Всем привет!
Что-то вчера мне понравилось считать и сравнивать доходности своей стратегии и индекса МосБиржи на акции. Если не читали, статья вот:
В итоге получилось, что моя стратегия работы с капиталом дала бОльшую доходность, чем стратегия покупки акций из индекса МосБиржи за последние 3 года (с учетом дивидендов и налогов) .
Вдохновившись тем, какой я молодец и супер-крутой инвестор, я решил сравнить свою стратегию и с индексом облигаций МосБиржи.
Исходные данные те же:
- Срок инвестирования: 35 месяцев
- Всего в Капитал внесено своих средств: 4 007 442 рубля
- Размер Капитала на 1 июля 2023-го: 5 119 431 рубль
Вопрос: Каков бы был мой результат в рублях (и процентной доходности), если бы все сохраненные и непотраченные деньги я инвестировал в покупку облигаций российского рынка, а не распоряжался ими так, как распоряжался (почти все действия описаны на канале)?
В качестве основного ориентира я взял композитный индекс облигаций МосБиржи RUABITR: https://www.moex.com/ru/index/RUABITR
Условия те же, что и раньше: пусть я в первый рабочий день каждого месяца покупал бы облигации на Мобирже на все деньги, которые за предыдущий месяц не потратил и отложил в Капитал.
Для расчета чистой доходности я использовал функцию Excel ЧИСТВНДОХ().
Результаты:
- Моя стратегия "Рациональный доход": 17,21% годовых (капитал 5 119 431 руб)
- Индекс облигаций RUABITR: 4,46% годовых (капитал 4 279 414 руб)
- Индекс акций MCFTRR (статья): 6,31% годовых (капитал 4 395 305 руб)
По облигациям доходность выходит меньше чем и по акциям, и по моей стратегии. То, что облигации дают меньшую доходность, чем акции - понятно, однако, в некоторые промежутки времени возможна обратная ситуация. Для наглядности вывел изменения размера Капитала во времени для всех трех стратегий на график.
До февральского обвала акции ожидаемо превосходили бы в доходности облигации, потом ситуация изменилась. Буквально месяц назад акции снова начали превосходить облигации (сказался дивидендный сезон).
Интересно, что бОльшую часть временных промежутков, мой совокупный портфель из облигаций был бы больше, чем по моей стратегии (обратите внимание на участки, где желтая линия выше синей).
Вывод
Мои удачные моменты входы в акции + удачный выход из валютных инструментов и прочие активные действия по итогу, конечно, дали повышенную доходность, однако, не факт, что "превосходство" облигаций не повторится вновь.
А если честно, то мне кажется, что депозиты уделают вообще все стратегии. Есть там некоторые сложности в расчетах, пока думаю, как посчитать. Как придумаю - сделаю сравнение и с депозитами тоже. Не забудьте подписаться и поставить лайк.
ВАЖНО: не воспринимайте все написанное на канале как инвестиционные рекомендации