37,5 тыс подписчиков

Тревожные сигналы в отчетах банков

18 апреля 202318 апр 2023

192

2 мин

Продолжаю говорить о банках, благо что представленные сегодня отчеты почти все оказались (вот удивительно!) лучше ожиданий. Коротко о цифрах и на что обращаю внимание: 1️⃣Bank of America (BAC US) — Выручка составила $26,3 млрд против прогноза в $25,25 млрд. — Прибыль на акцию (EPS) оказалась на уровне $0,97 против ожиданий $0,81. — Объем депозитов у банка сократился почти на 8% до $1,9 трлн, а также банк ухудшил прогноз по получению процентного дохода (доход банка от размещения в нем депозитов, выданных кредитов и т.д.). 2️⃣ Goldman Sachs (GS US) — Выручка составила $12,2 млрд, что оказалось хуже прогноза в $12,83 млрд. — EPS составил $8,79 и превысил ожидания $8,24. — Выручка снизилась на 5% за год, а прибыль на акцию – на 18,3%. — В перспективе банк может нарастить доход за счет анонсированного накануне совместно с Apple сберегательного счета, который будет приносить доход в размере 4,15% годовых. 3️⃣ Bank of NY Mellon (BK US) — Выручка одного из старейших банков в С

Оглавление

Продолжаю говорить о банках, благо что представленные сегодня отчеты почти все оказались (вот удивительно!) лучше ожиданий.
Коротко о цифрах и на что обращаю внимание:
1️⃣Bank of America (BAC US)

Продолжаю говорить о банках, благо что представленные сегодня отчеты почти все оказались (вот удивительно!) лучше ожиданий.

Коротко о цифрах и на что обращаю внимание:

1️⃣Bank of America (BAC US)

— Выручка составила $26,3 млрд против прогноза в $25,25 млрд.

— Прибыль на акцию (EPS) оказалась на уровне $0,97 против ожиданий $0,81.

— Объем депозитов у банка сократился почти на 8% до $1,9 трлн, а также банк ухудшил прогноз по получению процентного дохода (доход банка от размещения в нем депозитов, выданных кредитов и т.д.).

2️⃣ Goldman Sachs (GS US)

— Выручка составила $12,2 млрд, что оказалось хуже прогноза в $12,83 млрд.

— EPS составил $8,79 и превысил ожидания $8,24.

— Выручка снизилась на 5% за год, а прибыль на акцию – на 18,3%.

— В перспективе банк может нарастить доход за счет анонсированного накануне совместно с Apple сберегательного счета, который будет приносить доход в размере 4,15% годовых.

3️⃣ Bank of NY Mellon (BK US)

— Выручка одного из старейших банков в США составила $4,4 млрд и EPS в размере $1,12, что совпало с ожиданиями рынка.

— При этом выручка увеличилась за год на 11% (отчасти за счет взлета на 52% чистого процентного дохода), а прибыль в расчете на акцию на 30%.

— Однако объем активов под управлением из-за влияния рынка (проще говоря, из-за вывода активов клиентами) сократился на 16% до $1,9 трлн.

Отчеты, далеко не самые лучшие. Рынок согласен с этим:

▪️На пре-маркете только акции Bank of America находятся в плюсе на 2%

▪️Goldman Sachs теряет порядка 4%

▪️Bank of NY Mellon – почти 1%.

▪️Фьючерс на индекс S&P 500 пока в плюсе более чем на 0,4%, равно как и золото.

Хотя рынок сейчас очень волатилен, и к моменту закрытия картина можетизмениться.

Вывод.

Как и писал накануне, кредитные организации все как один утверждают, что сокращают расходы и повышают рентабельность капитала. При этом банковский кризис, начавшийся с истории с Silicon Valey Bank, уже приводит к оттоку депозитов и другим сложностям. Так банкам приходится увеличивать резервы под выданные кредиты. Поэтому предпочту держаться пока в стороне от акций банков.

Возможно, сегодня буду частично фиксировать прибыль в ETF на банки SPDR S&P Bank ETF (KBE US) в сервисе по подписке. В текущей ситуации лучше зафиксирую небольшую прибыль в сделке.