📝 Принципы Баффета: долгосрочные инвестиции в надежные компании

Начинаем серию публикаций, которые помогут инвесторам узнать больше о принципах «гуру» фондового рынка при включении ценных бумаг в свои портфели.

Сегодня мы поговорим о легенде долгосрочного инвестирования,

📍человеке с почти 80-летним (!) опытом личных инвестиций на Уолл-стрит,

📍92-летнем владельце Berkshire Hathaway, который начал инвестировать в 11 лет.

По изучении принимаемых Уорреном Баффетом решений о покупке и продаже акций можно сказать, что основными принципами его стратегии стали:

1️⃣Долгосрочные вложения в ценные бумаги.

Порой он держит ценные бумаги не одно десятилетие, получая выплаты дивидендов. Соглашусь с Баффетом, мне импонирует стратегия – составил инвест портфель и следишь за успехами. Так инвестор меньше тратит нервов и больше зарабатывает.

2️⃣Покупай, когда страшно, продавай, когда вокруг эйфория.

Баффет смотрит за динамикой своего портфеля и, когда есть опасения скорой коррекции, фиксирует прибыль. Покупать акции и другие ценные бумаги стоит на снижении цены, даже когда вокруг царит паника. 

Но... никогда не стоит «бежать за уходящим поездом». 🚂

Т. е. если видите, что 📈рост уже идет

🗣или об этом секторе уже давно (и с завидным постоянством) говорят аналитики,

то, может, стоит дождаться коррекции и уже на ней заходить в бумаги либо пропустить этот рост из-за эйфории.

К примеру, рыночные «пузыри» в виде

📌тюльпаномании,

📌доткомов

📌и ипотечных ценных бумаг.

Чем они закончились?

3️⃣Внимание к цифрам.

Абсолютно согласен здесь с мэтром. Внимательно смотрю в первую очередь на

✔️выручку,

✔️EBITDA,

✔️прибыль на акцию,

✔️маржинальность бизнеса

✔️и оценки по мультипликаторам.

Конечно, важны оценки компании экспертами по сегменту из инвестбанков и инвесткомпаний. Но необходимо составить свое мнение и руководствоваться им при принятии решения.

4️⃣Знание бизнеса и его владельцев.

Конечно, у вас, скорее всего, не получится знакомиться с владельцами и CEO компаний на званых вечерах.

Но можно разобраться в том,

📍чем занимается компания,

📍какой опыт у ее топов и ведущих специалистов,

📍а также в специфике рынка, на котором компания зарабатывает прибыль.

Просто так вкладывать деньги в надежде, что она «каким-то образом станет кэш-машиной», – точно не правильно.

5️⃣Внимание к риск-менеджменту.

Хотя иногда важно признать, что допустил ошибку и закрыть позицию на заранее обозначенном уровне выхода (стоп-лосс). Как бы ни было жалко, это необходимо делать, чтобы не уйти в просадку.

Выводы

✔️Долгосрочные инвестиции, взвешенный подход и внимание к цифрам вывели Баффета в топ самых богатых людей.

✔️Его принципы лучше подходят для тех, кто хочет уделять инвестициям 1-2 часа в неделю и не готов нервничать из-за любого «чиха» на рынке.

✔️Кстати, здесь вы найдете информацию о компаниях, включенных в портфель Баффета и его фонда (хедж-фонды США обязаны делиться данными о покупках и продажах ежеквартально).

❗Будьте осторожны, ведь с момента публикации отчета Баффет уже мог продать акции. Информация больше для понимания тенденции и не является руководством к действиям.

#инвестиции #ликбез

____________________________

Наши сервисы и каналы:

Сервис по подписке BidKogan – информационно-аналитический сервис для самостоятельных инвесторов

Сервис Инвестиционный советник– сервис для небольших портфелей

Bitkogan – новости, аналитика и знания о финансовых рынках

Bitkogan⚡️HOTLINE - коротко о важных событиях

BitKogan💸Это к деньгам - для тех, кто только начинают разбираться в том, как работают финансы и инвестиции

CryptoKogan – доступно о криптовалюте

Знакомьтесь с актуальной информацией и задавайте вопросы.

@bitkogan