— Подсудимый, что вас вынудило ограбить банк?
— Он первый начал!
Вот странная штука эти курсы валют. С одной стороны, мы точно знаем, что чем устойчивей и стабильней валюта того или иного государства, тем лучше у него дела с экономикой. Однако на практике это почему-то не работает.
Возьмем Россию. Мы смогли устоять против санкций. Красавчики же. Какое еще доказательство устойчивости экономики вам надо? Доходы? Так стали крупнейшей экономикой в Европе и пятой в мире. По покупательной способности. А курс рубля какой-то не вдохновляющий, верно?
С другой стороны страна 404. Полстраны разбежалось, работать почти некому, собственных доходов практически нет, в долгах как в шелках. Однако курс гривны стоит как влитой. С чего бы такая история?
Давайте разбираться.
Что показывает устойчивость экономики?
1. Бюджет страны. То есть соотношение доходов государства и его расходов.
2. Наличие долгов. Если страна много должна, то это никак не говорит о ее внутренней устойчивости. А даже наоборот — о серьезной слабости.
3. Внешнеторговый баланс. Сколько страна продает и покупает. Если внешнеторговое сальдо положительное, то экономика на подъеме. Отрицательное — увы, ребят, у вас все не очень хорошо.
Это основные факторы. Есть куча тонкостей и особенностей, которыми экономисты любят забалтывать реальное положение дел, но для понимания процессов мы их сегодня проигнорируем. (Просто чтобы не увязнуть.)
По идее, соотношение курсов валют должно проходить через эти три фактора. Одна беда. Доллары и евро в этом сравнении не участвуют. И на самом деле в наше время курсы валют определяются прежде всего наличием спроса на ту или иную валюту.
Украина тут на особицу. Их курс стоит, потому что, с одной стороны, никто и не сравнивает, а с другой — туда идут бешеные западные вливания, создавая искусственно внешние поступления денег.
Да, никакое здоровье или болезнь экономики современные курсы валют не показывают. Такой вот бред сивой кобылы, осложненный маниакально-депрессивным психозом. Или, как сейчас модно говорить, биполярочкой. Думается, психоз просто признан не слишком толерантным.
В этом психозном бреду мы и живем. Более того, все рецепты экономистов о том, как поднять курс рубля, несостоятельны. Они могут кратковременно решить проблему, но не глобально. Ведь если в стране нет долларов и евро в нужном количестве, то цена на эти валюты все равно будет расти. По причине дефицита, а не экономических показателей.
Или если турецкую лиру будут продолжать целенаправленно грохать, то хоть весь ЗВР спусти — ничего ты не сможешь всерьез изменить.
Однако БРИКС, как мы знаем, собирается изменить ситуацию. Прежде всего, используя расчеты в национальных валютах. Пока помогает слабо. Ибо пересчет валют идет через сравнение курсов валют с теми же долларами или евро.
Если учесть, что у США самый большой долг в мире, дико дефицитный бюджет и отрицательное внешнеторговое сальдо, то стоить зеленая бумажка должна примерно... ничего. Но это пока, увы, не так.
Разговоров про новую валюту БРИКС много. Есть идеи использования золота. А может, даже каких-либо энергоденег. Чтобы те были обеспечены именно реальными ресурсами.
Только фокус в том, что в мире нет проблем с наличием или отсутствием каких-то валют. Есть проблемы с их оценкой. Кратенько я об этом уже писала тут.
В результате то, что называется новой валютой, по сути должно стать именно системой оценки. Ну а обеспечением будет являться сама по себе экономика страны. Вместе с ее долгами, прибылями и другими историями.
Если (а скорее всего даже когда) БРИКС выйдет на реальный пересчет стоимости и ценности экономик государств, то новая условная единица может появиться.
Допустим, у нас есть государство, у которого идеально сбалансированный бюджет, нулевое внешнеторговое сальдо и нет долгов. Тогда валюта страны будет стоить, скажем, 100 условных единиц. Которые и будут той самой валютой. Количество единиц также можно определить «весом» государства в мировой экономике. Например, если нулевое сальдо обеспечивается полным отсутствием торговли с внешним миром, то количество условных единиц невелико. А если торговля значительна, то и «внешних денег» больше.
Теперича давайте прикинем, а какой на самом деле вес той или иной валюты в мире?
Доллары, как я уже упомянула, имеют почти отрицательное значение. То есть надо еще и приплатить, чтобы кто-то их взял.
А вот с китайским юанем ситуация интереснее. С одной стороны, у него профицитный торговый баланс. За 2022 год они продали на 80,6 млрд долларов больше, чем закупили. То есть, на первый взгляд, внешняя валюта должна быть выше 100. Однако при этом у Китая дефицит бюджета в размере 1,1 трлн долларов в том же году. А еще уровень внешнего долга около 45% ВВП. Хотя в том же 2022 году он снизился по сравнению с предыдущими долгами.
Кстати, чего это вдруг Китаю сокращать свой внешний долг активными темпами? Может, чего знают? Есть, конечно, и инвестиции в экономики других стран. Но несмотря на огромный в количественном выражении оборот средств, ситуация у наших партнеров не сказать чтобы веселая.
С другой стороны, есть ОАЭ. Вот у кого должна быть максимально крепкая валюта. Деньги-то рекой текут. И бюджет не дефицитный, и внешнеторговый баланс (правда не всегда — бывали годы, когда ОАЭ падал в дефицит, виной была низкая стоимость нефти). Однако отток валюты из страны из-за трудовых мигрантов резко снижает стоимость внешней валюты, а значит возможности закупок.
ОАЭ при этом последние пару лет взяли курс на снижение доли трудовых мигрантов в своей экономике. Это приводит к куче казусов, ибо местные вообще работать не умеют, но потихоньку учатся. Выхода нет. Тоже что-то знают?
С введением новой условной единицы есть одна большая-пребольшая сложность. Дело в том, что при подобных подсчетах будет невозможно спекулировать валютами. А также невозможно жить в состоянии дутой пустой экономики. Потому что важен будет не оборот средств, а конечная прибыль. И не в количественном выражении, а в процентном, реальном.
Жить за счет грабежа других стран, что отлично, кстати, позволял золотой стандарт или же нефтяной, тоже не получится.
Любые реальные ресурсы можно отобрать и присвоить. А вот создать нормальный баланс экономики — это сложно. И мухлевать тут вдолгую не получится. А если еще взять за правило пересчитывать значения раз в квартал, как идут основные отчеты, то вообще весело.
А еще одна даже не сложность, а подлость как для США с прихлебателями, так, возможно, и для наших партнеров по БРИКС, что подобная система максимально выгодна России.
Страна с самым минимальным внешним долгом, минимальным дефицитом бюджета (и тот на самом деле пока еще вилами по воде писан. Ибо бюджет прикидывается при стоимости нефти в 40–45 баксов за баррель, а так как реальная стоимость сильно выше, то итогом весь дефицит нивелируется) и серьезным положительным внешнеторговым сальдо окажется в максимальном выигрыше.
Ну и третья подлость, я тоже писала, что всю систему внешней торговли надо максимально вывести из банковского подчинения. Ибо сама идея банков заставляет накручивать на реальность дополнительные проценты.
Создать описанную мной систему возможно именно в современные времена. Когда у нас отличные компьютерные вычислительные мощности и бешеная скорость обмена информацией.
Будет ли? Не знаю. Но очень надеюсь. И если честно, не вижу другого вменяемого выхода наладить, наконец, внешнеторговый баланс, уйдя от доллара. Все остальные варианты намного хуже. Не для нас, в принципе для мира.
Ах, да, что при такой системе будет с биткойном и иже с ними? Ничего. Это не валюты стран, и экономикой они не обеспечены. Как и вообще не обеспечены ничем.
Ну вот как-то так.