инвестиции": +47,08%
- Доходность стратегии «Халяльные инвестиции»: +45,04%
Как видите они практически идентичны друг другу. Если посмотреть на рисунок графика, то он тоже будет один в один.
Я решил сравнить комиссии стратегии и фонда и вот что вышло:
- Стратегия: 1,4% в год (невозможность без дополнительной комиссии закрыть стратегию раньше, чем через 547 дней)
- Фонд: 1,1% в год (возможность без дополнительных трат продать паи фонда в любой момент)
📊 Мои выводы
В целом, у стратегии отличная доходность, особенно если учитывать тот факт, что тут нет бешеных комиссий за успех в размере 15%, как у "Модельных портфелей", про которые я рассказывал в 1 части.
Но одну вещь я так и не понял - это зачем существует стратегия, состоящая из одного фонда, который можно купить отдельно? За что я должен платить СберБанку дополнительные 0,3% в год? Вопрос, который остаётся открытым...
Мой вердикт такой: если вы планируете инвестировать в соответствии с нормами шариата, то можете покупать фонд "Халяльные инвестиции".
МОИ СТАТЬИ ПО ФИНАНСОВЫМ ИНСТРУМЕНТАМ:
Подпишись,
если было интересно и следи за новыми статьями по СберБанку и другим финансовым инструментам.
Мой Телеграм канал, куда я регулярно выкладываю результаты по своим финансовым инструментам и не только:
Не является инвестиционной рекомендаций!